Simulado

1 – Inflação é: a) aumento aumento continuo continuo no nível geral geral de preços, preços, ocasionando ocasionando perda perda do poder poder aquisitivo aquisitivo da moeda moeda  b) declínio declínio acelerado acelerado de preços, preços, ocasionando ocasionando perda perda do poder poder aquisitivo aquisitivo da moeda moeda c) pequena elevação elevação dos pré;cós pré;cós sem sem ocasionar ocasionar perda perda do poder poder aquisit aquisitivo ivo da moeda moeda d) aumento aumento continuo do nível nível geral de preços, preços, ocasionando ocasionando elevação elevação do poder aquisit aquisitivo ivo da moeda e) redução continu continuaa do nível geral geral de preços, preços, ocasionando ocasionando elevação elevação do poder poder aquisitivo aquisitivo da moeda moeda 2 – Podemos classificar como indicadores do nível n ível geral de preços: a) IPC, IPC, IGPIGP-DI DI,, IGPIGP-M M  b)  b) IPC, IPC, PIB, PIB, IGPM IGPM c) IPC, IPC, PIB, PIB, IPA IPA d) IPC, IPC, IGP IGP,, INFL INFLAÇ AÇÃO ÃO e) IPC, IGP, IGP, INFLAÇÃO INFLAÇÃO E TAXA DE CAMBIO CAMBIO 3 – Os analistas de investimentos e os investidores acompanham aco mpanham os diversos índices e indicadores econômicos por que: a) essa essa é a prin princip cipal al ativ ativida idade de deles deles  b) esses agregados agregados econômicos econômicos mensur mensuram am o nível de atividade atividade econômi econômica ca c) através através deles se se pode saber se se a economia economia esta em crescime crescimento nto ou em recessã recessãoo d) o desempenho desempenho da economia economia não afeta afeta diretament diretamentee o mercado mercado financeiro financeiro e os produtos produtos nele nele negociados e) os utilizam utilizam para elaborar elaborar as projeções projeções e avaliações avaliações dos dos níveis de juros juros e riscos riscos que orientam orientam as suas  políticas de atuação 4 – Supondo que entre a data 1 e a data 2 a taxa de inflação foi de 35% qual seria o valor atual (em 2) de $100,00 em moeda de 1? a) 74,07 b) 75 c) 1 0 0 d) 125 e) 1 3 5 5 – Supondo que entra a data 3 e a data 4 a taxa os preços dos bens e serviços elevaram-se 50% em média, pergunta-se qual o poder de compra que teriam $ 150 em moeda da data 4, a preços da data 3? a) 3 0 0 b) 112.50 c) 1 0 0 d) 225 e) 7 5 6 – Supondo que a inflação em determinado período foi de 50%, qual foi a alteração do poder de compra da moeda nesse mesmo intervalo de preço: a) aum aument entou 100% 100% b) caiu 50 50% c) caiu aiu 33 33,33% d) fico ficouu está estáve vell e) aum aument entou 25% 25%

7 – Em determinado período de tempo constatou0se uma inflação de 10%, isto significa que: a) os preços preços em médi médiaa subi subiram ram 10%  b) o poder de de compra compra da moeda, moeda, neste intervalo, intervalo, elevou-s elevou-see em 10% c) o poder de de compra compra da moeda, moeda, neste intervalor intervalor,, reduziu-se reduziu-se em 10% d) os preços preços em médi médiaa caíra caíram m 10% 10% e) a ativid atividade ade econ econômi ômica ca teve teve uma uma queda queda de 10% 10% 8 – Os indicadores de atividade são utilizados para: a) avaliar avaliar o grau grau de instru instrução ção de de um pais pais  b) avaliar avaliar o dese desempe mpenho nho econôm econômico ico de de um pais pais c) avaliar avaliar o nív nível el geral geral de de preços preços de de um pais pais d) avaliar avaliar o Nige Nigell de arrec arrecadaç adação ão de um pais pais e) avaliar avaliar o resultado resultado das relações relações de de trocas trocas internas internas de uma pais 9 – Em um pais em recessão, verifica-se a) reduç edução ão do PIB  b)  b) aume aument ntoo do do PIB PIB c) decrés decréscim cimoo das transa transaçõe çõess corren correntes tes d) maior maior arre arrecada cadação ção tribu tributar taria ia e) estabi estabilid lidade ade no níve nívell de emprego emprego 10 – Podemos classificar com indicadores de atividade de uma economia: a) PIB PIB e produç produção ão indus industri trial, al, some somente nte  b) Produç Produção ão e vendas indu industr striai iais, s, soment somentee c) PIB, Produção Produção Indust Industrial, rial, Desemprego, Desemprego, entre outros d) Nível Nível de arrecad arrecadação ação de impos impostos tos e) A ocorrê ocorrência ncia de de superá superávit vit primár primário io 11 – Os indicadores fiscais são utilizados para: a) avaliar avaliar o total total de arre arrecada cadação ção do do govern governoo  b) avaliar avaliar e fisca fiscaliz lizar ar a atuação atuação do gover governo no c) avaliar avaliar o níve nívell de endivi endividam dament entoo do govern governoo d) avaliar avaliar o níve nívell de ativi atividad dadee econômi econômica ca e) avaliar avaliar o resultado resultado das contas contas externas externas do governo 12 – Superávit primário do governo significa que: a) a arrecadação arrecadação do governo governo central central é maior que suas suas despesas despesas  b) a arrecadação arrecadação do governo central central,, estados, estados, municípios municípios e empresas empresas publicas publicas é superior superior ao total de seus gastos c) a arrecadaçã arrecadaçãoo do governo é menor menor do que suas suas despes despesas as d) o governo governo esta esta gastan gastando do mais mais do que arrec arrecada ada e) os juro juross pagos pagos pelo pelo gover governo no estão estão cain caindo do 13 - Um pais tem déficit primário quando: a) a arrecadação do governo central é maior que suas despesas  b) a arrecadação arrecadação do governo central central,, estados, estados, municípios municípios e empresas empresas publicas publicas é inferior inferior ao total de seus gastos c) a arrecad arrecadação ação do gover governo no é igual igual as suas suas despes despesas as d) o governo governo esta esta gastan gastando do menos menos do que arre arrecada cada e) os juro juross pagos pagos pelo pelo gover governo no estão estão cain caindo do

14 – Um pais que tem uma arrecadação superior aos sues gastos, mas que em função do nível atual de divida, seja um “pagador liquido de juros”tem a seguinte situação: a) défici déficits ts primár primário io e nominal nominal  b) superávit superávit primário primário e superávit superávit nominal, nominal, se a soma do resultado resultado primário primário mais o resultado resultado com juros juros for positiva c) Sup Superá erávit vit prim primári árioo e déficit déficit nomi nominal nal d) Défici Déficitt primár primário io e superáv superávit it nomin nominal al e) Superávit Superávit primário primário e déficit déficit nominal, nominal, se o pagamento pagamento liquido liquido de juros for menor menor do que o resultado resultado  primário 15 – Déficit Déficit na Balança Balança Comercial significa que: a) as importações importações de de bens foram foram superiores superiores as as exportações exportações de bens bens em determinado determinado período período  b) as importações importações de de bens e serviços serviços foram foram maiores maiores do que as exportações exportações c) as importações importações foram inferiores inferiores as exporta exportações ções d) o pais vendeu mais ao ao exterior exterior do que comprou do exterior  exterior  e) as importações importações de de serviços serviços foram foram maiores maiores do que as exportaç exportações ões de serviços serviços 16 – Se num determinado d eterminado período as remessas de lucros, juros, royalties, seguros, viagens internacionais são menores que os valores recebidos do exterior nessas mesmas categorias, o pais terá: a) défici déficitt na balança balança comerc comercial ial  b) superá superávit vit na balan balança ça comer comercial cial c) superá superávit vit na bala balança nça de pagam pagament entos os d) défici déficitt na balança balança de serv serviço içoss e) superá superávit vit na bala balança nça de serv serviço içoss 17 – a conta de capitais: a) registra registra o total total de reserv reservas as em moeda moeda estrangei estrangeira ra detida detida pelo bacen bacen  b) registra registra o total total de divida divida externa externa (public (publicaa e privada) privada) do pais pais c) registra registra todo o fluxo fluxo de capitais que que entram e saem do pais, pais, inclusive inclusive os investim investimentos entos diretos diretos d) registra registra todo o fluxo fluxo de capitais que que entra e saem do pais, pais, menos os investim investimentos entos diretos diretos e) registra registra o total total de investi investimentos mentos diretos diretos que entram entram e saem saem do pais pais 18 – Supondo-se que os resultados das contas de comércio internacional e movimentação de capitais de um pais foram: exportação – importação de bens +100 exportação – importação de serviços - 150 entrada – saída de “capital” + 80 a situação do pais seria: a)déficit na balança comercial, déficit na balança de serviços, déficit nas contas correntes, déficit na conta de capital e déficit no balanço de pagamentos  b) superávit na balança comercial, co mercial, déficit na balança de serviços, déficit nas contas correntes, déficit na conta de capital e déficit no balanço de pagamentos. c) superávit na balança comercial, co mercial, déficit na balança de serviços, superávit nas contas correntes, superávit na conta de capital e superávit no balanço de pagamentos. d) superávit na balança comercial, co mercial, déficit na balança de serviços, déficit nas contas correntes, superávit na conta de capital e superávit no balanço de pagamentos. e) superávit na balança comercial, co mercial, déficit na balança de serviços, superávit nas contas correntes, superávit na conta de capital e déficit no balanço de pagamentos.

19 – As taxas de juros são: a) o resultado resultadoss da oferta oferta de ativos dentro dentro d uma uma economia economia  b) decorrentes decorrentes do do nível de reservas reservas interna internacionai cionaiss de uma economia economia c) o resultados resultados da oferta oferta e demanda demanda de recurso recursoss dentro dentro de uma economia economia d) apenas um mecanism mecanismoo de controle controle da política política monetária monetária e) exclusivamen exclusivamente te um indicador indicador do desempenho desempenho dos dos agregados agregados econômico econômicos. s. 20 – As taxas de juros podem ser: a) some soment ntee nom nomin inal al e rea reall  b) prefix prefixadas adas,, pós-fix pós-fixada adas, s, nominal nominal e real real c) prefixadas, prefixadas, pós-fixadas pós-fixadas,, nominal, nominal, inflacionar inflacionaria ia e real d) com prazo prazo e sem sem praz prazoo deter determin minado ado e) de curt curtoo e longo longo praz prazos os 21 – Denominan-se prefixadas todas as taxas de juros: a) com praz prazoo de até até 360 360 dias dias  b) com prazo prazo e taxa taxa defini definidos dos no no ato da oper operação ação c) com inde indexado xadorr defini definido do no ato ato da operação operação d) com prazo prazo determinado determinado no ato da operação operação e taxa defini definida da quando do resgate resgate e) com prazo prazo e taxa taxa defini definidos dos some somente nte no resg resgate ate 22 – Denominan-se prefixadas todas as taxas de juros: a) que rende rendem m juros juros no decor decorrer rer da da aplicaçã aplicaçãoo  b) com prazo prazo infe inferio riorr a 360 360 dias dias c) com last lastro ro em tít título uloss govern govername amenta ntais is d) com prazo prazo determinado determinado no ato da operação operação e apuração apuração do valor valor efetivo efetivo do resgate resgate somente somente no vencimento e) que somen somente te rende rendem m correçã correçãoo monetá monetária ria 23 – o custo primário do dinheiro na economia é: a) a taxa de juros juros cobrada cobrada quando os recurso recursoss são emprestad emprestados os pela primeir primeiraa vez  b) a taxa de juros juros paga pelas pelas instituiç instituições ões privadas privadas de primeir primeiraa linha c) as despesas despesas que os bancos tem tem com a sua atividad atividadee operacional operacional e que devem devem ser obrigato obrigatoriame riamente nte cobertas por suas receitas. d) A taxa de juros juros paga paga pelos títul títulos os públicos públicos federai federaiss e) A taxa taxa de cadastro cadastro e serviços serviços que é paga paga antecipadamen antecipadamente te pelo tomador tomador do emprésti empréstimo mo 24 – Taxa de juros real é: a) taxa taxa nominal nominal desc descont ontada ada a variaç variação ão da inflaç inflação ão  b) taxa taxa nominal nominal mais mais a variaçã variaçãoo da inflaç inflação ão c) a taxa taxa de de juros juros em moeda moeda corren corrente te d) a taxa que que é efetiv efetivamen amente te paga paga pelo pelo tomador  tomador  e) a taxa que é efetivament efetivamentee recebida recebida pela instit instituição uição

25 – Um investidor fez uma aplicação financeira com as seguintes características: valor de aplicação $100, valor do resgate, daqui a 60 dias $105, supondo que a inflação nesse período foi de 1,5%, como  podemos descrever a operação e seus resultados: a) aplicação: aplicação: pré-fix pré-fixada; ada; taxa taxa nominal nominal 5,00%; 5,00%; taxa real real 3,50% 3,50%  b) aplicação: aplicação: pós-fi pós-fixada; xada; taxa taxa nominal nominal 5,00%; 5,00%; taxa real real 3,45% 3,45% c) aplicação: aplicação: pós-fi pós-fixada; xada; taxa taxa nominal nominal 5,00%; 5,00%; taxa real real 3,50% 3,50% d) aplicação: aplicação: pré-fix pré-fixada; ada; taxa taxa nominal nominal 5,00%; 5,00%; taxa real real 3,45% 3,45% e) aplicação: aplicação: pré-fix pré-fixada; ada; taxa taxa nominal nominal 3,50%; 3,50%; taxa real real 3,50% 3,50% 26 – A libor: a) é normalmente normalmente utiliza utilizada da no Brasil Brasil nas operações operações financei financeiras ras internac internacionais ionais  b) é a taxa de de juros utili utilizada zada no mercado mercado interno interno entre bancos bancos e empres empresas as c) é a taxa de juros do mercado mercado interbancári interbancárioo brasileiro, brasileiro, utiliza utilizada da nas operações operações “overnight” “overnight” d) é uma taxa taxa de risco risco cobrado cobrado nos emprést empréstimos imos de recursos recursos externos externos e) é uma taxa taxa de risco risco cobrada cobrada nos emprésti empréstimos mos realizad realizados os no mercado mercado interno interno 27 – A TR: a) é um ind indic icado adorr de inf infla laçã çãoo  b) é um ind indicad icador or de de ativi atividade dade rural rural c) é calculada calculada a partir partir da TBF, TBF, pela aplicaçã aplicaçãoo de um redutor  redutor  d) é calculada calculada a partir partir da TBF, TBF, pela aplicação aplicação de um multipl multiplicador  icador  e) é um indicador indicador da variação variação do poder de compra compra da moeda. moeda. SEGUNDO BLOCO 1 - O Sistema Financeiro Nacional é composto co mposto por instituições e responsáveis por: a) distribuir distribuir e circular circular valores valores e títulos títulos mobili mobiliários ários  b) captar recursos recursos financei financeiros, ros, distribuir distribuir e circular circular valores valores e regular esse esse processo c) regular regular exclusivament exclusivamentee o processo processo de lançamento lançamento de títulos títulos mobili mobiliários ários d) transferir transferir recursos recursos entre entre investi investidores dores somente somente e) captar captar recurs recursos os finance financeiro iross 2 – Os segmentos do mercado financeiro são: a) monetá monetário rio,, de credito, credito, e valore valoress mobiliá mobiliário rioss  b) valores valores mobili mobiliários ários,, cambial cambial e de credito credito c) cambial, cambial, valores valores mobiliário mobiliários, s, de credito credito e monetár monetário io d) cambial, cambial, valores valores mobiliár mobiliários, ios, de credito credito e de investim investimentos entos e) cambia cambial,l, monetá monetário rio,, imobili imobiliári árioo e de credit creditoo 3 – A estrutura do sistema financeiro nacional apresente como órgão maior: a) o Banco Banco Cent Centra rall do Bras Brasil il  b) o Conse Conselho lho Monetár Monetário io Naci Naciona onall c) a Comissã Comissãoo de Valo Valores res Mobi Mobiliá liário rioss d) o Copom e) o Tesou esouro ro Naci Nacion onal al

