Mono Graf I A Estrategia Geren Cial

 

 

Universi dad Mariano Gálvez de Guatema Guatemala la Facultad Fa cultad de Ciencias de la Admin istración Maestría Ma estría en Dirección Financiera Curso: Estrategia Gerencial Lic. Mgter. Elder Antonio Guerra Villagran

Estrategias Financieras empresariales Pablojosé Conde Palacios 1291-08-669

Evaluación de d e la Ponderación Calificación Monografía  Auto  Au toev evalu alu aci ón 3 2.88 Coevaluación 2 1.90 Heteroevaluación 10 Total 15 Espacio para la firma del catedrático

Guatemala, 17 septiembre del 2020

 

 

i

INDICE

INTRODUCCIÓN ................................................ .......................................................................... .................................................... .......................... 1 I.  Estrategias financieras empresariales ....................... ................................................. ................................... ......... 2  A.   Estrategias empresariales  ................................................................... ...................................................................... .... 2 1.  Obje Objetivos tivos Estratégicos Estratégicos  .................................................. ............................................................................ .......................... 2 2.  Balanced Scorecard  ..................................................................... ................................................................................ ............ 4 3.  Ma Mapa pa Estratégic Estratégico o ...................... ................................................ ................................................... ...................................... ............. 5 4.  Compon Componentes entes de una estrategia e empresarial mpresarial  ........................................ ....................................... 6 5.  Claves para la for formul mulación ación d e la estrategia empresarial  ...................... ..................... 6 B.  

Estrategia financiera ........................ .................................................. .................................................... .............................. .... 8

1.  Implementación de la estrategia financiera .......................................  ........................................... .... 9 2.  Tipos de recursos en una empre empresa sa ...................... ............................................... .................................. ......... 9 ................................................. .................................................... ................................ ...... 10 3.  Gestión Financiera ....................... 4.  Fundamentos de las estrategias financieras  ....................................... ...................................... 10

5.   As pe pect ct os a apl icar ic ar en un a es estr trateg ategia ia f inanc in anc ier a ...................... ................................. ........... 12 6.  Importancia de la estrategia financiera ................................................ ............................................... 12 7.  Beneficios de una buena estrategia financiera ........................ ................................... ........... 13 C. 

Estrategias financieras orientadas a la creación de valor  .................. ................. 13

D.  Estrategias financieras para impulsar el crecimiento de la empresa familiar  ................................................ .......................................................................... .................................................... .................................... .......... 14  An exo s  ................................................ .......................................................................... .................................................... .................................... .......... 16 ........................................................................... ......................................... ................ 18 II.  CONCLUSIONES  .................................................. BIBLIOGRAFIA .................................................. ............................................................................ .................................................. ........................ 19

 

 

1

INTRODUCCIÓN La estrategia financiera es un complemento de la estrategia empresarial, a través de esta, se llegan a definir objetivos organizacionales organizaci onales a través de un plan que permite delimitar acciones, campo de trabajo, responsables y el tiempo para desarrollar y trabajar en el cumplimiento de dichos objetivos. La estrategia financiera es la encargada de la planificación de como serán utilizados los recursos y enfocada en el cumplimiento de los objetivos estratégicos definidos. El desarrollo de esta monografía tiene como objeto ampliar los conocimientos sobre estrategias financieras empresariales, los mapas estratégicos y el Balanced Scorecard. Dentro del Capítulo uno se encuentran las definiciones sobre estrategia empresarial y estrategia financiera, elementos componentes, claves para elaborar la estrategia empresarial, también se habla sobre la importancia de la planificación financiera, los beneficios de que una organización haya decidido utilizar estos modelos de gestión empresarial. En conclusión, las estrategias empresariales y las estrategias financieras, son herramientas de mucha utilidad para las entidades que buscan y desean alcanzar de manera organizada sus objetivos planteados a través de un mapa estratégico que sea fácil de entender para los empleados que ayudarán a que los indicadores del Balanced Scorecard lleguen a las cifras esperadas.

 

2

I.