4 – Os órgãos normativos que regulam, controlam, exercem a fiscalização do Sistema Financeiro  Nacional e das Instituições de intermediação: a) auto autori ridad dades es máxim máximas as  b) comiss comissões ões consul consultiv tivas as da câmara câmara federal federal c) comiss comissões ões consul consultiv tivas as no senad senadoo d) auto autori ridad dades es monetá monetári rias as e) auto autori ridad dades es exe execut cutiv ivas as 5 – Podemos classificar como autoridades monetárias os seguintes órgãos: a) CVM, Bolsas Bolsas de Valores Valores,, Sociedades Corretor Corretoras as e Distribuidoras Distribuidoras de Valores Valores  b) CMN, CMN, Teso Tesouro uro Naci Nacional onal,, Bacen Bacen c) Bacen Bacen e Banco Bancoss Múl Múlti tipl plos os d) Bacen Bacen e Banc Bancos os Come Comerc rcia iais is e) Bacen Bacen e Bancos Bancos de Inve Investi stimen mento to 6 – O Conjunto de d e instituições pertencentes ao Sistema Financeiro Nacional é denominado: a) Merc Mercad adoo Finan Finance ceir iroo  b)  b) Merc Mercado ado de Capi Capita tais is c) Merc Mercad adoo Mone Monetá tári rioo d) Merc Mercado ado de Crédi Crédito to e) Merc Mercad adoo de de Câm Câmbi bioo 7 – o Conselho Monetário Nacional, dentro do Sistema Financeiro Nacional possui função: a) normativa  b)  b) exec execut utor oraa c) regul guladora d) oper operac aciional onal e) de apoio 8 – Órgão responsável pela captação e recursos para financiar a divida interna do governo: a) Banc Bancoo Cen Centr tral al  b) Consel Conselho ho Mone Monetár tário io Nacional Nacional c) Tesou esouro ro Nac Nacio iona nall d) Secret Secretari ariaa da Divida Divida Pub Public licaa e) Comiss Comissão ão de Valo Valores res Mobi Mobiliá liário rioss 9 – A Fixação de diretrizes das políticas monetária, crediticia e cambia do Pais, são atribuições do: a) Banc Bancoo Cen Centr tral al  b)  b) Tesour esouroo Naci Naciona onall c) Consel Conselho ho Monetá Monetário rio Nacional Nacional d) Pres Presid iden ente te da Rep Republ ublic icaa e) Cong Congre ress ssoo Nacio Naciona nall 10 – Regular permanentemente a oferta monetária e o custo primário do dinheiro na economia, este  papel é desempenhado pelo: a) Banc Bancoo Cent Centra rall do Bras Brasil il  b)  b) Banc Bancoo do do Bra Brasi sill c) Banc Bancoo de de Inv Inves esti time ment ntoo d) BNDES e) Mini Minist stro ro da da Faze Fazend ndaa

11 – O Banco Central do Brasil – Bacen pode ser considerado como: co mo: a) Autarquia Autarquia municipal municipal e agente agente da sociedade sociedade na promoção promoção da estabili estabilidade dade do poder poder de compra da da moeda  b) Autarquia Autarquia federal federal e agente da sociedade sociedade na promoção promoção da estabilidade estabilidade do poder poder de compra da moeda moeda c) Agente federal federal autônomo autônomo que que objetiva objetiva a promoção promoção da estabili estabilidade dade do poder de compra da da moeda d) Órgão Órgão Maximo Maximo do Sistema Sistema Financei Financeiro ro Brasil Brasileiro eiro e) Agente Agente centr centrali alizado zadorr das inst institu ituiçõ ições es 12 – Podemos afirmar que são objetivos do Banco Central do Brasil: a) zelar pela pela liquidez, liquidez, cuidar das das reservas reservas internaciona internacionais, is, estimular estimular a formação formação de poupança, poupança, promover  promover  a estabilidade e o constante aperfeiçoamento a perfeiçoamento do Sistema Financeiro Nacional.  b) Emitir Emitir papel moeda moeda e regular regular sua sua circulação, circulação, exclusi exclusivament vamente. e. c) Zelar pela pela liquidez, liquidez, cuidar das reser reservas vas nacionais, nacionais, cuidar cuidar da estabilidad estabilidadee das companhias companhias de capital capital aberto e promover o constante aperfeiçoamento do Sistema Financeiro Nacional. d) Fiscalizar Fiscalizar a atuação atuação dos particip participantes antes do do mercado mercado imobiliári imobiliárioo e) Fiscalizar Fiscalizar e regulam regulamentar entar a atuaÇão atuaÇão dos partic participante ipantess do mercado mercado hipotecário hipotecário 13 – Podemos definir a Comissão de valores mobiliários – CVM, como: a) Autarquia Autarquia federal federal que disciplina disciplina e fiscaliza fiscaliza o mercado mercado de títulos títulos e valores imobil imobiliário iárioss  b) Autarquia Autarquia federal federal que que disciplina disciplina e fiscaliza fiscaliza o mercado mercado bancári bancárioo c) Autarquia Autarquia Federal Federal que fiscaliza fiscaliza as instit instituições uições ligadas ligadas ao sistema sistemass de previdência previdência das S.a.s S.a.s d) Autarquia Autarquia federal federal que discipl disciplina ina e fiscaliza fiscaliza o mercado mercado interba interbancário ncário e) Autarquia Autarquia federal federal que disciplina disciplina e fiscaliza fiscaliza o mercado mercado de títulos títulos e valores mobili mobiliários ários 14 – O presidente e os quatro diretores da CVM: a) são nomeados nomeados pelo Presid Presidente ente do Bacen e constituem constituem o Comitê Comitê  b) São nomeados nomeados pelo pelo Ministr Ministroo da Fazenda Fazenda e Constit Constituem uem o Colegiado Colegiado c) São nomeados nomeados pelo pelo Presiden Presidente te da republic republicaa e constituem constituem o Comitê Comitê d) São nomeados nomeados pelo pelo Presiden Presidente te da Republica Republica e constituem constituem o Colegiado Colegiado e) São nomeados nomeados pelo Minist Ministro ro da Fazenda Fazenda e Constituem Constituem o Comitê Comitê 15 – A comissão de Valores Valores Mobiliários, tem poderes para: a) Disciplinar Disciplinar,, normatizar normatizar e fiscalizar fiscalizar a atuação de todos os integrantes integrantes do sistema sistema financeiro financeiro nacional. nacional.  b) Disciplinar Disciplinar,, normatizar normatizar e fiscalizar fiscalizar a atuação dos diversos diversos integrantes integrantes dos mercados mercados futuros c) Disciplinar Disciplinar,, normatizar normatizar e fiscalizar fiscalizar a atuação dos diversos diversos integrantes integrantes do mercado mercado de calores mobiliários d) Disciplinar Disciplinar,, normatizar normatizar e fiscalizar fiscalizar a atuação dos diversos diversos integrantes integrantes dos mercados mercados de valores valores mobiliários e futuros e) Disciplinar Disciplinar,, normatizar normatizar e fiscalizar fiscalizar a atuação dos diversos diversos integrantes integrantes do mercado mercado imobiliário imobiliário 16 – Cabe à comissão de Valores Valores Mobiliários – CVM: a) assegurar assegurar o funcionamento funcionamento eficient eficientee e regular dos mercados mercados de bolsa bolsa de valores valores e balcão; proteger  proteger  os titulares de valores mobiliários contra emissões irregulares e atos ilegais  b) assegurar assegurar o funcionamento funcionamento eficiente eficiente e regular regular somente do mercado mercado de bolsa; proteger proteger os titulares titulares de valores imobiliários contra emissões irregulares em bolsa e atos ilegais c) assegurar assegurar o funcionamento funcionamento eficient eficientee e regular os mercados mercados de bolsa bolsa e balcão; emitir emitir papel moeda moeda e regular sua circulação d) assegurar assegurar o funcionamento funcionamento eficient eficientee e regular dos mercados mercados de bolsa bolsa – de valores e de futuros futuros – e  balcão ; proteger os titulares de valores mobiliários contra emissões irregulares e atos ilegais.

e) Assegurar Assegurar o funcionamen funcionamento to eficiente eficiente e regular regular de todos os mercados mercados financeir financeiros; os; proteger proteger os titulares de valores mobiliários contra emissões irregulares e atos ilegais. 17 – A comissão de Valores Valores Mobiliários – CVM, deve: a) evitar ou ou coibir atividade atividadess de fraudes ou manipula manipulações ções com valores valores mobiliári mobiliários os não negociados negociados em  bolsa; assegurar o acesso publico as informações sobre valores va lores mobiliários negociados e as companhias que os tenham emitido  b) assegurar assegurar o funcionamento funcionamento eficient eficientee das companhias companhias que emitem emitem valores mobili mobiliários ários c) evitar ou ou coibir atividade atividadess de fraudes ou manipula manipulações ções com valores valores mobiliári mobiliários os negociados negociados fora do mercado; assegurar o acesso publico as informações sobre valores mobiliários negociados em bolsa e as companhias que os tenham emitido d) evitar ou ou coibir atividade atividadess de fraudes ou manipula manipulações ções com valores valores mobiliári mobiliários os negociados negociados no mercado – bolsa e balcão; assegurar o acesso publico as informações sobre os valores mobiliários negociados e as companhias que os tenham emitido. e) Evitar Evitar ou coibir atividade atividadess de fraudes ou manipula manipulações ções com valores valores mobiliári mobiliários os negociados negociados no mercado – bolsa e balcão; vedar o acesso publico as informações sobre os valores mobiliarios negociados e as companhias que os tenham emitido. 18 – Fazem parte dos objetivos da comissão de valores Mobiliários – CVM: a) estimular estimular a formação formação de poupança e sua aplicação aplicação em valores valores mobiliár mobiliários, ios, promover promover a expansão expansão e o funcionamento eficiente e regular do mercado de ações e estimular as aplicações permanentes em ações do capital social das companhias aberta.  b) Assegurar Assegurar o funcionamento funcionamento eficient eficientee e regular dos mercados mercados futuros ; fiscalizar fiscalizar os titular titulares es de valores imobiliários nas emissões irregulares c) Estimular Estimular a formação formação de poupança poupança e sua aplicaç aplicação ão em títulos títulos governamen governamentais; tais; promove promoverr a expansão e o funcionamento eficiente e regular dos mercados de ações e de futuros e estimular as aplicações em ações das sociedades anônimas d) Promover Promover a expansão expansão e o funcionamento funcionamento eficiente eficiente e regular regular dos mercados mercados de ações e de futuros futuros e estimular as aplicações permanentes em títulos públicos federais. e) Assegurar Assegurar o funcionam funcionamento ento eficient eficientee e regular dos dos mercados mercados de bolsa bolsa – valores valores e futuros futuros – e de  balcão; evitar ou coibir o acesso ace sso publico a informações sobre valores mobiliários negociados e as companhias que os tenham emitido. 19 – A faculdade faculdade da bolsa de estabelecer normas e procedimentos para fiscalizar seu cumprimento é denominado: a) poder poder disc discri rici cion onár ário io  b)  b) poder poder manda mandatá tári rioo c) pode poderr regu regula lató tóri rioo d) poder poder de de autoauto-re regul gulaçã açãoo e) pode poderr auto autori ritá tári rioo 20 – o poder atribuído as bolsas tem sua esfera de atuação nas: a) Sociedades Sociedades Corret Corretoras, oras, Empres Empresas as Listadas Listadas e investidor investidores es  b) Instituiçõ Instituições es bancarias, bancarias, companhia companhiass seguradoras seguradoras e previden previdenciária ciáriass c) Sociedades Sociedades de credito credito imobiliári imobiliário, o, financeir financeiras as e investid investidores ores d) Sociedades Sociedades corretor corretoras, as, institui instituições ções bancarias bancarias e investi investidores dores e) Sociedades Sociedades distr distribuido ibuidoras, ras, financeiras financeiras e empresas empresas listad listadas as

TERCEIRO BLOCO 1 – Instituições Financeiras são as pessoas jurídicas publicas ou privadas, que tenham como atividade  principal ou acessória a: a) Coleta, Coleta, intermediação intermediação ou aplicação aplicação de recursos recursos financeir financeiros os próprios próprios para terceiros terceiros  b) Coleta, Coleta, intermediação intermediação ou aplicação aplicação de recursos recursos financeiros financeiros próprios próprios ou de terceiros, terceiros, em moeda nacional ou estrangeira e a custodia de valores de propriedade de terceiros c) Coleta interme intermediação diação ou aplicação aplicação de recursos recursos financeir financeiros os próprios próprios ou de terceiros, terceiros, somente somente em moeda nacional. d) Aplicação Aplicação direta, direta, sem intermedi intermediação ação de recursos recursos financeiros financeiros de terceir terceiros os e a custo de valores valores  próprios e) Captação Captação e aplicação aplicação direta direta – sem intermedi intermediação ação – de recursos recursos próprio próprioss com moeda nacional nacional ou ou estrangeira, e a custodia de valor de propriedade de terceiros. 2 – As instituições financeiras poder ser classificadas como: a) Publi Publicas cas (federais (federais e estaduais) estaduais) e privadas (nacionai (nacionais; s; nacionais nacionais com participação participação estrangei estrangeira; ra; nacionais com controle estrangeiro; e estrangeiras)  b) Publi Publicas cas (Federais (Federais e municipais), municipais), Estadual de Economia Economia Mista e Estrangeiras Estrangeiras (nacionais; (nacionais; nacionais nacionais com participação estrangeira; nacionais com controle estrangeiro) c) Nacion Nacionais ais,, Inter Internac nacion ionais ais e Globai Globaiss d) Pub Public licas, as, Priva Privadas das e Mist Mistas as e) Nacion Nacionais ais,, Inter Internac nacion ionais ais e Mistas Mistas 3 – A instituição X (sediada no Brasil) tem 57% de seu capital votante de posse de investidores estrangeiros, é ela classificada como: a) nacional  b)  b) estr estran ange geir iraa c) Estran Estrangeir geiraa com parti particip cipação ação naci naciona onall d) Quas Quasee estr estrang angei eira ra e) Nacion Nacional al com com contr controle ole estran estrangeir geiroo 4 – No Brasil o exercício exe rcício da atividade financeira esta sujeito a: a)Autorização e regulamentação governamental  b)Autorização da CVM c)Autorização do Tesouro Nacional d)Autorização do congresso nacional e)Autorização do ministério da fazenda

a)  b) c) d) e)

5 – Segundo o tipo de operações que estão e stão autorizadas a realizar, as instituições financeiras podem ser  classificadas como: De crédi crédito to e distr distribu ibuido idoras ras de de valores valores Monetá Monetária riass e não monetá monetária riass Mone Monetá tári rias as e banca bancari rias as De inve investi stiment mentos os e de créd crédito itoss Banca Bancari rias as e não não banc bancar aria ia

6 – Segundo o tipo de ativo que estão autorizadas a emitir, as instituições financeiras podem se classificadas como: a)De credito, distribuidoras de valores  b)Monetárias e não monetárias c)Monetárias e bancaria d)De investimentos e de credito e)Bancarias e não bancarias 7 – O papel moeda em poder do publico e os depósitos a vista são classificados como: a)ativos líquidos  b)ativos bancários c)ativos geradores de credito d)ativos monetários e)ativos não monetários 8 – Os bancos comerciais são: a)instituições financeiras reguladas e fiscalizados pelo Bacen e CVM  b)instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen c)instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pela CVM d)instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pelo CMN e)instituições não financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen 9 – A função dos bancos comerciais é: a) proporcionar proporcionar o suprimento suprimento de recursos recursos para para financiar financiar,, a longo prazo, a industria, industria, o comercio comercio e as empresas.  b) Proporciona Proporcionarr o suprimento suprimento de recursos para financiar financiar,, exclusivamente exclusivamente pessoas pessoas físicas físicas c) Proporciona Proporcionarr o suprimento suprimento de recursos recursos para financiar financiar a curto curto e médio prazo, prazo, a industria, industria, o comercio, as empresas e pessoas físicas. d) Proporciona Proporcionarr o suprimento suprimento de recursos recursos para financiar financiar,, somente a curto curto prazo, o comercio, comercio, a industria, as empresas e as pessoas físicas e) Proporciona Proporcionarr o suprimento suprimento de recursos recursos para financiar financiar,, a curto e médio prazos, prazos, somente somente o comercio comercio e  pessoas físicas. 10 – A captação de depósitos a vista é um serviço exclusivo dos: a) bancos comerciais comerciais e múltiplo múltiploss sem carteira carteira comerci comercial al  b) bancos de investi investimento mento e múltipl múltiplos os com carteira carteira de investi investimento mento c) bancos múlti múltiplos plos com carteira carteira comercial comercial e bancos comerciais comerciais d) bancos comerciais comerciais e sociedad sociedades es financeiras financeiras e) bancos bancos de investim investiment entoo e socied sociedades ades corre corretor toras as 11 – Os bancos de investimentos são: a) instituiçõe instituiçõess financeira financeirass reguladas reguladas e fiscal fiscalizadas izadas pelo Bacen Bacen e CVM  b) instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen c) instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pela CVM d) instituições não financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen e CVM e) instituições não financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen Bace n 12 – A função dos bancos de investimentos é:

a) proporcionar proporcionar o suprimento suprimento de recurso recursoss para financiar financiar,, a curto e médio prazo, prazo, o comercio, comercio, as empresas e pessoas físicas.  b) dilatar dilatar o prazo das operações operações de empréstim empréstimos os e financiamento financiamentos, s, fortalecendo fortalecendo o processo processo de capitalização das empresas na compra de equipamentos e na subscrição de ações e debêntures c) dilatar dilatar o prazo das operações operações de empréstim empréstimos os e financiamento financiamentos, s, fortalecendo fortalecendo o processo processo de capitalização do comercio d) proporcionar proporcionar o suprimento suprimento de recursos recursos para financiar financiar,, a curto prazo, as industrias industrias e o comercio e) encurtar encurtar o prazo das operações operações de empréstim empréstimos os e financiamento financiamentos, s, fortalecendo fortalecendo o processo processo de capitalização das empresas na compra de equipamentos e na subscrição de ações e debêntures 13 – Os bancos múltiplos (com carteira de Investimento) são: a)instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen e CVM  b) instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen c) instituições financeiras reguladas e fiscalizadas pela CVM d) instituições não financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen Bace n e CVM e) instituições não financeiras reguladas e fiscalizadas pelo Bacen 14 – Os bancos múltiplos podem realizar operações financeiras especificas segundo o tipo de carteira que possuem, essas instituições, entretanto devem possuir no mínimo duas carteiras sendo obrigatoriamente, uma delas: a) comerci comercial al ou de inv invest estime imento ntoss  b) comerci comercial al ou de credi credito to imobil imobiliár iário io c) comerci comercial al ou de de desen desenvolv volvime imento nto d) de investimen investimento to e de credito credito financi financiamento amento e investiment investimentoo e) de credito credito imobiliá imobiliário rio e de credit creditoo financiamen financiamento to e investim investimento ento 15 – Os bancos múltiplos foram criados com co m o objetivo de: a) dificultar dificultar a administraçã administraçãoo das instituições instituições financeir financeiras as atuantes atuantes em diversos segmento segmentoss de mercado  b)  b) sofi sofist stic icar ar o mer mercad cadoo c) proporcionar proporcionar uma uma maior oferta oferta de instit instituições uições financei financeiras ras aos investidores investidores d) racionalizar racionalizar a administraç administração ão das instituições instituições financeir financeiras as atuantes atuantes em apenas um segmento segmento de mercado e) racionalizar racionalizar a administraç administração ão das instituições instituições financeir financeiras as atuantes atuantes em diversos segmentos segmentos de mercado 16 – As sociedades de credito imobiliário foram criadas para financiar o mercado imobiliário utilizando como principal instrumento de captação: a) cader caderne neta ta de poupa poupanç nçaa b) CDI c) RDB d) CDB e RDB e) Letras imobiliári imobiliárias as e ações ações de companhias companhias incorpor incorporadoras adoras

17 – As sociedades de credito, financiamento e investimentos – as financeiras – tem a função de financiar:

a)  b) c) d) e)

bens de consumo consumo durávei duráveiss através através do credito credito direto direto ao ao consumidor  consumidor  bens duráveis duráveis e ativos ativos mobiliári mobiliários os através através do lançamento lançamento de debêntur debêntures es bens de consumo e produção produção através através do lançamento lançamento de eurobônus eurobônus a indu indust stri riaa e o come comerci rcioo a aquis aquisiç ição ão de ben benss de capi capita tall

18 – As corretoras de valores e de mercadorias são: a) instituiçõe instituiçõess não financeir financeiras as reguladas reguladas e fiscali fiscalizados zados pelo pelo Bacen e CVM  b) instituiçõe instituiçõess financeira financeirass reguladas reguladas e fiscal fiscalizadas izadas pela CVM CVM c) instituiçõe instituiçõess financeira financeirass reguladas reguladas e fiscal fiscalizadas izadas pelo Bacen Bacen d) instituiçõe instituiçõess financeiras financeiras reguladas reguladas e fiscaliza fiscalizadas das pelo Bacen Bacen e CVM e) intermediár intermediários ios não financei financeiros ros regulado reguladoss e fiscaliza fiscalizados dos pelo pelo Bacen 19 – As corretoras de valores e de mercadorias tem como principal função: a) promover promover de forma eficiente eficiente a distribu distribuição ição de de títulos títulos  b) promover promover de forma eficient eficientee a aproximação aproximação entre compradore compradoress e vendedores vendedores de títulos, títulos, valores valores mobiliários e mercadorias. c) Promover Promover de forma eficient eficiente, e, a aproximação aproximação de empresas empresas emissoras emissoras de títulos títulos,, valores mobiliários e mercadorias d) Promover Promover de forma eficient eficientee e adequada através através da apregoação apregoação de leilão leilão realizado realizado em recinto recinto  próprio – o pregão da bolsa. e) Promover Promover de forma forma eficiente eficiente e adequada adequada através através do registro registro no sistem sistemaa eletrônico. eletrônico. 20 – As distribuidoras de valores são: a)instituições financeiras constituídas como sociedade anônima, por quota de responsabilidade limita, ou firma individual, reguladas e fiscalizadas pelo Bacen Bac en que também estipula seu capital c apital mínimo  b)instituições financeiras constituídas exclusivamente como sociedade anônima, reguladas e fiscalizadas pelo Bacen que também estipula seu capital mínimo c)instituições financeiras constituídas exclusivamente como sociedade anônima, reguladas e fiscalizadas pela CVM que também estipula seu capital c apital mínimo. d)Instituições financeiras constituídas como sociedade anônima, por quota de responsabilidade limitada, ou firma individual, reguladas e fiscalizadas pela CVM que também estipula seu capital mínimo e)Instituições financeiras constituídas como sociedade anônima, por quota de responsabilidade limitada, ou firma individual, reguladas e fiscalizadas pelo Bacen e pela CVM, sendo que o primeiro também estipula seu capital mínimo. 21 – As distribuidoras de valores podem: a) subscrever subscrever,, somente em consórci consórcio, o, emissões emissões de títulos títulos ou valores valores mobiliários mobiliários  b) encarregarencarregar-se se da venda a vista ou a prazo prazo de títulos e valores valores mobiliári mobiliários os por conta própria própria c) instituir instituir,, organizar organizar e administr administrar ar fundos fundos e clubes de de investiment investimentoo d) encarregarencarregar-se se exclusivamen exclusivamente te da venda a vista de títulos títulos e valores valores mobiliári mobiliários os por conta de terceiros e) encarregarencarregar-se se apenas da venda venda a prazo de títulos títulos e valores mobiliá mobiliários rios por conta conta de terceiros terceiros

22 – De acordo com a legislação pertinente, o agente autônomo de investimento é:

a) pessoa natural natural que que tenha como como atividade atividade e distribui distribuição ção e mediação mediação de títulos, títulos, valores valores mobiliários, cotas de fundos de derivativos, por conta própria.  b) Pessoa Pessoa jurídica jurídica ou jurídica uniprofiss uniprofissional ional que tenha como atividade atividade distribu distribuição ição e mediação de títulos, valores mobiliários, cotas de fundos e derivativos, por conta con ta da instituição que o contratou. c) Pessoa Pessoa natural ou jurídica jurídica que tenha tenha como atividade atividade a distri distribuição buição e mediação mediação de título títuloss e valores mobiliários, cotas de fundos e derivativos, por conta própria. d) Pessoa Pessoa natural ou jurídic jurídicaa que tenha como atividade atividade a distribu distribuição ição e mediação mediação de títulos, títulos, valores mobiliários, cotas de fundos e derivativos, por conta da instituição que o contratou e) Pessoa Pessoa natural ou jurídic jurídicaa uniprofissi uniprofissional onal que tenha como como atividade atividade a distribuiçã distribuiçãoo e mediação de títulos, valores mobiliários, cotas de fundos e derivativos, por conta da instituição que o contratou. 23 – Os agentes autônomos de investimento podem ser credenciados junto: a) bancos múltiplos múltiplos com carteira carteira de investiment investimento, o, bancos comerciais comerciais e de investimento investimento,, corretoras corretoras de valores e de mercadorias e distribuidoras de valores  b) bancos de investiment investimento, o, financeiras, financeiras, sociedades sociedades de credito credito imobiliário imobiliário,, corretoras corretoras e distribuidoras de valores c) companhias companhias de capital aberto, aberto, bancos, bancos, financeira financeiras, s, corretoras corretoras e distrib distribuidora uidorass d) bancos de investime investimento, nto, bancos múltip múltiplos los com carteira carteira comercial, comercial, correto corretoras ras de valores valores e de mercadorias e distribuidoras de valores e) Bancos de investim investimento ento ou múltiplos múltiplos com carteir carteiraa de investimento, investimento, corretor corretoras as de valores valores e de mercadorias e distribuidoras de valores 24 – Os agente autônomos de investimento: a)devem manter contrato para distribuição ou mediação como preposta exclusivamente com uma instituição integrante do sistema de distribuição de valores mobiliários e são regulados e fiscalizados  pelo Bacen e a CVM  b)devem manter contrato para distribuição ou mediação exclusivamente como preposto de uma ou mais instituições integrantes do sistema de distribuição de valores mobiliários e são regulados e fiscalizados  pelo Bacen c)devem manter contrato com uma instituição integrante do sistema de distribuição, por conta própria ou como preposto, de valores mobiliários e são fiscalizados pela CVM d)devem manter contrato com uma u ma instituição integrante do sistema para distribuição,exclusivamente como seu preposto, de valores mobiliários e são fiscalizados pelo BACEN e)devem manter contrato para distribuição ou mediação exclusivamente como preposto de uma ou mais instituição integrante do sistema de distribuição de valores mobiliários e são regulados e fiscalizados  pelo Bacen e pela CVM 25 – As bolsas de valores são: a)associações civis sem fins lucrativos ou sociedades anônimas reguladas e fiscalizadas somente pelo seu conselho de administração  b)assoc. civis com fins lucrativos ou sociedades anônimas reguladas regulad as e fiscalizadas pelo Bacen e CVM c)assoc. civis sem fins lucrativos ou sociedades anônimas reguladas e fiscalizadas pelo Bacen e CVM d)associações civis com fins lucrativos ou sociedades anônimas reguladas e fiscalizadas pelo seu conselho de administração e)associações civis sem fins lucrativos ou sociedades anônimas reguladas e fiscalizadas pela CVM 26 – os membros que constituem as bolsas de valores são:

a)  b) c) d) e)

as corretor corretoras as de mercador mercadorias ias e/ou e/ou as corretoras corretoras de valores valores as corretor corretoras as e as distri distribuidor buidoras as de valores valores as cor corre reto tora rass de seg segur uros os as corre corretor toras as de valor valores es e as de de seguro seguross as cor corre reto tora rass de de valo valore ress

27 – o mercado de bolsa de valores: a) mantém lugar lugar adequado adequado para para a realização realização de negócios negócios (pregão (pregão viva voz) voz)  b) realiza realiza seus negócios negócios através através de sistem sistemaa eletrônico eletrônico exclusivam exclusivamente ente c) não tem lugar lugar físico físico determinad determinadoo para a realização realização de negócios negócios (pregão (pregão viva viva voz e eletrônico eletrônico)) d) mantém registr registroo e fiscaliza fiscaliza as negociações negociações feitas feitas fora dos seus seus sistemas sistemas de negociação negociação e) mantém lugar lugar adequado adequado para a realiza realização ção de negócios negócios (pregão (pregão viva voz) voz) e uma sistema sistema de negociação eletrônica (pregão eletrônico) 28 – As bolsas de mercadorias são: a) associações associações civis civis sem fins fins lucrativo lucrativos, s, reguladas reguladas e fiscali fiscalizadas zadas pelo pelo Bacen  b) associações associações civis civis sem fins lucrati lucrativos, vos, reguladas reguladas e fiscaliza fiscalizadas das pelo CVM c) associações associações civis civis com fins fins lucrativos lucrativos,, reguladas reguladas e fiscaliza fiscalizadas das pelo Bacen Bacen e CVM d) associações associações civis civis com fins lucrativ lucrativos, os, reguladas reguladas e fiscalizad fiscalizadas as pelo Bacen e) associações associações civis civis sem fins fins lucrativo lucrativos, s, reguladas reguladas e fiscali fiscalizadas zadas pelo pelo Bacen e CVM QUARTO BLOCO 1 – Cabe ao conselho de Administração da Bovespa: a) traçar a política política geral da Bovespa Bovespa e zelar zelar por por sua sua boa execução execução  b) se responsabiliz responsabilizar ar pela equipe profissi profissional onal que executa a gestão gestão tecnico-admis tecnico-admistrati trativa va da bolsa c) regulamentar regulamentar e fiscal fiscalizar izar todos todos os mercados mercados de valores valores mobiliá mobiliários rios d) dar execução execução à política política e as determin determinações ações do superin superintendent tendentee geral e) representar representar a entidade, entidade, ativa ativa e passivamen passivamente, te, em juízo juízo ou fora dele, dele, nos termos termos do mandato mandato especial que lhe é outorgado 2 – São considerados membros da Bovespa, as sociedades corretoras que: a) tem sede sede no estado estado de SP e somente somente atuam atuam nesse nesse estado estado  b) tem sede no no estado de SP SP mas mas podem atuar atuar em qualquer qualquer região região do Brasil Brasil c) tem pelo pelo menos menos um titu titulo lo patrim patrimoni onial al da bovesp bovespaa d) tem pelo pelo menos três títul títulos os patrimoni patrimoniais ais da bovespa e) tem pelo pelo menos menos quatro títul títulos os patrimo patrimoniais niais da bovespa bovespa 3 – Corretora com composição societária, direta ou indiretamente, formada exclusivamente por pessoas físicas e/ou jurídicas nacionais, sediada em região do Brasil fora do Estado de SP e do RS, membro da respectiva Bolsa de sua região e que possua 8 títulos patrimoniais da Bovespa é: a) corr corret etor oraa regio regiona nall  b) corret corretora ora region regional al especia especiall c) corre correto tora ra regi regiona onall rio rio d) corre correto tora ra naci naciona onall e) corre correto tora ra inte intern rnaci aciona onall