Estrategias financ financieras ieras empresariales

 A. Es Estr trateg ateg ias emp res ari arial ales es Según Rodero J.A. (2019) Etimológicamente, estrategia proviene del griego “estrategos” vinculada a la profesión de general, este compuesto por estratos

(ejercito) y ag (dirigir), por tal motivo inicialmente el significado de estrategia era dirigir a los ejércitos ya que estaba fuertemente vinculado con el ámbito militar. Se considera la obra “El arte de la guerra” del filósofo y general chino del S.IV a.C. Sun

Tzu, como la primera publicación dedicada a la estrategia, dicha obra aun se edita y se recomienda en escuelas de negocios y universidades. Se entiende por estrategia empresarial, como una metodología que busca alcanzar un objetivo a través de un plan de acción que se va desagrupando en objetivos estratégicos para cada proceso de una empresa. Esta estrategia es la guía que permite a la entidad delimitar dentro de un periodo determinado cual es el campo de acción y los fundamentos que se pueda ejecutar. Parte de una estrategia empresarial es que tenga delimitados los responsables, el tiempo de acción y sobre todo que pueda ser medible. Una estrategia empresarial debe considerar aspectos claves como una efectiva comunicación a todos los niveles de la organización que estén involucrados en la obtención de resultados. Otro aspecto clave que se debe considerar es un plan de contingencia para afrontar cualquier cambio que puedan generar factores externos de la organización.

1. Objetivos Estratégico Estratégicoss Según lo publicado por Rocancio, 2018 define que los objetivos estratégicos son los fines o metas desarrollados a nivel estratégico y que la organización busca cumplir en un periodo determinado de tiempo. Los objetivos son los que determinan qué es lo importante en la estrategia organizacional, y a través de ellos se logra definir la visión, la misión y los valores organizacionales, estos convirtiéndose en punto de partida para determinar las acciones y medios que se ejecutarán para cumplirlos. Los objetivos estratégicos deben ser, claros, coherentes, medibles y alcanzables. El propósito de definir los objetivos estratégicos es:

 

3

a. Materializar la estrategia: Tener objetivos definidos permite al equipo definir que es lo que la entidad debe lograr y a través de que medios se puede lograr b. Establecer metas y evaluar el cumplimiento: Deben funcionar como una guía, para la formulación de metas c. Alineación organizacional: Permite que los empleados de la entidad puedan tener en mente los objetivos organizacionales con la finalidad que todos puedan trabajar en función de ello.  Adicional Rodero, J.A. (2019) establece que la estrategia esta compuesta por objetivos y para que estos sean adecuados deben cumplir algunos requisitos los cuales pueden ser generales o específicos entre los cuales podemos mencionar:   Ser posibles, es decir decir que no se frustrantes para el encargado de

•

conseguirlos. •

  Ser medibles, ya que de lo contrario nunca se podría conocer si se han conseguido o no.

  Ser concretos es decir que no contengan ambigüedades.

•

  Estar definidos a largo plazo, lo cual ayuda a marcar el horizonte temporal

•

del plan considerando el sector y entorno.   Ser coherente entre si, es una de las claves mas importantes de la estrategia

•

ya que los objetivos no sirven para nada por si solos.   Hábitos y modas, ya que las empresas empresas nacen para responder a una demanda

•

en el mercado   Tendencias sociales Las tendencias están sin duda muy relacionadas con la

•

moda, sin embargo, no son una realidad actual.   Situación

•

económica,

es

importante

tener

en

cuenta

la

situación

macroeconómica de un país o regiones en los que se producen.   Legislación, debido a que la aprobación y derogación de leyes y normas tiene

•

habitualmente consecuencias empresariales.   Otros factores de entorno, como como los religiosos o razas mayoristas.