4 – O mercado de capitais é onde se dá a distribuição e negociação de valores mobiliários, cujas operações são realizadas nos: a) mercad mercadoo primár primário io e merc mercado ado secun secundár dário io  b) mercad mercadoo monetár monetário io e merca mercado do cambia cambiall c) merc mercad adoo de de bal balcã cãoo d) mercado mercado interbancár interbancário io e mercado mercado de valores valores mobiliá mobiliários rios e) mercad mercados os de balcão balcão organi organizad zadoo 5 – O mercado primário é onde: a) um ativo ativo ou titulo titulo é posto posto em circulaç circulação ão pela primeira primeira vez vez  b) negociam-se negociam-se títul títulos os e predomin predominanteme antemente nte ações c) negociam-se negociam-se títul títulos os e predom predominantem inantemente ente moedas d) as instituiç instituições ões financeiras financeiras realiza realizam, m, entre si, si, operações operações de aplicação aplicação e tomada de recursos recursos de curtíssimo prazo (overnight) 6 – No mercado secundário: a) os títulos títulos já existentes existentes se transfer transferem em de um proprietári proprietárioo para o outro, entretant entretantoo o valor  transacionado não é canalizado para a empresa ou para o banco  b) os títulos títulos já existentes existentes se transferem transferem de um proprietári proprietárioo para o outro e os valores transacionado transacionadoss são canalizados para a empresa ou para Banco c) os títulos títulos já existentes existentes se transfer transferem em de um proprietári proprietárioo para o outro e os valores valores transacionado transacionadoss são canalizados em igual divisão para a empresa e para o banco d) sob o ponto de vista vista econômico, econômico, significa significa aumento aumento ou diminuição diminuição de recursos recursos para financiar financiar novos novos empreendimentos e) ocorre ocorre a colocação colocação de ações ações ou outros outros ativos, ativos, proveni provenientes entes de de novas emiss emissões ões 7 – a importância do mercado secundário: a) é dar liquidez liquidez aos ativos ativos financei financeiros, ros, negociad negociados os no mercado mercado primári primárioo  b) é aumentar aumentar ou diminuir diminuir recursos recursos para financiar financiar novos novos empreendim empreendimentos entos c) dar rapidez rapidez aos ativos ativos financei financeiros, ros, negociados negociados no no mercado mercado primário primário e interbancár interbancário io d) é igual a do primár primário, io, uma vez que sua sua existência existência não é condição condição para para o funcionament funcionamentoo do outro e) é ser uma alternat alternativa iva para captação captação de recurs recursos os não exigíveis exigíveis por por parte parte das empresas. empresas. 8 – No mercado de balcão organizado; a) as operações operações são realizadas realizadas em pregão pregão viva voz e por sistema sistema eletrônico eletrônico simult simultaneamen aneamente te  b) as operações operações são realizadas realizadas exclusivamen exclusivamente te por sistema sistema eletrônico eletrônico de registro registro de ofertas c) as operações operações são realiza realizadas das somente somente em pregão pregão viva viva voz d) as operações, operações, não são centraliza centralizadas, das, sendo sendo realizados realizados exclusivame exclusivamente nte por telefone telefone entra entra as instituições e) são negociadas negociadas ações de empresas empresas regist registrada rada em bolsa bolsa de valores e outra outra espécies de de títulos. títulos. 9 – Uma sociedade anônima é: a) um modelo jurídic jurídicoo onde seus proprietá proprietários rios não são são identificados identificados em nenhuma nenhuma hipótese hipótese  b) um modelo jurídico jurídico onde a responsabili responsabilidade dade de seus proprietário proprietárioss é limitada ao capital capital (recursos) (recursos) que eles investiram c) um modelo jurídic jurídicoo onde a responsabili responsabilidade dade dos sócios sócios proprietári proprietários os é ilimitada. ilimitada. d) Um modelo jurídi jurídico co que visa permitir permitir a operacional operacionalização ização de uma companhia companhia que tem existên existência cia vinculada a personalidade jurídica patrimônio dos sócios, porem de forma anônima e) Um modelo modelo jurídico jurídico que visa visa permitir permitir a operacional operacionalização ização de uma uma companhia companhia com o capital capital dividido em cotas de responsabilidade limitada

10 – Uma sociedade anônima de capital fechado: a)não pode emitir ações, debêntures e notas promissórias  b)pode emitir ações, debêntures e notas promissórias, e estes podem ser negociados no mercado de valores mobiliários c)pode emitir ações, debêntures e notas n otas promissórias, mas esses títulos somente podem ser objeto de transações privadas d)não admite a entrada de novos sócios e)não pode, em nenhuma hipótese, ter títulos de sua emissão negociados 11 – Em um underwriting firme: a) as instituiçõe instituiçõess financeiras financeiras irão irão se esforçar esforçar ao Maximo para para venderem venderem ao publico os ativos ativos de emissão da empresa mas irão devolver para a companhia aqueles que não forem vendidos  b) as instituições instituições financeir financeiras as estabelecem estabelecem como meta um determinada determinada percentual percentual dos títulos títulos a serem oferecidos ao publico c) as instituições instituições financeir financeiras as se comprometem comprometem a subscrever subscrever elas próprias próprias qualquer qualquer quantidade quantidade de ativos que não tenha sido vendida ao publico d) o risco não e inteirament inteiramentee do underwriter underwriter (intermé (intermédia dia financeiro financeiro que executa executa a operação) operação) e) a instituição instituição financeir financeiraa não se encarrega, encarrega, por sua conta conta e risco, da colocação colocação dos títulos títulos junto junto aos investidores 12 – O Underwriting é: a) leilão de grande grande lote lote de de ações nas bolsas bolsas de valores valores  b) o processo processo de lançamento lançamento de ações ações ou debêntures debêntures mediant mediantee subscrição subscrição privada privada c) o processo processo de lançamento lançamento de ações ações diretament diretamentee e exclusivamen exclusivamente te aos acionist acionistas as d) o processo processo de lançamento lançamento de ações ações ou debêntures debêntures,, mediante mediante subscrição subscrição publica publica e) o processo processo de lançamento lançamento de ações ações ou debêntures debêntures,, mediante mediante subscrição subscrição privilegi privilegiada ada 13 – A operação de venda das ações da Vale Rio Doce ON recentemente realizada foi: a) uma oper operação ação de under underwri writin tingg firme firme  b) uma IPO IPO (ofe (oferta rta publ publica ica inic inicial ial)) c) uma operação operação de underwr underwriting iting com melhores melhores esforç esforços os d) uma colocação colocação primari primariaa de um grande grande lote lote de ações ações (block (block trade) trade) e) uma colocação colocação secundaria secundaria de um grande grande lote lote de ações ações (block (block trade) trade) 14 – Sob a ótica do investidor, as ações são: a) inv invest estime imento nto de praz prazoo determi determinad nadaa e renda fixa fixa  b) investiment investimentoo de prazo indetermin indeterminado ado e renda variável variável c) investiment investimentoo de prazo determinado determinado e renda renda variáv variável el d) inv invest estime imento nto de de longo longo prazo prazo e renda renda fixa fixa e) investiment investimentoo de prazo determinado determinado e alto alto risco risco 15 - A principal característica das ações ordinárias é: a) dar direi direito to a voto voto nas assemb assembléi léias as gerai geraiss  b) ter preferê preferência ncia no recebimento recebimento dos dos lucros lucros da da companhia companhia c) valer valer menos menos do do que as as ações ações prefe preferên rência ciass d) ser mais mais negoci negociada adass do que as prefe preferên rência ciass e) ser mais mais arris arriscada cadass do que as prefe preferên rência ciass

16 – As debêntures são:

a)títulos representativos de participação acionaria de longo prazo na empresa, emitidas por sociedades anônimas  b)títulos representativos representativos de divida de curto prazo, emitidos exclusivamente por companhia de capital aberto c)títulos representativos de divida de longo prazo, emitidos exclusivamente por companhia de capital fechado d)títulos representativos de divida de médio prazo, emitidos exclusivamente por companhia de capital fechado e)títulos representativos de divida de longo prazo, emitidos por sociedades anônimas .

17 – Um “commercial paper” é: a) um titulo titulo negociável negociável,, representat representativo ivo de uma uma participaçã participaçãoo societária societária  b) um titulo titulo não negociável, negociável, represen representativ tativoo de uma divida divida de curto prazo prazo c) um titulo titulo negociável negociável,, representat representativo ivo de uma uma divida divida de longo longo prazo d) um titulo titulo não negociáv negociável, el, represent representativo ativo de uma divida divida de longo longo prazo e) um titulo titulo negociável negociável,, representat representativo ivo de uma uma divida divida de curto curto prazo 18 - Bônus de subscrição é: a) titul tituloo emitido emitido por qualquer companhi companhiaa de capital aberto, aberto, que confere confere a seu titular titular,, nas condições condições constantes do certificado, direito de comprar ações da companhia  b) titul tituloo emitido por sociedade sociedade anônima, anônima, que confere a seu titular titular,, nas condições constante constantess do certificado, direito de vender ações para a companhia c) titul tituloo emitido emitido por uma companhia companhia limitada, limitada, que confere confere a seu titular titular,, nas condições condições constantes constantes do certificado, direito de comprar ações da companhia pertencentes a terceiros. d) Titulo Titulo emitido emitido por uma companhia companhia aberta, aberta, de capital autoriz autorizado, ado, que confere confere a seu titular, titular, nas condições por ele determinadas e) Titulo Titulo emitido emitido por uma sociedade sociedade anônima, anônima, de capital autorizad autorizado, o, que confere confere a seu titulas, titulas, nas condições constantes do certificado, direito de comprar ações da companhia 19 – Os tipos ou categorias categ orias de corretoras membros da Bovespa: a) Regional, Regional, Regional Regional Rio, Rio, Nacional Nacional e Internacion Internacional al  b) Valores, alores, Títulos Títulos e Valores Valores Mobiliá Mobiliários rios e Mercadorias Mercadorias c) Valores, alores, Câmbio, Câmbio, Títulos Títulos e Valores Valores Mobili Mobiliários ários d) Efetiv Efetiva, a, Espe Especia ciall e Oper Operaci acional onal e) Regional Regional (Rio, (Rio, Norte-le Norte-leste ste e Sul), Sul), Nacional Nacional e Internaciona Internacionall 20 – Os Underwriters são: a) Instituições Instituições finance financeiras iras especiali especializadas zadas em operações operações de crédito crédito mobiliári mobiliárioo  b) Instituições Instituições não financeir financeiras as especializada especializadass em operações de subscrição subscrição de ações ou debêntures debêntures c) Instituições Instituições finance financeiras iras especiali especializadas zadas em operações operações de credito credito ao consumidor  consumidor  d) Instituições Instituições não financeir financeiras as especializada especializadass na estruturação estruturação de operações operações de financiamento financiamento de longo prazo e) Instituições Instituições finance financeiras iras especiali especializadas zadas em operações operações de subscri subscrição ção de ações ou debêntures debêntures 21 – Os Underwriters em geral são: a) Bancos Comerci Comerciais, ais, Sociedade Sociedadess Corretoras Corretoras e Sociedade Sociedadess Distribui Distribuidoras doras  b) Financeiras Financeiras,, Sociedades Sociedades Corretoras Corretoras e Sociedade Sociedadess Distribuidor Distribuidoras as c) Agente Autônomos, Autônomos, Bancos de Investimento Investimento,, Sociedades Sociedades Corretoras, Corretoras, Sociedades Sociedades Distribuid Distribuidoras oras d) Bancos de Investiment Investimento, o, Sociedades Sociedades Corretoras Corretoras,, Sociedades Sociedades Distribuido Distribuidoras ras e) Sind Sindica icato to dos dos Banco Bancoss 22 – Numa operação de underwriting de melhor esforço:

a) as instituiç instituições ões financeir financeiras as assumem assumem apenas o compromisso compromisso de colocar colocar o Máximo Máximo de uma uma emissão nas melhores condições possíveis e num determinado período de tempo  b) as instituições instituições financeir financeiras as estabelecem estabelecem como meta um determinado determinado percentual percentual dos dos títulos a serem oferecidos ao publico e assumem o compromisso de subscrev4er o restante c) as instituições instituições financeir financeiras as se comprometem comprometem a subscrever subscrever elas próprias próprias qualquer qualquer quantidade quantidade de ativos que não tenham sido vendidos ao publico d) as dificuldad dificuldades es de colocação colocação dos ativos ativos não se se refletem refletem diretam diretamente ente na empresa empresa emissora emissora e) as instituiçõe instituiçõess financeiras financeiras estabele estabelecem cem como meta meta de um determinado determinado percentual percentual dos títulos títulos a serem oferecidos ao publico e irão devolver a companhia qualquer excedente não colocado 23 – Numa operação de underwriting tipo residual: a) as instituiç instituições ões financeir financeiras as assumem assumem apenas o compromisso compromisso de colocar colocar o Maximo Maximo de uma uma emissão nas melhores condições possíveis e num determinado d eterminado período de tempo  b) as instituições instituições financeir financeiras as estabelecem estabelecem como meta um determinado determinado percentual percentual dos dos títulos a serem oferecidos ao publico c) as instituiç instituições ões financeir financeiras as se comprometem comprometem a promover promover a colocação colocação de um determinado determinado  percentual da operação num determinado período de tempo, findo o qual elas próprias subscreverão a parcela que o mercado não absorveu, até o limite do comprometimento d) as dificuldades dificuldades de colocação colocação dos ativos ativos não se refletem refletem diretamen diretamente te na empresa emissor emissoraa e) as instituiçõe instituiçõess financeiras financeiras estabele estabelecem cem como meta meta um determinado determinado percentual percentual dos títulos títulos a serem oferecidos ao publico e irão devolver a companhia qualquer excedente não colocado 24 – Block Trade é: a) a oferta de grande grande lote lote de ações novas, novas, com colocaçã colocaçãoo junto ao publico publico através através do Mercado Mercado de  bolsa ou de balcão  b) a oferta de grande grande lote de ações antigas, antigas, com colocação colocação junto junto ao publico através através do mercado mercado de  bolsa ou de balcão c) A oferta oferta de grande grande lote de ações antigas, antigas, exclusiv exclusivamente amente para para investidores investidores que que já são acionistas acionistas de empresa d) A oferta oferta de grande grande lote de ações antigas, antigas, em colocação colocação obrigatóri obrigatóriaa através das das bolsas de valores valores e) A oferta oferta de grande grande lote de ações novas, novas, em colocação colocação obrigatória obrigatória através através do mercado mercado de balcão. 25 - As debêntures negociadas no mercado de bolsa ou balcão organizado, independentemente de autorização especial da CVM, são títulos emitidos e mitidos por: a) socieda sociedades des anôni anônimas mas de capita capitall aberto aberto ou fechado fechado  b) socieda sociedades des anôni anônimas mas de capita capitall fechado fechado c) socieda sociedades des anôni anônimas mas de de capita capitall aberto aberto d) sociedades sociedades por por cota cota de responsabil responsabilidade idade limi limitada tada e) socieda sociedades des civi civiss sem fins fins lucr lucrati ativos vos 26 – As debêntures, podem ser: a) Sim Simple pless ou convers conversíve íveis is em ações ações  b) Sim Simple pless ou partes partes benef benefici iciari arias as c) Simp Simple less ou ou de de cre credi dito to d) Sim Simple pless ou inconve inconversí rsíveis veis e) Simp Simple less e dife difere renci nciada adass 27 – A colocação de debêntures no mercado pode ser:

a)  b) c) d) e)

indireta indire ta ou por oferta oferta publica publica Direta Direta ou por por ofer oferta ta priv privada ada Simple Sim pless ou ou por por oferta oferta public publicaa Direta Direta ou por oferta oferta public publicaa Indire Indireta ta ou por oferta oferta privada privada

QUINTO BLOCO 1 – Em – Em uma bolsa de valores, os investidores: a) podem comprar comprar e vender ativos diretamente diretamente no pregão pregão viva viva voz  b) podem comprar comprar e vender vender ativos ativos diretame diretamente nte no pregão pregão eletrôni eletrônico co c) fazem suas operações operações através através de uma sociedade sociedade correto corretora ra d) negociam entre si através através de um mercado mercado centralizado centralizado e) negociam diretamente diretamente entre si através através da internet internet 2 – Nos mercados operacionalizados pela pe la Bolsa de Valores: Valores: a) os investidor investidores es podem realiza realizarr diretamente diretamente suas suas operações operações de compra compra e/ou venda venda  b) os investidores investidores realizar realizaram am sua operações, operações, direta ou indiretame indiretamente, nte, através através de uma sociedade corretora c) somente somente são realizad realizados os negócios negócios entre entre institui instituições ções não não financeiras financeiras d) somente somente as corretoras corretoras podem realizar realizar negócios, negócios, exclusivamen exclusivamente te para carteira carteira própria própria entre sim\ e) somente somente são realizados realizados negócios negócios entre entre as empresas empresas emissoras emissoras e as institui instituições ções financeira financeirass 3 – Pessoa física que, representando uma sociedade corretora, participa diretamente do pregão, apregoando seus negócios, ou introduz a ordem no sistema eletrônico é o: a) mark market et-m -mak aker  er   b)  b) espe especi cial alis ista ta c) Promo Promoto torr de negó negóci cios os d) Agen Agente te autô autôno nomo mo e) operador  4 – Os mercado da Bovespa são: a) mercado mercado a vista vista e merca mercado do de deri derivat vativo ivoss  b) merca a vista, vista, mercado mercado monetário monetário e mercado mercado cambial cambial c) mercado mercado de de derivat derivativo ivoss e mercado mercado finan financei ceiro ro d) mercados mercados a vista, vista, e a termo, termo, futuro futuro de índice e opções sobre futuro futuro e) mercado mercado monet monetári ários os e mercados mercados especu especulat lativo ivoss 5 – O mercado onde se realizam operações de compra e venda de ações para sempre liquidadas fisicamente e financeiramente em três dias: a) merc mercad adoo de de opç opçõe õess  b)  b) merc mercad adoo a vis vista ta c) merc mercad adoo a ter termo mo d) merc mercad adoo futu futuro ro e) merc mercado ado de curt curtoo pra prazo zo

6 - O mercado acionário acionário constitui-se num:

a)  b) c) d) e)

mercado mercado de de renda renda variáv variável el e portan portanto to de risc riscoo mercado mercado de de renda renda fixa fixa e portanto portanto sem sem risco risco mercado mercado de de renda renda variáve variávell e portant portantoo sem risco risco mercado mercado de de renda renda pós-fix pós-fixada ada e baixo baixo risco risco merca merca de renda renda pós-f pós-fixa ixada da e risco risco elevad elevadoo

7 – Um produto/mercado é chamado de derivativo por que: a) sua existência existência e formaçã formaçãoo de preço estão estão vinculados vinculados ao grau grau de risco risco e as diferentes diferentes expectativas quanto ao futuro comportamento dos preços de um outro produto/mercado  b) sua formação formação de preço preço deriva deriva de um grande numero numero de fatores fatores aleatór aleatórios ios c) a concretização concretização de suas suas operações operações depende depende da previa previa confirmação confirmação de outras outras transaç transações ões d) sua existência existência e formaçã formaçãoo de preço estão estão vinculados vinculados ao grau grau de risco risco e as diferentes diferentes expectativas quanto ao comportamento passado dos preços de um outro produto/mercado e) sua existência existência e formaçã formaçãoo de preço estão estão desvincula desvinculados dos ao grau de risco risco e as diferent diferentes es expectativas quanto ao futuro comportamento dos preços de um outro produto/mercado 8 – São mercado derivativos do mercado de ações negociados na Bovespa: a) swap de de taxa de cambio, cambio, mercado mercado de de opções e mercado mercado a termo termo  b) futuro futuro de taxa taxa de juros, juros, futuro futuro de ações ações e termo termo de ações c) opções sobre ações, termo de ações, ações, e opções sobre café d) opções e futuro futuro de de índice índice de ações, ações, termo de ações e futuro futuro de ações e) opções sobre sobre ações ações e índices índices de ações, ações, termo termo de ações ações e futuro futuro de ações 9 – As negociações nas bolsas de valores são realizadas: a) em pregão pregão viva voz voz ou através através de pregões pregões eletrônicos eletrônicos mantidos mantidos pelas pelas bolsas bolsas  b) em pregão viva viva voz ou através através de pregoes pregoes eletrôni eletrônicos, cos, mantidos mantidos pela pela CVM e Bacen Bacen c) somente somente através através de de pregão pregão viva viva voz mantido mantido pela pela bolsa bolsa d) somente somente através através de pregão eletrônico eletrônico mantido mantido pela bolsa bolsa e) algumas vezes fora fora das bolsas, bolsas, mas sempre sempre nelas nelas regist registradas radas 10 – Na liquidação de uma operação a vista: a) D+0 é o dia da realização realização da operação operação no pregão viva voz; voz; d+2 d+2 é o dia dia de entrega entrega das das ações ações  pelo vendedor ao comprador (liquidação física); d+3 é o dia do acerto financeiro entre o comprado e o vendedor (liquidação financeira)  b) D+0 é o dia da realiz realização ação da operação operação no no pregão viva viva voz; d+2 é o dia dia de entrega entrega das ações  pela corretora vendedora a CBCL (liquidação física); d+3 é o dia do acerto financeiro pela corretora compradora (liquidação financeira) c) D+0é o dia da realização realização da operação operação no pregão eletrônico; eletrônico; D+2 é o dia de de entrega entrega das ações  pela corretora vendedora a CBLC (liquidação física); d+3 é o dia do acerto financeiro pela corretoras compradoras e vendedoras (liquidação financeira) d) D+0 é o dia da realizaçã realizaçãoo da operação; operação; d+3 ;e o dia dia da transferênc transferência ia das ações ações entregues entregues pela pela corretora compradora para a vendedora (liquidação física) e também o dia do acerto financeiro entre as partes (liquidação financeira) e) D+0 é o dia da realizaçã realizaçãoo da operação; operação; d+3 é o dia da transf transferênci erênciaa das ações entregues entregues pela corretora vendedora para a corretora compradora (liquidação física) e também o dia do acerto financeiro entre as partes (liquidação financeira) 11 – as liquidações física e financeira das operações em bolsas de valores são realizadas:

a)  b) c) d) e)

por um um depart departame amento nto da da própr própria ia bols bolsaa por uma uma empresa empresa indep independe endente nte,, a “cleann “cleanng” g” diretamente diretamente e exclusivam exclusivamente ente entre entre comprado compradores res e vendedores vendedores diretamente diretamente e exclusivam exclusivamente ente entre entre as corretoras corretoras intermedi intermediantes antes da operação operação entre entre as corret corretora orass e seus banco bancoss liquida liquidante ntess

12 – A compra compra e venda de d e uma mesma quantidade de ações de uma mesma empresa realizada no mesmo dia pelo mesmo investidor, através da mesma corretora e utilizando o mesmo agente de compensação: a) é uma operação operação “direta”e “direta”e pode pode ser efetuada efetuada somente somente no mercado mercado a vista vista  b) é uma operação operação “direta” “direta” e pode ser ser efetuada efetuada nos mercados mercados a vista vista e derivativ derivativos os c) é uma operação operação “day-trad “day-trade” e” e pode ser efetuada efetuada no mercados mercados a vista e derivati derivativos vos d) é uma operação operação “exclusivam “exclusivamente ente financeir financeira” a” e pode ser efetuad efetuadaa nos mercados mercados a vista vista e derivativos (com exceção do termo) e) é uma operação operação “day-trad “day-trade” e” e pode ser efetuada efetuada nos nos mercados mercados a vista vista e derivativos derivativos (com (com exceção do termo) 13 – A operação “day-trade” “da y-trade” a) Tem liquida liquidação ção física física e financeir financeiraa antecipad antecipadas as  b) Tem liquidaçã liquidaçãoo física física e finance financeira ira em prazo normal c) Tem soment somentee liquid liquidaçã açãoo finance financeira ira d) Tem liquidação liquidação física física e financeir financeiraa com prazos prazos diferenciado diferenciadoss e) Tem somente somente liquidação liquidação financei financeira, ra, que ocorre ocorre em d+1 para para todos os mercados mercados.. 14 – O investidor “A” compra 1.000 Vale Vale PNA por $64,00/ação no dia 08/05 através da corretora “Y” e no dia 09/05 vende essas mesmas 1.000 Vale PNA por $68,00/ação. Desconsiderando-se os custos da operação, esse investidor: a) Efetuou Efetuou um day-trade day-trade com um lucro lucro dede $ 4,00/açã 4,00/ação; o; não ira ter ter liquidação liquidação física; física; terá terá um credito de $ 4.000,00 na liquidação financeira, que ocorrerá no D+3 a partir do dia 09/05;  b) Efetuou Efetuou um “day-trade” “day-trade” com um lucro lucro de $4,00/ação; $4,00/ação; irá ter ter liquidação liquidação física física em D+3 a partir  do dia 08/05; terá um credito de $4,00/ação na liquidação financeira que ocorrerá no d+3 a  partir do dia 09/05 c) Efetuou Efetuou um day-trade day-trade com um lucro de $4,00/ação $4,00/ação;; irá ter liquidaçã liquidaçãoo física e financeir financeiraa em D+3 a partir do dia 09/05, quando recebera um crédito de $4.000,00; d) Efetuou Efetuou duas operações operações distintas distintas,, mas não terá liquidaçã liquidaçãoo física, física, apenas a financeira, financeira, que ocorrerá em D+3 a partir do dia 09/05, quando recebera um crédito de $4.000,00 e) Efetuou Efetuou duas operações operações distintas distintas,, que terão ciclo ciclo de liquidação liquidação distinta; distinta; ira ter ter as liquidações liquidações física e financeira da compra em d+3 a partir de 08/05 9pagará $64.000,00 e recebera as 1.000 ações); irá ter as liquidações física e financeira da venda em D+3 a partir do dia 09/05 (entregará as 1.000 ações e receberá $68.000,00)

15 – O investidor “A”, através da corretora “Y” compra 1200 Vale Vale PNA por $64,00/ação no dia 08/05 e, no mesmo dia, vende 1.000 Vale Pna por $68,00/ação. Desconsiderando os custos da operação esse investidor: a) Efetuou Efetuou duas operações operações distintas distintas que terão terão ciclo ciclo de liquidação liquidação distinto; distinto; irá ter ter as liquidações liquidações física e financeira da compra em D+3 a partir do dia 08/05 (pagara $76.800,00 e recebera as 1.200 ações); irá ter as liquidações física e financeira da venda em D+3 a partir do dia 08/05 (entregará as 1.000 ações e receberam $68.000,00)  b) Efetuou Efetuou duas operações operações distintas distintas que terão terão o mesmo ciclo ciclo de liquidação; liquidação; ira ira ter as liquidações liquidações física e financeira da compra em d+3 a partir do dia 08/05 (pagara $76.800,00) e recebera as 1.200,00 ações); irá ter as liquidações física e financeira da venda em D+3 a partir do dia 08/05 (entregara as 1.000 ações e recebera $ 68.000,00) c) Efetuou Efetuou duas operações operações distinta, distinta, um ‘day-trad ‘day-trade’ e’ de 1.000,00 ações ações e uma compra de 200 ações; ações; irá ter as liquidações física e financeiras em D+3 a partir do dia 08/05 (pagara $8.800,00 e recebera 200 ações) reduziu o custo da aquisição das 200 2 00 Vale Vale PNA para $44,00 por ação (76.800,00 – 68.000,00)/200); d) Efetuou Efetuou um ‘day-trade”; ‘day-trade”; ira ira ter as liquidações liquidações física física e financeira financeira em D+3 D+3 a partir do dia 08/05 08/05 (pagara $76.800,00 e receberam 1200 ações e, simultaneamente entregara as 1.000 ações e recebera $68.000,00); reduziu o custo de aquisição das 200 Vale PNA para $44,00 por ação (76.800,00-68.000,00)/200) e) Efetuou Efetuou duas operações operações distint distintas, as, um “day-tr “day-trade” ade” de 1.000 1.000 ações e uma compra compra de 200 ações; ações; ira ter as liquidações física e financeira em D+3 a partir do dia 08/05 (pagará 76.800,00 e recebera 200 ações); teve um lucro de $4.000,00 no “day-trade” e o custo de aquisição das 200 Vale PNA foi $ 64,00 por ação. 16 – A formação formação do preço à vista das ações é determinada: a) pelo desempe desempenho nho imediato imediato do papel papel e sua perfor performance mance  b) pela oferta oferta e procura que são são influenciadas influenciadas pelo pelo desempenho desempenho histórico histórico e perspectiva perspectivass futuras futuras c) pela base base e cust custoo de carreg carregame amento nto d) pelas diferentes diferentes opiniões opiniões dos investid investidores ores a respeito respeito ad situação situação presente da empresa empresa emissora emissora e) pela pela ofe ofert rtaa e procu procura ra 17 – A lucratividade lucratividade nominal de um investimento em ações; a ções; a) depende depende da taxa taxa de infla inflação ção obser observada vada no no período período  b) é calculada calculada levando em em conta a variação variação de preços preços da ação ação e os proventos proventos distrib distribuídos uídos pela pela empresa c) e dada pela pela diferenç diferençaa entre entre o preço preço de venda venda e o de compra compra d) depende depende do dese desempen mpenho ho do índi índice ce da bols bolsaa e) é calculada calculada levando levando em conta as as taxas taxas de juros juros da economia economia 18 – Os dividendos são: a) parte do lucro lucro da empresa, empresa, antes antes do imposto imposto de renda, renda, distribuído distribuídoss aos acionist acionistas as  b) parte do lucro da da empresa, empresa, depois depois do imposto imposto de de renda, pago aos sócios sócios c) a totalidade totalidade do lucro lucro da empresa empresa antes do imposto imposto de renda, distr distribuído ibuídoss aos acionista acionistass d) a totalidade totalidade do lucro da empresa, empresa, depois depois do imposto imposto de renda, distribuí distribuído do aos acionistas acionistas e) parte do lucro lucro da empresa, empresa, depois depois do imposto imposto de renda, renda, pago aos aos proprietár proprietários ios de debênture debênturess da empresa

19 – Quando uma empresa realiza uma bonificação, ela: a) emite novas novas ações ações e as distr distribui ibui gratuit gratuitamente amente aos seus seus sócios sócios  b) distribui distribui gratuitam gratuitamente ente ações que que estavam em tesourar tesouraria ia para seus seus sócios c) emite emite novas novas açõe açõess e as vende vende aos sóci sócios os d) vende ações que estavam estavam em tesourar tesouraria ia exclusivamen exclusivamente te para seus seus sócios sócios e) compra compra ações ações da próp própria ria companh companhia ia 20 – Em uma subscrição particular: a) a empresa empresa distribui distribui novas ações ações gratuita gratuitamente mente aos aos seus acionistas acionistas  b) a empresa empresa emite novas ações ações que são são vendidas vendidas ao seus seus atuais atuais sócios sócios c) a empresa empresa vende vende ações ações que que estavam estavam na na tesoura tesouraria ria d) vende ações que estavam estavam em tesourar tesouraria ia exclusivamen exclusivamente te para seus seus sócios sócios e) compra compra ações ações da sua sua própr própria ia emis emissão são 21 – Atualmente o lucro obtido na venda de ações que foram adquiridas em pregoes, no mercado a vista: a) é is isent ente de IR   b) paga impo imposto sto exclu exclusiv sivame amente nte na fonte fonte c) paga imp impost ostoo sobre sobre o ganho ganho liqui liquido do d) paga imposto imposto somente somente se for for resulta resultado do de day-tr day-trade ade e) paga imposto imposto se se a venda dor dor realizada realizada antes antes de se se completar completar um ano da aquisiçã aquisiçãoo 22 – Atualmente o lucro obtido em uma operação de “day-trade”, no mercado a vista de ações: a) é isent isentoo de imp impos osto to de de rend rendaa  b) paga impo imposto sto exclu exclusiv sivame amente nte na fonte fonte c) paga 1% na fonte fonte e o restante restante deve ser ser posterior posteriormente mente acerto acerto pelo pelo próprio próprio investidor  investidor  d) paga 1% excl exclusi usivam vament entee na fonte fonte e) paga um percentual percentual na na fonte e o restante restante é posterio posteriorment rmentee recolhido recolhido pelas corret corretoras oras 23 – Os índices das bolsas de valores: a) avaliam a lucrativ lucratividade idade futura futura de uma carteir carteiraa de ações  b) avaliam a lucrativid lucratividade ade media media de uma carteira carteira de ações ações c) sinalizam sinalizam como foi o desempen desempenho ho do mercado mercado em termo termo de volume volume finance financeiro iro d) indicam a perfor performance mance do mercado mercado acionári acionárioo em termo de de numero de negócios negócios e) demonstram demonstram a evolução evolução das quantidad quantidades es de títulos títulos transaci transacionados onados nas nas bolsas bolsas 24 – Os índices das bolsas de valores são constituídos por: a) numero fixo de ações inalterandoinalterando-se se no decorrer decorrer dos anos  b) quantidade quantidade de ações que que varia de índice índice para para índice índice e sofre ajuste ajustes, s, a cada cinco cinco anos c) quantidade quantidade de ações que varia varia de índice para índice índice e sofre sofre ajustes, ajustes, conforme conforme sua metodologia metodologia d) diversos diversos papeis escolhidos escolhidos aleatoriamen aleatoriamente te e) um numero numero variável variável de empresas empresas que é alterad alteradoo diariament diariamentee 25 – O índice de ações brasileiro mais conhecido pelos investidores é o: a) Dow Jones  b)  b) IBX IBX – Índi Índice ce Bra Brasi sill c ) N a sd a q d) Índi Índice ce Bove Bovesp spaa e) Índi Índice ce bras brasil ilei eiro ro de Ações Ações