•

 

4

2. Balanced Scorecard Método para cuantificar los resultados de las actividades estratégicas de una empresa, proporcionando al equipo directivo una perspectiva global de los avances sobre los objetivos estratégicos definidos. Metodología creada por Robert Kaplan y David Norton permite estructurar los objetivos estratégicos de una manera integral y que estos puedan ser medidos a través de indicadores de desempeño. Los propósitos por lo que se realiza un Balanced Scorecard son: a. Describir y comunicar la estrategia b. Medir los avances de la estrategia c. Seguimiento de las acciones que se están tomando para mejora. Un Balanced Scorecard se basa en cuatro perspectivas y dentro de cada perspectiva puede adicionar los objetivos estratégicos asociados. Las cuatro perspectivas son: a. Perspectiva financiera: Considerada la más importante por las entidades con fines de lucro ya que generalmente siempre busca hacer que los ingresos aumenten o existan ahorros. b. Perspectiva del Cliente: dirigida a los objetivos estratégicos que están relacionados con los clientes. Dentro de esta perspectiva se pueden encontrar objetivos estratégicos para, servicio al cliente, participación en el mercado. c. Perspectiva de los procesos internos: pretende definir los procesos que se necesitan implementar para cumplir sus objetivos estratégicos, a través de establecer metas y objetivos operativos internos, dentro de esta perspectiva se pueden encontrar objetivos como, Mejoras en procesos, optimización de la calidad. d. Perspectiva de aprendizaje y crecimiento: Esta perspectiva considera drivers de desempeño como el desarrollo del capital humano, capital de información, bases de datos, cultura organizacional.

 

5

3. Ma Mapa pa Estratégico Es una representación visual simple coherente y uniforme de la estrategia empresarial donde describe el proceso pr oceso para la creación de valor mediante una serie se rie de relaciones de causa y efecto entre los objetivos de las cuatro perspectivas. Para Kaplan y Norton un mapa estratégico debe cumplir con los siguientes principios básicos: a. La estrategia supone el equilibrio de fuerzas contradictorias: se debe buscar un adecuado equilibrio entre la reducción de costos en el corto plazo y la realización de inversiones con capacidad de creación de rendimientos en el futuro. b. Correcta definición de la proposición de valor al cliente es crítica en el proceso estratégico: si la satisfacción de los clientes es la fuente de la creación de valor sostenible, la dimensión más importante de la estrategia es correcta definición de los clientes objetivos y la adecuada propuesta de valor para satisfacerlos. c. El valor nace en los procesos internos: se debe definir la forma en que la empresa pondrá en practica su estrategia, por ejemplo, gestión de operaciones, producir y entregar productos y servicios a los clientes d. La estrategia debe relacionarse con todos los procesos internos para ser integral: las estrategias deben ser integrales donde se incorpore al menos un tema estratégico para cada uno de los cuatro grupos e. El valor de los activos intangibles nace de su capacidad para ayudar a la implantación de la estrategia: la cuarta perspectiva del mapa describe los activos intangibles que se pueden clasificar en tres, capital humano, capital de información, capital organizativo. Ninguno de estos activos puede ser medido por separado, su valor nace de la capacidad para ayudar a la entidad a poner en práctica su estrategia. ¿Para qué sirve el mapa estratégico? a. Al crear un mapa estratégico la compañía puede beneficios tales como:

 

6

b. Es donde se relacionan las cuatro perspectivas que que se mencionan en el tema Balance Scorecard por lo cual se tiene la oportunidad de involucrar al equipo ejecutivo dentro de toda la estrategia. c. El mapa se podrá utilizar como herramienta de comunicación poderosa para que los empleados de la compañía conozcan toda la estrategia y puedan traducirla en acciones concretas. d. El mapa estratégico puede ser apoyo a dar una estructura clara para todas las reuniones de análisis estratégicos. e. Se pueden conocer relaciones concretas de causa y efecto.

4. Compon Componentes entes de una estrategia empresarial Existen componentes esenciales dentro de una estrategia empresarial los cuales son: a. Misión: Establece la razón de ser de la organización, describe sobre que trata el negocio y se alinea con los valores empresariales fundamentales que permite desarrollar un plan de negocios más coherente. b. Visión: La Visión es el sueño alcanzable a largo plazo, el futuro aspirado por la empresa, un sueño que representa su máxima aspiración. Proporciona la motivación y el entusiasmo para mirar hacia el futuro de forma positiva y caminar en esa dirección. (Toran, p. 50) c. Valores Empresariales: Representan la manera de como se deben realizar las cosas dentro de la organización, estos forman parte de los objetivos estratégicos. Las acciones y decisiones deben estar alineadas con sus valores empresariales. d. Propuesta de valor para el cliente: Conocido como el paquete de beneficios beneficios que un cliente puede tener al adquirir los productos o servicios de la entidad, es el motivo por el cual los clientes reconocen a sus productos frente a los competidores.

5. Claves para la for formulaci mulaci ón de la estrategia e empr mpresarial esarial

 

7

Para una organización es de vital importancia formular de la mejor manera su estrategia empresarial, el sitio web ISOTools plantea las siguientes claves de para la elaboración de una estrategia empresarial. a. Recopilar Información: antes de iniciar una estrategia se debe obtener la mayor cantidad de información que pueda ser de utilidad. Información interna de la organización como referente a los departamentos de los que está conformada la organización, también es importante obtener información externa, como contexto legal y económico. b. Análisis de las diferentes ideas de Estrategia: Realizar simulaciones sobre las ideas que el ente administrativo de la organización pueda manejar sobre la estrategia deseada, la finalidad de realizarlas es obtener una simulación de los posibles resultados y que permita anticiparse a los posibles resultados. c. Pensamiento Creativo: una amplia participación y los distintos puntos de vista por parte de un equipo, generan diversos aportes para concretar dicha estrategia. d. Decisión estratégica: luego de los pasos anteriores se debe llegar a decidir cual es la mejor opción para continuar con la formulación de la estrategia e. Planificación Planificaci ón de la estrategia empresarial: Luego de haber decidido por la opción a utilizar se deben seguir los siguientes pasos: 1) Identificación de riesgos que no se hayan considerado con antelación 2) Definición de las claves para el éxito de estrategia 3) Metodología de trabajo para la ejecución: Definir las tácticas y metodologías que deben utilizarse para la ejecución de la estrategia 4) Asignación de responsables: se debe asignar cada una de las tareas que permitan la ejecución de la misma. 5) Establecer plazos f. Comunicación de la estrategia empresarial: dentro de la planificación se debe considerar la comunicación y divulgación de la estrategia empresarial a toda la organización, esta parte es vital ya que son los

 

8

empleados quienes deben saber y entender cómo será la metodología de trabajo. g. Ejecución e implantación de la estrategia empresarial: luego de planificado y comunicada la estrategia, se llega el momento de comenzar a trabajar en ella. h. Análisis

de

la

implantación

de

la

estrategia

empresarial

y

retroalimentación: Cuando ya se encuentre en marcha la estrategia, se debe analizar cuales etapas fueron desarrolladas y cuales siguen pendientes, con la finalidad de replantear las situaciones que puedan ser alguna falla y aprender de ellos a través de la retroalimentación. i.

Control y seguimiento: En este momento interviene el Balanced Scorecard, donde se puede obtener el control y seguimiento a la estrategia de la organización, el diseño de este es importante para obtener información oportuna sobre los movimientos del tablero.

B. Estrategia financiera Se conoce a la estrategia financiera como la gestión de los recursos de una empresa de manera estratégica. Proceso de planificación de los recursos que financien todas aquellas actividades a realizar. Los objetivos principales son la rentabilidad y la tranquilidad. Por lo tanto, se puede definir como un conjunto de decisiones financieras de planificación y control de una organización, para la utilización y correcta administración de los recursos para lograr los objetivos de la manera más efectiva y menos costosa. Una estrategia financiera no es una asignación o tarea fija que al completada pueda darse por finalizada, esta puede requerir ajustes como cualquier otra estrategia empresarial. Los factores que se deben tener en cuenta para el planteamiento de una estrategia financiera pueden ser: a. Requisitos de liquidez de cara al futuro b. Previsiones con respecto al flujo de caja c. Saldo entre activos y pasivos

 

9

d. Perfil de riesgo de la empresa e. Tiempo de la estrategia f.