26 – No mercado a terma de ações, as operações podem ser encerradas: a) em períodos múltiplos de 30, 60, 90, 120, 150 e 180 dias.  b) A qualquer data antes antes ou após o vencimento vencimento do do contrato contrato c) Por antecipação, antecipação, por difere diferença nça ou por decurso decurso de prazo prazo d) No mínimo mínimo 12 dias corrid corridos os e no Maximo 999 dias dias úteis úteis e) No mínimo mínimo 12 dias úteis úteis e no Maximo Maximo 999 999 dias corridos corridos 27 – O preço a termo: a) é fixado na abertur aberturaa do negocio, negocio, sendo formado formado pelo pelo acréscimo acréscimo ao preço preço a vista de uma uma taxa de  juros fixa independentemente do prazo da operação  b) é fixado e pago pago na abertura abertura do negocio, negocio, sendo sendo formado formado pelo acréscimo acréscimo ao ao preço a vista vista de uma taxa de juros que varia conforme o prazo da operação c) é fixado na abertur aberturaa do negocio, negocio, sendo formado formado pelo pelo acréscimo acréscimo ao preço preço a vista de uma uma taxa de  juros que varia conforme o prazo da operação d) é fixado na abertur aberturaa ao negocio e pode pode eventualment eventualmentee se alterado alterado se a operação operação for encerra encerrada da antes do vencimento por decurso e) é acertado acertado na abertura abertura do negocio, negocio, mas será será reduzido reduzido proporcional proporcionalmente mente se o comprad comprador  or  encerrar a operação antes do decurso de prazo 28 – No mercado a termo de ações, as garantias: a) são exigida exigidass some somente nte do comp comprad rador  or   b) são exigida exigidass somen somente te do do vendedo vendedor  r  c) são exigi exigidas das dos dos compra comprados dos e dos dos vended vendedore oress d) não são são exigida exigidass de nenhum nenhum dos part partici icipant pantes es e) são compos compostas tas exclu exclusiv sivamen amente te por dinhe dinheiro iro 29 – Cobertura, no mercado a termo de ações, é: a) garanti garantiaa em ativos ativos exigi exigida da do vendedo vendedorr a termo termo  b) garantia garantia em dinheiro dinheiro que que é depositada depositada pelo pelo comprador comprador a termo termo c) deposito deposito dos título títulos-obj s-objeto eto da operação operação por por parte parte do vendedor vendedor a termo termo d) deposito deposito dos título títulos-obj s-objeto eto da operação operação pelo pelo comprador comprador a termo termo e) deposito deposito em ações feito feito por qualquer qualquer uma das partes partes 30 – No mercado a termo de ações, Margem de garantia é: a) montante montante em ativos e/ou dinheiro dinheiro que deve deve ser deposita depositado do pelos comprado compradores res e vendedores vendedores  b) montante montante em ativos e/ou dinheiro dinheiro que deve deve ser deposita depositado do pelo comprador  comprador  c) montante montante em ativos ativos e/ou e/ou dinheiro dinheiro que deve deve ser depositado depositado pelo pelo vendedor  d) deposito deposito dos título títulos-obj s-objeto eto da operação operação pelo pelo comprador comprador a termo termo e) deposito deposito dos títul títulos-ob os-objeto jeto da operação operação pelo vendedor a termo termo 31 – Na operação de financiamento a termo de ações, o investidor: a) o mesmo mesmo pregão, pregão, compra compra e vende vende a termo o mesmo mesmo lote lote de ações ações  b) no mesmo pregão, pregão, vende a vista vista e compra compra a termo o mesmo lote lote de ações ações c) no mesmo pregão compra a vista e vende a termo termo o mesmo mesmo lote lote de ações ações d) vende a termo termo em D0 D0 e compra compra a vista vista em D+1 D+1 o mesmo lote de ações e) compra as as coes a vista em D0 e vende vende a termo termo em D+1 D+1 o mesmo lote de ações

32 – O investidor que, no mesmo pregão vende a vista e simultaneamente compra a termo, esta fazendo uma operação de: a) fina financ nciiamen amento to b) des descont onto c) caixa d) empré emprést stim imoo de recu recurs rsos os e) estr estrut utur uraç ação ão financ financei eira ra 33 – Um investidor vende a vista sua ações por $ 100,00 e no mesmo pregão recompra a termo para 30 dias por $101,44. Considerando que entre a data de recebimento da venda a vista e de encerramento por  decurso de prazo, observam-se 27 dias corridos e 18 dias úteis, pergunta-se qual foi a taxa bruta da operação: a) 1,60% a. a.m.  b)  b) 2,38 2,38% % over over mês mês c) 1,44 1,44% % no perí períod odoo d) 22,1 22,16% 6% over over ano ano e) 1,60 1,60% % no perí períod odoo SEXTO BLOCO 1 –  No  No mercado futuro: a) o preço do contrato contrato não e fixo fixo ate o venciment vencimentoo da operação, operação, sendo somente somente em função função das variações das taxas de juros praticadas no mercado financeiro  b) o preço é negociado negociado entre entre as partes, partes, não sendo sendo alterado alterado ate a data de de liquidação liquidação do contrato contrato c) o preço do contrato contrato não e fixo fixo ate o venciment vencimentoo da operação, operação, sendo alterad alteradoo diariamente diariamente em função das negociações verificadas nesse segmento. d) O preço do contrato contrato,, ao contrario contrario do mercado mercado a termo, termo, é fixo a data data de vencimento. vencimento. e) O preço do contrato contrato,, assim como como no mercado mercado a termo, termo, é fixo até até a data de vencimento vencimento.. 2 – Em um determinado pregão (“D”) o preço de ajuste de PLIX PN para vencimento em agosto X2 foi $125,00 sendo que no dia anterior (D-1) tinha sido $120,00. Considerando que, nesse pregão um investidor que não tinha nenhuma posição em aberto no mercado futuro, vendeu 1 PLIX PN para vencimento agosto X2 por $127,50, como será o seu ajuste: a) rece recebe bera ra $ 5,0 5,000 em em D  b)  b) pagar pagaraa $ 5,00 5,00 em D+1 D+1 c) rece recebe bera ra $2,5 $2,500 em em D d) receb receber eraa $ 2.5 2.500 em D+1 D+1 e) paga pagará rá $2.5 $2.500 em em D+1 D+1 3 – Em um determinado pregão (“D”) o preço de ajuste de PLIX PN para vencimento em agosto X2 foi $125,00 sendo que no dia anterior (D-1) tinha sido $120,00. Considerando que, nesse pregão um investidor que não tinha nenhuma posição em aberto no mercado futuro, vendeu 1 PLIX PN para vencimento agosto X2 por $128,00 e, no mesmo dia, comprou 1 PLIX PN para vencimento em agosto X2 por $126,00 como sera seu ajuste: a) rece recebe bera ra $ 5,0 5,000 em em D  b)  b) pagar pagaraa $ 5,00 5,00 em D+1 D+1 c) rece recebe bera ra $2,0 $2,000 em em D d) receb receber eraa $ 2.0 2.000 em D+1 D+1 e) paga pagará rá $2.0 $2.000 em em D+1 D+1

4 – No dia do vencimento dos contratos futuros de junho, João tinha uma posição compradora de 1.000 vale (adquirida em um pregão anterior) e os preços de ajuste de Vale do dia do vencimento (V) e do dia anterior (V-1) (V-1) foram $69,00 e $65,00, respectivamente. Considerando que João permaneceu per maneceu com sua  posição compradora ate o final desse dia: (MERCADO FUTURO LIQ = VISTA VISTA a) João recebera recebera um credito credito de ajuste ajuste de $4,00 $4,00 por ação no dia dia seguinte seguinte (V+1) (V+1) e sua posição posição compradora será automaticamente encerrada  b) João recebera recebera um credito credito de ajuste ajuste de $4,00 $4,00 por ação no dia dia seguinte seguinte (V+1) (V+1) e sua posição posição compradora será automaticamente “rolada” para o vencimento seguinte (agosto) c) João recebera recebera um, credito credito de ajuste ajuste de $4,00 $4,00 por ação no dia dia seguinte seguinte (V+1) (V+1) e, no terceiro terceiro dia  posterior (V+3) ira pagar $69.000,00 e receber as 1.000 vale PNA d) João, no dia seguinte seguinte (V+1) (V+1) recebera recebera o credito credito de ajuste ($4.000,00) ($4.000,00),, terá o debito debito da compra ($69.000,00) e recebera as 1.000 Vale e) João, no terceir terceiroo dia posterior posterior (V+3), (V+3), terá terá um debito debito de $65.000,00 $65.000,00 (69.000,00 (69.000,00 – 4.000,00) 4.000,00) e recebera as 1.000 Vale Vale 5 – No mercado de opções negociam-se: a) recibos recibos e obrig obrigaçõe açõess sobr sobree ações ações b) ações c) direitos direitos de compra compra ou de venda sobre sobre ações, ações, ativos financei financeiros ros ou commoditi commodities es d) ações, ações, ativos ativos financ financeir eiros os ou commodi commoditie tiess e) somente somente direitos direitos de compra compra sobre ações, ações, ativos ativos financeir financeiros os ou commoditie commoditiess 6 – Em um determinado pregão “D” o preço de ajuste de Y para vencimento agosto XZ foi R$125,00. Considerando-se que o preço de ajuste do dia anterior (D-1) foi de R$ 120,00, como ocorrera o ajuste desse dia, para os investidores que tinham posições ao final de D-1 e continuaram no mercado em D: a) compradores compradores pagam 5,00 e vendedores vendedores recebem recebem 5,00, em D  b) compradores compradores recebem 5,00 e vendedores vendedores pagam pagam 5,00, em D c) compradores compradores recebem 5,00 e vendedores vendedores pagam pagam 5,00, 5,00, em D1 d) compradores compradores pagam 5,00 5,00 e vendedor vendedores es recebem recebem 5,00, 5,00, em D1 e) compradores compradores pagam 5,00 e vendedores vendedores recebem recebem 5,00, em D3 D3 7 – Os dois tipos básicos de opções op ções são: a) de inves investim timent entoo e fina financi nciame amento nto  b)  b) term termoo e finan financi ciam amen ento to c) de comp compra ra e de de ven venda da d) de curt curtoo praz prazoo e longo longo prazo prazo e) obrig obrigat atór ória ia e alter alterna nati tiva va 8 – O titular de uma opção de compra de ações tem: a) o direito, direito, mas não a obrigação obrigação,, de vender vender a ação pelo pelo preço preço de exercício exercício  b) a obrigação, obrigação, mas não o direito, direito, de de comprar comprar a ação pelo preço preço de exercíci exercícioo c) o direito, direito, mas não a obrigação obrigação,, de comprar comprar a ação ação pelo preço preço de exercíci exercícioo d) a obrigação, obrigação, mas não o direito, direito, de de vender a ação pelo pelo preço de de exercício exercício e) o direito direito e a obrigação obrigação de comprar comprar a ação ação pelo preço de exercício exercício

9 – O titular de uma opção de venda de ações tem: a) o dire direit itoo de receb receber er o pre premi mioo  b) o direito, direito, mas não a obrigação obrigação,, de vender vender a ação pelo pelo preço preço de exercício exercício c) a obrigação, obrigação, mas não o direito, direito, de de comprar comprar a ação pelo preço preço de exercíci exercícioo d) o direito, direito, mas não a obrigação obrigação,, de comprar comprar a ação ação pelo preço preço de exercíci exercícioo e) o direito direito e a obrigação obrigação de vender a ação pelo preço preço de exercício exercício 10 – O lançador da opção de compra de ações tem: a) a obrig obrigaç ação ão de de paga pagarr o prem premio io  b) a obrigação obrigação de vender vender a ação pelo preço preço de exercício exercício c) a obrigação obrigação de comprar comprar a ação pelo preço de exercício exercício d) a obrigação obrigação e o direito direito de vender a ação pelo pelo preço preço de exercício exercício e) a obrigação obrigação e o direito direito de comprar comprar a ação ação pelo preço de exercício exercício 11 – O lançador da opção de venda de ações tem: a) o direito, direito, mas não a obrigação obrigação,, de vender vender a ação pelo pelo preço preço de exercício exercício  b) a obrigação obrigação de vender vender a ação pelo preço preço de exercício exercício c) a obrigação obrigação de comprar comprar a ação pelo preço de exercício exercício d) a obrigação obrigação e o direito direito de comprar comprar a ação pelo preço preço de exercíci exercícioo e) a obrigação obrigação e o direito direito de vender a ação pelo preço preço de exercício exercício 12 – A opção que pode ser exercida pelo seu titular, a qualquer momento, a partir do dia seguinte de sua aquisição ate o vencimento, é de estilo a) europeu b) asi asiáti ático c) ame americano d) on stop e) especial 13 – O titular de uma opção européia: a) pode exer exercer cer seu seu direi direito to a qualqu qualquer er moment momentoo  b) é obrigado obrigado a atender atender o exercíci exercícioo somente somente na data data de vencimento vencimento c) pode exercer exercer seu direit direitoo somente somente na na data data de vencimento vencimento d) é obrigado obrigado a atender atender o exercício exercício a qualquer qualquer momento momento e) é obrigado obrigado a exercer exercer o seu direito direito somente somente na na data de vencimento vencimento 14 – O preço de exercício é: a)o valor pago para aquisição da opção  b)valor pelo qual o titular de opção de compra tem a obrigação de comprar as ações c)valores pelo qual o titular poderá exercer sua opção ou seja comprar as ações (opções de compra) d)valor pelo qual o lançador da opção de compra tem o direito de comprar as ações e)estabelecido entre comprador e vendedor da opção 15 – a data de vencimento é: a) o único único dia em que que a opção opção america americana na pode pode ser exercida exercida  b) o ultimo ultimo dia dia de vali validade dade das opçõe opçõess c) o dia em que que as opções opções não podem podem ser ser negoci negociada adass d) quando quando as opçõe opçõess exercid exercidas as “vira “viram m pó”

e) único dia em que a opção européia européia não pode ser ser exercid exercidaa 16 – O premio da opção é: a) o pr preço eço da da opç opção ão  b) o valor que o lançador lançador paga ao titul titular ar em caso de exercício exercício c) um deposito deposito de boa boa fé cujo cujo valor será descont descontado ado do preço preço de exercício exercício d) determinado determinado pela pela Bolsa, Bolsa, assim como como as demais demais caracterí característica sticass das opções opções e) valor valor que o titul titular ar recebe recebe,, caso não não exerça exerça a opção opção 17 – O premio da opção é: a)estabelecido previamente pela Bolsa  b)negociado em mercado e pago pelo titular ao lançador quando do exercício da opção c)acertado em mercado e pago pelo titular ao lançador quando da realização da operação d)acertado no mercado, pago pelo titular ao lançador quando da realização da operação e descontado do  preço de exercício quando do exercício e)acertado no mercado, pago pelo lançador ao titular quando da realização da operação 18 – O premio de uma opção é formado por: a) valor valor intrín intrínsec secoo + valor valor tempo tempo  b) valor intrínseco, intrínseco, valor tempo e custo de oportunida oportunidade de c) taxa taxa de de juro juross e taxa taxa de de risc riscoo d) custo custo de opor oportun tunida idade de e taxa taxa de juros juros e) valor valor fix fixoo e valor valor var variá iáve vell 19 – A diferença diferença positiva entre o preço a vista e o preço de exercício e xercício da opção de compra é: a) o valo valorr tempo empo  b)  b) o val valor or intr intrín ínse seco co c) o prem premio io pelo pelo risc riscoo d) o cus custo to fixo ixo e) o cust custoo de oport oportuni unida dade de 20 – o resultado do valor do premio menos o valor intrínseco da opção é: a) o va valor tem temoo  b)  b) o valo valorr dif difer eren enci cial al c) um cus custo to de de opor oportu tuni nida dade de d) o pre preço ço da opçã opçãoo e) o val valor or vari variáv ável el 21 – Quando o preço de exercício de uma opção de compra é inferior ao preço a vista corrente do  papel, a opção esta: a) for fora do preç preçoo b) no pr preço c) dent dentro ro do preç preçoo d) barata e) com meno menorr probab probabili ilidade dade de exerc exercíci ícioo 22 – Supondo que o premio das opções de compra sobre ABC com preço de exercício $20,00 fechou hoje a $2.50 e que a cotação de fechamento da ABC no marcado a vista foi $22,00, qual é o valor  tempo dessa opção: a) 2.50 b) 2.00 c) 0 d) 0.50