Medios de financiación de la empresa

g. Modo de ejecución la implementación Dentro del planteamiento de la estrategia financiera hay que evitar pensar únicamente en el corto plazo, no estar cercano a la realidad, o no dejar por escrito los objetivos.

1. Implementación de la estrategia financ financiera iera Luego de realizados los análisis correspondientes y se ha definido la meta, se puede comenzar con la implementación de la misma para la organización, para ello se pueden seguir las siguientes recomendaciones según el portal web de Obs Business: a. Programación de reuniones: con los responsables de las las áreas financieras para cerciorarse de que todo va conforme a como estaba previsto b. Fomentar comunicación: Fomentar la comunicación y establecer los medios necesarios para que el intercambio de información pueda ser efectivo. c. Implementación progresiva: Realizarlo por pasos asegura mejores resultados y facilita cualquier cambio que se necesite realizar. d. Monitorear el proceso: esto permite saber si se sigue en el rumbo deseado o hay que realizar correcciones. La frecuencia con la que se deben realizar las revisiones debe ser de acorde a las necesidades de la empresa, más no debe exceder de tres meses.

2. Tipos de recur recursos sos en una empresa Son los elementos que se disponen dentro de la organización y necesitas de ellos para el desarrollo de la estrategia financiera, estos pueden ser: a. Económicos: El dinero disponible ya sea en caja, en bancos o a través de financiamiento

 

10

b. Materiales: estos elementos pueden ser como, como, oficinas, maquinaria, equipo de cómputo. c.

Inmateriales: Software, metodologías de trabajo

d. Personas: Son todos aquellos que intervienen en la ejecución de la estrategia, como empleados, colaboradores externos (Asesores), clientes y proveedores.

3. Ge Gesti stión ón Financiera Se basa en la efectiva administración de los recursos que posee la organización, para gestionar de la forma más adecuada los gastos e ingresos y lograr su correcto funcionamiento. Los aspectos claves dentro de la gestión financiera son: a. Análisis de la rentabilidad de inversiones b. Análisis de ratios de liquidez y solvencia c. Fondo de rotación d. Estructura financiera y nivel de endeudamiento (Mejor combinación de deuda en relación al precio) e. Gasto financiero f.

Análisis de riesgo crediticio con clientes

4. Fundamentos de las estrategias financ financieras ieras Las estrategias financieras pueden ser de corto y largo plazo e involucran a los siguientes aspectos:

 

11

Cuadro 1: Elaboración propia, fuente https://www.gestiopolis.com/principales-estrategias-financieras-de-lasempresa

Corto Plazo

Fundamentos de las estrategias financieras Fundamentos Fundamento CP Largo Plazo Fundamento LP

Existen tres tipos de estrategias:  Agresiva: propone un alto riesgo con tal de alcanzar un Sobre el Capital de alto rendimiento Sobre la Inversión trabajo Conservadora: Bajo riesgo con tal de trabajar más relajado Intermedio: un punto medio entre las dos otras estrategias

Sobre el financiamiento corriente

Estrategia que busca el financiamiento a través de los Sobre la estructura acreedores y proveedores de financiera la organización

Estrategia que está basada Sobre la gestión del sobre políticas de la liquidez efectivo de la empresa

Sobre la retención y/o reparto de utilidades

Existen cuatro tipos de estrategias: las ofensivas, las defensivas, de reorientación y de supervivencia. Para definir cuál es la opción a seguir se debe verificar la estrategia general

Va en función de los resultados que la entidad sea capaz de lograr, también va de la mano con el grado de aversión al riesgo que los accionistas y administradores estén dispuestos a aceptar. Vinculada a la estructura financiera debido al alto impacto que puede tener con las fuentes de financiamiento, al igual que el de la estructura financiera, va de acorde al grado de aversión al riesgo que deseen tomar

 

12

5. Asp Aspectos ectos a aplicar en una e estr strategia ategia financ financiera iera La estrategia financiera puede cambiar dependiendo de a que se dedique la empresa, sin embargo, existen aspectos básicos que toda estrategia financiera debe poseer: a. Definición de objetivos y prioridades: es el principio de cualquier estrategia financiera, se necesita definir hacia donde ir y cuales son las prioridades a las que se deben trabajar. b. Evaluación de plazos: Se considera idóneo para que dichos objetivos se cumplan, el no tener plazos de entrega lo único que puede causar es los retrasos en las acciones definidas defin idas lo que puede llevar al fracaso

de la estrategia financiera. c. Presupuesto financiero: Luego de definido que realizar y el tiempo en el que se debe realizar, se debe realizar un presupuesto. Dentro de el se deben estimar los costos de las actividades a realizar y se debe dejar un margen para cualquier tipo de imprevistos en la ejecución. d. Monitorización de las decisiones: Medir las acciones financieras puestas en marcha, a través de la medición se puede validar si la estrategia elegida es la adecuada o si se deben realizar ajustes a la misma.

6. Import Importancia ancia de la estrategia fin financiera anciera Se considera de importancia la estrategia financiera de la entidad, debido a que a través de ella se pueden definir los objetivos e indicadores que ayuden a identificar las prioridades de la empresa, partiendo de la información financiera del pasado, la cual proviene del balance general. Toda estrategia financiera debe ser presentada a los accionistas y personal que sea el encargado del manejo de temas como presupuestos, costos o manejo de efectivo. Una estrategia gerencial se considera importante para: Establecer los costos de operación: Por ser parte de un plan de negocios, la estrategia financiera, ayuda a establecer y dar a conocer a los inversionistas los

 

13

costos de operación y todos los gastos necesarios para el funcionamiento de la organización Establecer metas financieras: para que una organización realice su esfuerzo, es importante definir metas, para el lado financiero por ejemplo podría ser alcanzar un determinado porcentaje de ahorro en costos de fabricación. Proyecciones financieras: Los pronósticos financieros son de importancia dentro de una estrategia financiera ya que permiten con datos históricos, evaluar datos futuros siempre en línea con los datos financieros actuales. Un pronostico puede ser agresivo o conservador, más su característica es que debe ser realista.

7. Beneficio s de una buena estrategia financ iera

a. Liquidez: una buena planificación permitirá conocer con cuantos cobros se contará por lo tanto se conocerá con cuanto se dispone p para ara cubrir las obligaciones de la empresa o si es necesario contar con fuentes de financiamiento. b. Rentabilidad: una entidad tendrá información oportuna sobre la rentabilidad en un determinado periodo de tiempo, se sabrá si la empresa esta obteniendo ganancias y si esta cumpliendo con los objetivos. c. Crecimiento: Existirá Exist irá un control sobre lo que se desea crecer al establecer los objetivos.

C. Estrategias financieras ori orientadas entadas a la creación de valor La principal misión principal de una estrategia financiera es la captación y destino de los recursos financieros para la maximización del valor de la empresa. Las teorías clásicas se basan en un control de la organización en todas sus partes, buscando el control de sus costos y beneficios. En la actualidad a través de el Big Data, Internet se permiten proyectar los datos que permiten crear valor a las empresas. El objetivo de la creación de valor, no se focaliza la información contable tradicional, si no en el estudio de los flujos de caja a futuro.

 

14

Realizar el análisis de los flujos de caja a futuro de un proyecto de inversión permiten que las empresas puedan definir que tan rentable o no puede ser el proyecto de inversión para el cual se esta analizando. El obtener un resultado positivo puede desencadenar mayores beneficios creando que las participaciones en una empresa sean más valiosas haciendo las mas llamativas al inversor. Al ser llamativas para el inversor los precios de las acciones se elevan mejorando la rentabilidad de la inversión y disminuyendo los costos de financiación.