e) 1.00 23 – Supondo que o premio de fechamento das opções de compra sobre XYZ com preço de exercício 10.00 foi $ 0.050 e que a cotação de XYZ fechou hoje a $8,80, pergunta-se qual é o valor intrínseco dessa opção: a) –1.20 b) 0.50 c) –1.70 d) 0 e) –0.70 24 – Quando o preço de exercício de uma opção de compra de ações é superior ao preço a vista corrente do papel, a opção esta: a) for fora do preç preçoo b) no pr preço c) dent dentro ro do preç preçoo d) cara e) com maio maiorr probabi probabilid lidade ade de de exercí exercício cio 25 – Quando o preço de exercício de uma opção de compra de ações é muito próximo ao preço a vista corrente do papel, a opção esta: a) for fora do preç preçoo b) no pr preço c) dent dentro ro do preç preçoo d) sempre sempre com com um premi premioo muito muito próximo próximo a zero zero e) des descola olada 26 – Uma opção de venda de ações com preço de exercício abaixo do preço corrente a vista é: a) uma opção opção fora fora do preço preço  b)  b) um umaa opçã opçãoo no pre preço ço c) uma opção opção dentr dentroo do do preço preço d) um umaa opç opção ão cara cara e) um opção opção com maior maior proba probabil bilida idade de de exercí exercício cio 27 – Uma opção de venda de ações com preço de exercício acima do preço corrente a vista é: a) uma opção opção fora fora do preço preço  b)  b) um umaa opçã opçãoo no pre preço ço c) uma opção opção dentr dentroo do do preço preço d) um umaa opç opção ão bara barata ta e) um opção opção com menor menor proba probabil bilida idade de de exercí exercício cio 28 – Uma opção de venda de ações com preço de exercício próximo ao preço corrente a vista é: a) uma opção fora do preço  b)  b) um umaa opçã opçãoo no pre preço ço c) uma opção opção dentr dentroo do do preço preço d) uma opção opção sempre sempre com premio premio muito próximo próximo a zero zero e) fora de de foc focoo

29 – Considere a seguinte situação: opção de compra sobre PETX com preço de exercício $50,00,  premio = $2,25: preço a vista de PETX = $52.00: vencimento amanha. Essa opção está: a) no preço  b)  b) sem valor valor int intrí ríns nsec ecoo c) for fora do preç preçoo d) com nenhuma nenhuma chance chance de de exerc exercíci ícioo e) dent dentro ro do preç preçoo 30 – Considere a seguinte situação: opção de venda sobre VALN, VALN, preço de exercício $4 $40,00, 0,00, premio 0.10: preço a vista de VALN VALN = $45,00; vencimento amanha. Essa opção esta: a) for fora do preç preçoo  b) soment somentee com com valor valor intrín intrínsec secoo c) no preço d) com eleva elevada da probab probabili ilidade dade de exer exercíc cício io e) dent dentro ro do preç preçoo 31 – No mercado de opções de ações, o deposito de garantias é exigido: a) tanto tanto dos titu titular lares es como como dos dos lançad lançadore oress  b)  b) some soment ntee dos ti titu tula lare ress c) some soment ntee dos dos lan lançad çador ores es d) de ninguém ninguém porque porque a CBLC CBLC garan garante te a operaç operação ão e) somente somente do agente de compens compensação ação do titular titular,, porque este este corre o risco risco de perder perder 100% de sua aplicação 32 – No mercado de opções de ações, qual o investidor que pode fazer coberta: a) lança lançado dorr de opção opção de ven venda da  b) lançado lançadorr de de opção opção de comp compra ra c) ti titu tula larr de opção opção de de vend vendaa d) titu titula larr de opçã opçãoo de comp compra ra e) lançador lançador de opção de compra compra e titul titular ar de opção de venda venda 33 – A margem margem de garantia no mercado de opções de ações, é composta por: a) margem margem de de risco risco e custo custo do dinhei dinheiro ro  b) margem margem de de premio premio e margem margem de de risco risco c) margem margem de risco, risco, margem margem de premio e custo custo do dinheiro dinheiro d) margem margem de prem premio io e custo custo de oport oportuni unidade dade e) marg margem em de ris risco co e cust custoo fixo fixo

SÉTIMO BLOCO 1 – A governança corporativa é: a) O resultado resultado da combinação combinação do direito direito e praticas praticas obrigatória obrigatóriass por lei do setor setor privado privado com o objetivo de assegurar a todos os acionistas, equidade, transparência, responsabilidade pelo resultados e obediência a lei.  b) O resultado resultado da combinação combinação do direito direito e praticas praticas voluntárias voluntárias do setor setor privado privado com o objetivo objetivo de assegurar, exclusivamente aos acionistas minoritários, equidade, transparência, responsabilidade  pelos resultados e obediência a lei c) O resultado resultado da combinação combinação do direito direito e praticas praticas voluntárias voluntárias do setor setor privado privado com o objetivo objetivo de assegurar a todos os acionistas, equidade, transparência, responsabilidade pelos resultados e obediência a lei. d) O resultado resultado da combinação combinação do direito direito e praticas praticas voluntárias voluntárias do setor setor privado privado com o objetivo objetivo de assegurar, exclusivamente aos acionistas controladores, equidade, transparência, responsabilidade  pelos resultados e obediência a lei e) O resultado resultado da combinação combinação do direito direito e praticas praticas voluntários voluntários do setor setor privado privado com o objetivo objetivo de assegurar a todos os acionistas, equidade, transparência, responsabilidade pelos resultados, mesmo quando a empresa não esta obedecendo estritamente a lei. 2 – O novo segmento de mercado da Bovespa, onde são negociadas ações de empresas comprometidas com as praticas da boa governança corporativa tem as seguintes divisões: a) Primeiro Primeiro Mercado; Mercado; Segundo Segundo Mercado Mercado e Terceiro erceiro Mercado Mercado  b)  b) Níve Nívell 1, Nív Nível el 2 e Nív Nível el 3 c) Nível Nível 1, Níve Nívell 2 e Novo Novo Mercado Mercado d) Primeira Primeira linha, linha, Segunda Linha e Terceira erceira Linha Linha e) Novo Merc Mercado, ado, Merc Mercado ado Médio Médio e Merca Mercado do Padrão Padrão 3 – A manutenção em circulação de uma parcela mínima (“free (“free floating”) de 25% é exigência: a) só do do ní nível vel 1  b)  b) só do níve nívell 2 c) de todos todos os 3 segm segmen ento toss d) de nenh nenhum um dos dos 3 seg segme ment ntos os e) padrão padrão de qualquer qualquer empr empresa esa lista listada da em bolsa bolsa 4 – O chamado “tag along” é: a)a emissão exclusiva de ações ordinárias  b)a obrigatoriedade dos investidores minoritários seguirem (aceitarem) as decisões dos controladores c)a extensão para todos os acionistas das mesmas condições obtidas pelos controladores quando da compra do controle de uma outra companhia d)a extensão para todos os acionistas ac ionistas das mesmas condições obtidas pelos controladores quando da compra do controle de uma outra companhia e)a obrigatoriedade dos investidores majoritários seguirem (aceitaram) as decisões dos minoritários

5 – A Câmara de Arbitragem: a)Objetiva resolver conflitos comerciais, sendo que as empresas de todos os níveis devem obrigatoriamente a ela aderir   b)Objetiva resolver conflitos comerciais entre as empresas e o governo, sendo que as empresas dos níveis 1 e 2 devem obrigatoriamente a ela aderir  c)Objetiva resolver conflitos tributários entre as empresas e o governo, sendo que as empresas do nível 1 e do novo mercado devem obrigatoriamente a ela aderir  d)Objetiva resolver conflitos societários, sendo que as empresas do nível 2 e do novo mercado devem obrigatoriamente a ela aderir  e)Objetiva resolver conflitos entre diversas empresas, sendo que as empresas e mpresas do nível 2 e do novo mercado devem obrigatoriamente a ela aderir  6 – A emissão exclusiva de ações ordinárias é exigência: a) do nível 2  b)  b) do novo novo merc mercad adoo c) dos dos ní níveis veis 1 e 2 d) do merca mercado do de de prime primeira ira linha linha e) do nível 1 7 – Fundo de Investimento a) é uma forma forma de investimen investimento to coletivo, coletivo, administr administrada ada por institui instituição ção financeira financeira  b) é uma estratégia estratégia de investi investimento mento diversifica diversificada da c) é uma maneira maneira de o investidor investidor aplicar aplicar diretam diretamente ente seus seus recursos recursos no mercado mercado financeiro financeiro d) é uma forma de investim investimento ento coletivo, coletivo, administr administrada ada pelos próprios próprios partici participantes pantes e) é uma forma de investimento investimento coletivo, coletivo, administr administrada ada exclusivamente exclusivamente por institui instituição ção não financeira financeira 8 – Os Fundos de Investimento Financeiros (FIF’s), independentemente de sua classificação: a)são fundos cuja carteira de investimento é formada exclusivamente por ativos de renda fixa  b)são fundos que devem ter, no mínimo, 80% de d e sua carteira de investimento composta por títulos  públicos federais c)são fundos cuja carteira de investimento é formada preponderantemente por ativos de renda fixa, admitindo-se no máximo 49% em ativos de renda variável d)são fundos que devem ter, no mínimo, 80% de d e sua carteira de investimento composta por títulos  públicos federais e/ou papeis de renda fixa de baixo risco emitidos por instituições privadas e)são fundos que tem total liberdade para compor suas carteiras 9 – Os FIFs são classificados como: a) referenciado referenciados, s, Não Não referen referenciados ciados,, de renda variável variável  b) genéric genéricos, os, refer referenci enciado ados, s, de alto risco risco c) não refere referenci nciado ados, s, refere referenci nciados ados e genéric genéricos os d) de renda renda fixa fixa e de rend rendaa variáv variável el e) moderad moderado, o, conse conserva rvador dor e agress agressivo ivo

10 – Para um fundo ser classificado como referenciado (ou indexado), ele deve, alem de atender outras exigências, ter: a) carteira carteira composta composta por ativos ativos que tenham tenham alta alta correlação correlação com um índice índice de ações ações  b) pelo menos 95% 95% carteira carteira composta composta de ativos financeir financeiros os ou de operações operações que resulta resulta em rendimento próximo da variação de seu referencial c) atuação signifi significativ cativaa nos mercados mercados derivativos, derivativos, alavancand alavancando-se o-se o máximo máximo possível, possível, com o objetivo de ter um rendimento próximo ao do seu referencial d) total liberdade liberdade para para compor compor suas carteir carteiras as e fazer alavanc alavancagem agem do patrimôni patrimônioo e) uma administr administração ação mais mais agressiva agressiva e apresen apresentar tar maior maior grau de risco risco 11 – Para um fundo ser classificado como não referenciado (ou não indexado) ele deve, além de atender outras exigências, ter: a)carteira composta exclusivamente por ativos de renda pré-fixada, não se admitindo em nenhuma hipótese o investimento em ativos pós-fixados (cujo rendimento depende da variação de um índice de referencia)  b)total liberdade para compor suas carteira e fazer alavancagem do patrimônio c)80% de seu patrimônio, no mínimo aplicado em títulos públicos federais ou papeis privados de baixo risco e atuação nos mercados futuros limitadas ao valor de seu patrimônio (apenas com a finalidade de  proteger sua carteira) d)total liberdade para compor suas carteiras e atuação atuaç ão nos mercados futuros apenas com a finalidade de  proteger sua carteira e)80% de seu patrimônio, no mínimo aplicado em títulos públicos federais ou papeis privados de baixo risco e alavancagem nos mercados futuros limitada, no máximo, a suas vezes o valor de seu patrimônio 12 – Os fundos genéricos: a)tendem a ter uma administração menos agressiva e a cobrar menores taxas de administração  b)tem total liberdade para compor suas carteiras, mas não poder fazer alavancagem do Patrimônio c)tem total liberdade para compor suas carteiras e podem fazer alavancagem do Patrimônio d)devem ter, no mínimo, 80% de sua carteira aplicados em e m títulos públicos federais ou papeis privados de baixo risco e)dever ter sua rentabilidade acompanhando um determinado referencial (benchmark) 13 – Um fundo está “alavancado” quando: a) o valor de suas suas operações operações nos mercados mercados derivativos derivativos é inferi inferior or ou no Maximo Maximo igual ao ao seu Patrimônio  b) esta vendendo vendendo mais mais cotas cotas do que as que estão estão sendo sendo resgatadas resgatadas c) o montante montante de suas transaç transações ões em derivativ derivativos os é superior superior ao seu Patrim Patrimônio ônio d) esta trabalhan trabalhando do com recursos recursos tomados tomados emprest emprestados ados no mercado mercado financeiro financeiro e) suas operaçõe operaçõess só podem ser realizad realizadas as até o limit limitee do seu patrim patrimônio ônio 14 – Em termos de risco para o investidor: a)os fundos genéricos tendem a apresentar o menor grau de risco  b)os fundos referenciados são os mais arriscados pois podem ter desempenhos muito descolados dos seus referenciais c)os fundos genéricos tendem a ter um maior grau de risco d)os fundos não referenciados são os mais arriscados porque po rque não se comprometem a ter um desempenho semelhante a um referencial e)os fundos referenciados e os não referenciados são os mais arriscados, porque somente podem atuar  nos mercados futuros até o limite de seus patrimônios

15 – Os fundos de aplicações ap licações em cotas: (FAC’s) (FAC’s) a) podem aplicar aplicar seus seus recurso recursoss em qualquer qualquer tipo tipo de ativo  b) aplicam seus recurso recursoss exclusivame exclusivamente nte em cotas cotas de outros outros fundos c) somente somente aceitam aceitam como partic participante ipantess outros outros fundos fundos de investi investimento mento d) usualmente usualmente tem maiores maiores custos custos de adminis administração tração de de carteira carteira e) tem um perfil perfil de prazos prazos de aplicação aplicação difere diferentes ntes dos dos FIF’ FIF’s 16 – Os fundos de investimento em títulos e valores mobiliários: (FIA’ (FIA’s) a) não pode pode aplica aplicarr no mercado mercado de ações ações  b) não podem podem apli aplicar car em em ativos ativos de renda renda fixa fixa c) tem que aplicar aplicar no mínimo mínimo 51% de seu patrimôni patrimônioo em ativos ativos de renda renda variável variável d) somente somente pode aplicar aplicar 20% do seu patrimô patrimônio nio em ativos ativos de renda fixa e) não em a alternativ alternativaa de concentrar concentrar suas suas aplicações aplicações em operações operações de maior risco risco 17 – Um fundo de “principal protegido” que tem 70% do seu patrimônio aplicado em ativos de baixo risco e cujo o referencial de rentabilidade é o índice Bovespa é: a) um fundo fundo de renda renda fixa fixa genér genérico ico  b)  b) um fund fundoo de ações ações li livr vree c) um fundo fundo de renda renda fixa fixa refer referenc enciad iadoo d) um fundo fundo de renda renda fixa fixa não não refer referenci enciado ado e) um fundo fundo de investi investimento mento em títulos títulos e valores valores mobiliár mobiliários ios 18 – Com relação aos “fundos de renda variável”, qual das alternativas é incorreta: a)podem apresentar perfil conservador ou agressivo  b)a composição e diversificação de suas carteiras são regulamentadas por instruções do Bacen c)Podem ser constituídos para investimento em um único ativo, dentre aqueles definidos na regulamentação pertinente d)A composição e diversificação de suas carteiras são regulamentadas por instruções da CVM e)Necessitam de pedido de autorização junto a CVM para funcionamento 19 – Os fundos de renda variável chamados de “índice”ou “administração Passiva” a)procuram refletir o comportamento de um índice do mercado de ações (ibovespa, IBX, etc)  b)procuram refletir o comportamento de um índice do mercado financeiro (CDI, IPC, IGP, IGP, TR, etc) c)tem carteiras formadas somente por títulos de empresas de um setor especifico d)caracterizam-se pelo fato de seus administradores escolherem com total liberdade as ações que irão compor suas carteiras e)assumem o compromisso de superar o desempenho de seu referencial (benchmark) 20 – Um clube de investimento: a) pode ter ter qualqu qualquer er numer numeroo de partic participa ipante ntess  b) deve ter ter,, no mínimo mínimo,, 150 partic participa ipante ntess c) deve ter, ter, no no máxi máximo, mo, 150 partic participa ipante ntess d) é administrado administrado por uma instituição instituição financeir financeira, a, com seus participant participantes, es, em nenhuma hipótese, hipótese,  podendo participar da gestão dos recursos e) é um instrumento instrumento de partic participação ipação no mercado mercado de ações ações exclusivo exclusivo dos grandes investidores investidores

21 – Um clube de investimento: a) pode ter ter um único participant participantee (clube (clube exclusivo) exclusivo)  b) deve ter ter,, no mínimo mínimo,, 3 partici participan pantes tes c) deve ter ter,, no mínim mínimo, o, 10 parti particip cipant antes es d) deve ter ter,, no mínimo mínimo.. 150 partic participa ipante ntess e) não tem tem limite limite míni mínimo mo de parti particip cipant antes es 22 – Um fundo imobiliário: a) é um condomíni condomínioo aberto, aberto, cujas cujas cotas cotas são registradas registradas na CVM CVM  b) é um condomínio condomínio fechado cujas cujas cotas, que não podem podem ser resgatadas resgatadas,, São registrada registradass na CVM,  podendo ser negociadas exclusivamente em bolsa de valores c) é um condomínio condomínio fechado fechado cujas cotas, cotas, que podem podem ser resgat resgatadas, adas, São São registrados registrados na CVM,  podendo ser negociados em bolsa de valores ou no mercado de balcão d) é um condomínio condomínio fechado cujas cujas cotas, que não podem podem ser resgatadas resgatadas,, são registradas registradas na na CVM,  podendo ser negociadas em bolsa de valores ou no mercado de balcão. e) É um condomínio condomínio fechado fechado cujas cujas cotas, cotas, que não podem ser ser resgatadas resgatadas,, são registrad registradas as na CVM,  podendo ser negociadas exclusivamente no mercado de balcão 23 – Os ADR’s: a)São ações estrangeiras que são negociadas diretamente nas bolsas americanas  b)São recibos de deposito de ações aç ões estrangeiras que são negociadas diretamente nas bolsas americanas ou nos mercados OTC c)São ações estrangeiras que são negociadas negoc iadas em dólar fora dos EUA d)São instrumentos negociáveis que representam a propriedade direta de “securities” estrangeiras e)São cotados em US$ e não podem ser negociados em bolsas de valores americanos e nos mercados OTC 24 – Os ADR’s: a)foram criados em fins da década de 70 do século passado com o objetivo principal de, aproveitando a crescente globalização, facilitar a negociação de “securities” estrangeiras no mercado norte-americano  b)foram criados em fins da década de 90 do século passado com o objetivo de, aproveitando a crescente globalização, facilitar a negociação de d e “securities” estrangeiras no mercado norte-americano c)foram criados em meados da década de 90 do século passado com o objetivo principal de aproveitando a crescente globalização, dificultar a negociação de ‘securities” estrangeiras no mercado norte-americano d)foram criados na década de 20 do século passado com o objetivo principal de facilitar a negociação de “securities” estrangeiras no mercado norte-americano e começaram a apresentar importante expansão a partir da década de 70 e)foram criados na década de 20 do século passado com o objetivo principal de facilitar a negociação de “securities” estrangeiras no mercado não americano e começaram a apresentar importante expansão expa nsão a partir da década de 70

25 – Os ADR’s:

A)são emitidos por um banco não americano (depositário) evidenciando a propriedade de ADS, que representam uma certa quantidade de títulos emitidos por empresas não americanas custodiados em um  banco não americano (custodiante) no pais de origem das mesmas B)são emitidos por um banco americano (depositário) evidenciado a propriedade de ADS, que representam uma certa quantidade de títulos emitidos por empresas não americanas e custodiados em um banco americano (custodiante) no EUA C)são emitidos diretamente pelas empresas emissoras, mas ficam depositas em um banco americano (depositário) evidenciando a propriedade de ADS que representam uma certa quantidade q uantidade de títulos emitidos por empresas não americanas custodiados em um banco não americano (custodiante) no pais de origem das mesmas D)são emitidos por um banco americano (depositário) evidenciando a propriedade de ADS, que representam uma certa quantidade de títulos emitidos por empresas não americanas custodiados em um  banco não americano (custodiante) no pais de origem das mesmas E)são emitidos por um banco americano ou não (depositário) evidenciando a propriedade da ADS, que representam uma certa quantidade de títulos emitidos por empresas americanas custodiados em um  banco americano ou não (custodiante) no pais de origem das mesmas 26 – O publico alvo principal para lançamento de ADR’s são: são: a)empresas de pequeno porte com grande potencial, principalmente atuando em ramos de alta tecnologia  b)qualquer empresa, inclusive as constituídas como sociedades de d e responsabilidade limitada c)empresas de grande porte, com situação econômica financeira ruim, mas que apresentam um importante volume de vendas no mercado interno do pais de origem d)empresas de grande porte com boa situação econômica financeira e preferencialmente apresentando importante volume de vendas para o mercado externo e)empresas americanas, de qualquer porte, sediadas fora dos EUA 27 – Os Global Depositary Receipts (GDRS’s): a)são DR’s ofertados para investidores de um único centro financeiro, fora do pais de d e origem do emissor   b)são DRs ofertados para investidores de dois ou mais centros financeiros, dentro do pais de origem do emissor  c)são DRs ofertados para investidores de dois ou mais centro financeiros, dentro e fora do pais de origem do emissor  d)são DRs ofertados para investidores de dois ou mais centros financeiros, fora do pais de origem do emissor  e)são DRs ofertados para investidores de um único centro financeiro dentro do pais de origem do emissor  28 – Os BDR’s: a) são ADR’ ADR’s negoci negociados ados na Boves Bovespa pa  b) são recibos recibos estrangeir estrangeiros os que são negociado negociadoss na Bovespa Bovespa c) são recibos recibos brasileir brasileiros, os, cujo lastro lastro são ações de empresas empresas estrange estrangeiras, iras, que são são negociados negociados na Bovespa d) são recibos estrang estrangeiros eiros,, cujo lastro lastro são ações de empresas brasilei brasileiras, ras, que São negociadas negociadas na Bovespa e) são recibos recibos brasileir brasileiros, os, cujo lastro lastro são ações não não brasileiras brasileiras,, emitidos emitidos por um banco brasilei brasileiro ro e negociados no mercado americanos

OITAVO BLOCO 1 – Assinale a alternativa correta. A função básica de um sistema de pagamento é: a)transferir recursos, processar e quitar pagamentos para pessoas empresas e governos.  b)Emprestas recursos, processar e liquidar pagamentos para pessoas, empresas e instituições financeiras c)Transferir recursos, recursos, processar e liquidar pagamentos para pessoas, empresas, governos, instituições financeiras e Banco Central d)Emprestar recursos, processar e liquidar pagamentos para pessoas, empresas, governos, instituições financeiras e Banco central e)Transferir recursos recursos processar e financiar pagamentos para pessoas, empresas, governo, instituições financeiras e Bacen 2 – O novo Sistema de Pagamentos Brasileiro está sendo implantado e testado: a) pelo pelo Bacen e pelas pelas instit instituiç uições ões finan financeir ceiras as  b) pelo pelo Bacen Bacen e pelas pelas empres empresas as c) pelo pelo Bace Bacenn e pel pelaa CVM CVM d) pelo Bacen, Bacen, pelas pelas instituiçõ instituições es financeir financeiras as e pelo pelo comercio comercio e) pelas insti instituições tuições financeiras financeiras pelas indust industrias rias e pelo comercio comercio 3 – No novo Sistema de Pagamentos Brasileiro a sigla STR, significa: a) sist sistema ema em temp tempoo rea reall  b) sistem sistemaa de transp transparên arência cia de recu recurso rsoss c) sistem sistemaa de trans transfer ferênc ência ia remet remetida idass d) sistem sistemaa de transf transferên erência cia de rese reserva rvass e) sistem sistemaa de de tran transpa sparênc rência ia rela rela 4 – No novo Sistema de Pagamento Brasileiro a sigla TED, significa: a) transf transferê erênci nciaa elevada elevada diária diária  b) transf transferê erênci nciaa eletrôni eletrônica ca dinâmica dinâmica c) transf transferê erênci nciaa eletr eletrôni ônica ca diári diáriaa d) transf transferê erênci nciaa eletrôni eletrônica ca disponí disponível vel e) transf transferê erênci nciaa elevad elevadaa dispo disponív nível el 5 –A função da CBLC – Cia Brasileira de Liquidação e Custodia é: a) liquidar liquidar e custodiar custodiar exclusiv exclusivamente amente as operações operações do mercado mercado brasileir brasileiros os de ações  b) liquidar liquidar e custodiar custodiar título títuloss públicos públicos e privados privados c) liquidar liquidar e custodiar custodiar as operação operação do mercado mercado brasile brasileiro iro de ações ações e valores valores mobiliári mobiliários os d) apenas apenas custo custodia diarr título títuloss público públicoss e) liquidar liquidar e custodiar custodiar as operações operações do mercado mercado brasileiro brasileiro de de commodities commodities 6 – Assinale a alternativa correta. Os usuários do serviço de custodia fungível da CBLC, são constituídos pelo seguinte universo de instituições. a)corretoras de valores e agente de compensação  b)corretoras de valores, bancos comerciais, múltiplos e de investimentos c)corretoras de valores, distribuidoras de valores, bancos comerciais, múltiplos e de investimentos, agentes de custodia e agentes de compensação d)corretoras de valores, distribuidoras de valores e agentes de compensação e)corretoras de valores, distribuidoras de valores e agente de custodia

7 – Os saldos de ações dos clientes na custodia são atualizados no processamento batch (noturno) de: a) D + 0 b) D+1 c) D + 2 d) D+3 e) D + 4 8 – O processo de identificação (especificação) do comitentes: a) é fac facul ulttativ ativoo  b)  b) é retr retroa oati tivo vo c) é obr obrig igat atór ório io d) depende da quantidad quantidadee de ações ações negociadas negociadas pelo pelo comiten comitente te e) depende depende do tipo tipo do papel papel negoci negociado ado pelo pelo comiten comitente te 9 – Os comitentes são especificados e identificados: a) pela pelass cor corre reto tora rass  b)  b) pel pelos ban banco coss c) pelos pelos age agent ntee de cust custodi odiaa d) pel pelo Ba Bacen e) pela CVM 10 – As operações realizadas no mercado a vista de ações, são reespecificadas em até: a) D + 0 b) D+1 c) D + 2 d) D+3 e) D + 4 11 – As operações realizadas no mercado a termo de ações, devem d evem ser especificadas em até: a) D + 0 b) D+1 c) D + 2 d) D+3 e) D + 4 12 – As operações realizadas no mercado de opções de ações, devem ser especificada em até: a) D + 0 b) D+1 c) D + 2 d) D+3 e) D + 4 13 – No fluxo de liquidação e na linguagem de mercado considera-se ‘D+0’: a) o dia anterior anterior ao dia da operação operação no pregão pregão (viva voz ou eletrôn eletrônico) ico)  b) o dia da operação operação no pregão pregão (viva (viva voz ou eletrônico) eletrônico) c) dia seguinte seguinte ao dia da operação operação no pregão (viva voz ou eletrônico) eletrônico) d) dia da liquid liquidaçã açãoo da operação operação e) dia dia do venci vencime ment ntoo do pap papel el 14 – No mercado à vista de ações, a liquidação física da operação ocorre em:

A) B) C) D) E)

D+0 D+1 D+2 D+3 D+4

15 – No mercado à vista de ações, a liquidação financeira da operação ocorre em: a)D+0  b)d+1 c)D+2 d)D+3 e)D+4 16 – Um recompra de uma operação à vista de ações, é revertida em: a)d+5  b)d+6 c)d+7 d)d+8 e)d+9 17 – No mercado a termo de ações, as garantias devem ser depositadas em: a) d+0 b) d+1 c) d+2 d) d+3 e) d+4 18 – No mercado de opções de ações, a liquidação do premio ocorre em: a) d+0 b) d+1 c) d+2 d) d+3 e) d+4 19 – o prazo Maximo para liquidar, um termo de ações, por diferença, é: a) V-0 b) V-1 c) V-2 d) V-3 e) V-4 20 – No mercado a termo de ações, na liquidação antecipada, o pagamento da operação ocorre em: a) v+0 b) v+1 c) v+2 d) v+3 e) no dia dia da da sol solic icit itaç ação ão PRIMEIRO BLOCO

1-A 2-A

3-E 4-E

5-C 6-C

7-A 8-B

9-A 10-C

11-C 12-B 13-B 14-B 15-A 16-E 17-C 18-D 19-C 20-B 21-B 22-D 23-D 24-A 25-D 26-A 27-C SEGUNDO BLOCO 1-B 2-C 3-B 4-D 5-B 6-A 7-A 8-C 9-C 10-A 11-B 12-A 13-E 14-D 15-D 16-D 17-D 18-A 19-D 20-A TERCEIRO BLOCO 1-B 2-A 3-E 4-A 5-A

6-E 7-D 8-B 9-C 10-C 11-A 12-B 13-A 14-A 15-E 16-A 17-A 18-D 19-B 20-E 21-C 22-E 23-E 24-E 25-E 26-E 27-E 28-E (fonte) QUARTO BLOCO 1-A 2-C 3-D 4-A 5-A 6-A 7-A 8-B 9-B 10-C 11-C 12-D 13-E 14-B 15-A 16-E 17-E 18-E 19-A 20-E 21-D 22-A

23-C 24-B 25-C 26-A 27-D QUINTO BLOCO 1-D 2-B 3-E 4-A 5-B 6-A 7-A 8-E 9-A 10-E 11-B 12-E 13-C 14-E 15-E 16-B 17-B 18-B 19-A 20-B 21-C 22-C 23-B 24-C 25-D 26-C 27-C 28-C 29-C 30-B 31-C 32-C 33-C SEXTO BLOCO 1-C 2-D 3-D

4-C 5-C 6-C 7-C 8-C 9-B 10-B 11-C 12-C 13-C 14-C 15-B 16-A 17-C 18-A 19-B 20-A 21-C 22-D 23-D 24-A 25-B 26-A 27-C 28-B 29-E 30-A 31-C 32-B 33-B SETIMO BLOCO 1-C 2-C 3-C 4-C 5-D 6-B 7-A 8-C 9-C 10-B 11-C 12-C 13-C 14-C 15-B 16-C

17-A 18-B 19-A 20-C 21-B 22-D 23-B 24-D 25-D 26-D 27-D 28-C OITAVO BLOCO 1-C 2-A 3-D 4-D 5-C 6-C 7-D 8-C 9-A 10-B 11-A 12-A 13-B 14-D 15-D 16-D 17-A 18-B 19-C 20-B