D. Estrategias financi financieras eras para imp impulsar ulsar el crecimiento de la empresa familiar Las principales razones por las que una empresa familiar se ve limitada, son

las restricciones que existen para obtener financiamiento, cuyo origen puede venir desde la inadecuada planeación y organización, por lo tanto, es importante que desde el nacimiento de una empresa es recomendable pensar en una futura posibilidad de obtención de recursos para impulsar el crecimiento del negocio. El gobierno corporativo de una empresa no es indispensable indispensabl e para la que sea otorgado un crédito, pero el contar con una estructura de gobierno hace que refleje tranquilidad, transparencia, promoviendo a esta empresa a ser candidata a sujeto de crédito. Otro aspecto a considerar de tener un gobierno corporativo es que permite diseñar la estrategia financiera de la organización de acuerdo a la actualidad de la misma y a las opciones de financiamiento a las que pueda optar. Obtener recursos para que una empresa lleve a cabo su actividad principal implica la utilización de diferentes fuentes de financiamiento según sus necesidades de crecimiento. Es común ver en una empresa familiar que su estrategia financiera no evoluciona al igual que su posición en el mercado, siguen utilizando recursos de un costo alto o riesgosos para la el financiamiento de su operación. Por lo que es mas recomendable que se busque formas de financiamiento de conformidad a la madurez de la compañía. El cotizar en bolsa y a través de ella obtener recursos muestra el grado de madurez que puede poseer una entidad, emitir acciones para

 

15

participar en el mercado bursátil, es considerada una estrategia financiera que le permita competir en el mundo globalizado.

 

16

 An exo s  Anexo Ejemplo de un Balanced Scoredcard Scoredcard Cuadro Cua dro 2: Elaboración Elaboración propia, fuente https://www.heflo.com/es/ https://www.heflo.com/es/blog/planificacion-estrategica/ blog/planificacion-estrategica/ejemplos-bala ejemplos-balancedncedscorecards/

Objetivos

Metas Me tas

Mapa estr estr atégico d e Cervecería Cervecería Artesanal Indicadores

Perspectivas financieras:  Aumento del 10 % en  Aumentar los ingresos la utilidad neta

Estados financieros

Perspectiva del cliente: Tener un ticket promedio

 Aumentar el valor de cada compra en un

Valor de las facturas por cada venta

alto

promedio de 15 %

individual

Perspectiva de los Transferir al menos 30 procesos internos: % de las ventas para Ofrecer diversas opciones los nuevos canales de

% de Ventas por canal

Iniciativas Desarrollar nuevas políticas de crédito para los distribuidores

Mejorar la mezcla de productos y crear conjuntos de ofertas

Implementar telemárketing y tienda virtual

de canales de venta

venta

Perspectiva de Capacitar a 100 % del aprendizaje y crecimiento: equipo Contar con una fuerza de de ventas ventas calificada

Número de certificados adquiridos por el equipo

Desarrollar asociación con una empresa de cursos en línea

 

17

Cuadro 3: Ejemplo de Planific Planific ación de tesorería. F Fuente uente ela elaboraci boraci ón pr propi opia a La Monog rafia IInc. nc. Proyección Flujo de Efectivo

2020 33,950 241,500

SAL DO INICIAL Ingresos To tal In g r es o s In ter c o m p an y Total Ingresos Operativos  

2021 21,836 245,122

2022 31,392 237,768

2023 81,988 241,335

2024 24,147 244,955 159,008

169,259

159,243

154,344

156,658

410,759

404,365

392,113

397,993

0.010

 

0.984

 

0.970

 

1.015

403,963  

1.015

EGRESOS Total Terceros

434,712 95,950

406,826 97,389

353,713 63,850

468,213 64,808

425,684 65,780

Total Intercompany

142,772

130,006

131,956

133,936

100,945

238,722

Total Gastos Gastos Fabric ación  

Gastos de operación Total Gasto de Operación  

Capex Dividendos Total Impuesto Impuesto s

 Act ivi dad es d e Fina nc iamien to

Saldo Final

 

131,264

Flujo Libre operativo

Flujo Libre antes d e Act. de Financiamiento Financiamiento

227,396

0.011

-

0.953

195,807  

133,233

0.0102

 

40,772

1.0150

43,737

0.861

198,744  

95,897  

0.7198

100,409

1.015

166,725  

97,815  

1.0200

101,434

0.839

99,772  

1.0200

137,467

6,567

4,373

4,439

4,506

4,573

52,027

51,203

51,971

52,751

53,542

130,068

128,008

129,928

131,877

133,855

41,918

42,547

8,185

8,308

8,433

54,386

35,814

35,870

70,919

59,740 41,706

21,836

-

57,934

31,392

8,684

81,988

-99,900

24,147

-86,358

14,991

 

18

II.

CONCLUSIONES Se recomienda a las empresas que no hayan optado por tener una estructura

organizacional, que definan responsables del gobierno corporativo, esto permite la generación de confianza y transparencia para poder acercarse a una entidad bancaria a solicitar créditos que permitan financiar las operaciones de las estrategias empresariales definidas. Como parte de una estrategia financiera para creación de valor, es importante realizar el análisis de los flujos futuros pueda generar un proyecto de inversión definido dentro de los objetivos empresariales, con la finalidad de que dentro de la estrategia financiera estén contemplados todos los beneficios y costos que este genere y no sea motivo para no cumplir con la meta final. Se considera importante el seguimiento de los indicadores estratégicos del Balanced Scorecard, para saber el nivel de avances con respecto a los objetivos que se busca conseguir y con respecto a esos resultados que se pueda tomar las decisiones correctivas de ser necesarias para lograr el cumplimiento de los objetivos. En conclusión, las estrategias empresariales y las estrategias financieras, son herramientas de mucha utilidad para las entidades que buscan y desean alcanzar de manera organizada sus objetivos planteados a través de un mapa estratégico que sea fácil de entender para los empleados que ayudarán a que los indicadores del Balanced Scorecard lleguen a las cifras esperadas.

 

19

BIBLIOGRAFIA Estrategia Gerencia, Pablo Orellana Nirian https://economipedia.com/definiciones/estrategia-empresarial.html ¿Qué son los objetivos estratégicos y cómo crearlos?, Gabriel Rocancio ,2018 https://gestion.pensemos.com/que-son-los-objetivos-estrategicos-y-como-crearlosalgunos-ejemplos LA ESTRATEGIA EMPRESARIAL CON METODO (3ª ED) FREJIE URIARTE Morales Castro, J. A. y Castro. Arturo, M. (2015). Planeación financiera. Grupo Editorial Patria. https://elibro.net/es/ereader/umg/39383?page=23 10 claves para generar una buena estrategia empresarial,2018 https://www.isotools.org/2018/06/15/10-claves-estrategia-empresarial/ ¿Qué es una estrategia financiera?,2019, https://financialplanning.com.mx/que-esuna-estrategia-financiera/ Balanced Scored Card, https://www.aec.es/web/guest/centroconocimiento/balanced-scorecard Torres Hernández, Z. (2015). Administración estratégica. Grupo Editorial Patria. https://elibro.net/es/ereader/umg/39403?page=5 Principales estrategias financieras de las empresas, Maricela Reyes Espinoza  –  Ketty Diaz Oramas, https://www.gestiopolis.com/principales-estrategiasfinancieras-de-las-empresas/ Planificación financiera: factores clave e importancia, 2017, https://retosdirectivos.eae.es/planificacion-financiera-factores-clave-e-importancia/

Deloitte, 2011, Estrategias financieras para impulsar el crecimiento de la empresa familiar Milla Gutiérrez, A. y Martínez Pedrós, D. (2012). Mapas estratégicos. Ediciones Díaz de Santos. https://elibro.net/es/ereader/umg/62656?page=2

 

20

https://gestion.pensemos.com/que-es-un-mapa-estrategico-en-el-balancedscorecard-y-como-sehace#:~:text=Un%20mapa%20estrat%C3%A9gico%20es%20una,financiera%2C %20del%20cliente%2C%20de%20los