Desconto Bancario de Letras

 Trabalho  Trabalho individual individual nº 2

Índice 1. Introdução ..................... ................................ ...................... ..................... ..................... ..................... ..................... ..................... ............... ..... 2 2. Operações activas..................... ................................ ..................... ..................... ..................... ..................... ..................... .................. ........2 2 ............................... ..................... ..................... ..................... ........................ ............. 2 3. Desconto Bancários de Letras..................... ............................... ..................... ..................... ..................... ..................... ..................... ............................. .................. 2 3.1 Desconto..................... ............................... ..................... ..................... ...................... ..................................................... .......................................... 3 3.2 Letras....................

3.3 Desconto Bancário de Letras...........................................................................3 3.4 Taxa de desconto..................... ............................... ..................... ..................... ..................... ....................................... ............................ 5 3.5 e!ociações de desconto.................................................................................5 3." #roduto $%&uido de desconto '#LD( ...................................................................5 ................................ ...................... ..................... ..................... ......................................... .............................. 5 3.) Taxas e*ectivas.....................

3.+ ,e*or-a de $etra..................... ............................... ..................... ..................... ..................... ....................................... ............................ 5 4. onc$usões.................... ............................... ...................... ..................... ..................... ..................... ..................... ............................ .................6 6 ............................... ..................... ..................... ..................... ..................... ....................................... ............................ 6 5. Li-itações.................... ................................ ..................... ..................... ..................... ..................... .................. ....... 7 ". ,e*er/ncias 0i0$io!rá*icas.....................

Cálculo Financeir inanceiro o Unidade Curricular: Cálculo 1

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 Trabalho individual nº 2 1. Introdução Este trabalho tem, por objectivos, a tentativa de buscar definições satisfatórias e incentivar a compreensão concreta e real dos conceitos teórico-práticos relativos ao desconto bancário de letras como um dos meios para melhor compreensão das operações financeiras e mostrar como esta variável influencia as taxas de juros. A partir deste conhecimento, será possvel viajar no mundo de !álculo "inanceiro. Este trabalho teve como metodolo#ia de investi#ação, pes$uisa em manuais da área de !álculo "inanceiros e usando tecnolo#ias de informação como a %nternet.

2 Operações activas &esi#nam-se por operações activas todas as operações efectuadas pelas instituições de cr'dito $ue determinam o recebimento, pela sua parte, de juros e comissões. Essas operações são as se#uintes ()ateus, *+++, p. + a  b c d e f # h i

&esconto bancário (de letras, extractos de facturas e /0arrants12 &esconto de livranças2 Empr'stimos em conta corrente2 Empr'stimos duradores ou /!ontas Empr'stimo12 3verdraft2 "inanciamentos externos2 !r'ditos por assinatura2 &escontos documentários de exportação2 !r'dito documentários de exportação

3. Desconto Bancários de Letras Antes de entrarmos no conceito do desconto bancário de letras vamos definir o $ue são desconto e o $ue são letras.

3.1 Desconto 4or desconto entende-se, como o preço pa#o para tornar disponvel um certo capital ainda não vencido ("erreira e 5opes 6778, p. 97.

3.2 Letras Unidade Curricular: Cálculo Financeiro

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 Trabalho individual nº 2 &esi#na-se por 5etra, a um ttulo de cr'dito pela $ual uma determinada pessoa ou empresa (um credor ou sacador da letra ordena ao devedor (denominado sacado da letra o pa#amento, numa determinada data de vencimento da letra, uma $uantia definida ao le#timo portador da letra nessa data ($ue poderá não ser o credor inicial (%n linfop'dia, 67*, por outras palavras pode conceituar-se a letra, como um ttulo atrav's do $ual a entidade $ue comprou determinado produto ou serviço (aceitante:comprador aceita pa#ar o valor nela inscrito ; instituição $ue o vendeu (sacador:vendedor, na data $ue consta no documento ()a$ueira, 67*7, p. +.

3.3 Desconto Bancário de Letras idos ao valor nominal. Esses encar#os são ()atias, 677+, p. *6@ - *6+

Desconto propriamente dito (calculado se#undo as re#ras do desconto comercial simples, tamb'm desi#nado n #ria bancaria por desconto por fora, muitas ve>es desi#nados, de forma correcta, por /uros1. Bepresentá-lo-emos por

D* 2

a( o-issão de co0rança , $ue representaremos por c2 0( I-posto do se$o , $ue representaremos por I2 c( Despesas eventuais   vul#armente desi#nadas por portes, $ue representaremos  por #. d( 3s cálculos deste encar#o são efectuados do se#uinte modo n

e( Descontos 'uros 6 D* 7L 360

 i

n

3u

D* 7L 365 i (Cote-se $ue este '

exactamente o desconto calculado se#undo a solução comercial, pois a taxa incide sobre o valor nominal L(.

*( o-issão de co0ranças6 c 7 L. !( I-posto do se$o6 I 7 9( #ortes6 # 'variáveis(.

is

i Cc

.'D*8c(

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 Trabalho individual nº 2 Dejamos cada um deles mais detalhadamente.

Desconto por *ora D*  Bepresenta, no fundo, o / :uro1 relativo ao pra>o de antecipação do pa#amento pelo $ue a sua forma de cálculo ' a se#uinte n

D* 7L 360 i Em $ue

L  Bepresenta o valor nominal da letra (isto ', portanto a data do vencimento.   Bepresenta o nFmeros de dias $ue medeiam entre a data da apresentação da letra a desconto (ou melhor, da /data - valor1 e a sua data de vencimento, acrescido de 6 dias. i

  Bepresenta a taxa /juro1 utili>ada pelo banco. 4ode assistir-se a variações al#o

si#nificativas de banco para banco e at' mesmo dentro do mesmo banco, de cliente para cliente. Expressa-se em termos anuais. !omo n está expresso em dias e i em anos, ' necessário dividir n por  para $ue fi$uemos com n e i expresso na mesma unidade de tempo.

3"5 ou 3"; dias

Em sntese relativamente a uma operação de desconto bancário de uma letra, o custo efectivo para o cliente e o retorno efectivo para o banco podem resumir-se do se#uinte modo.

D,IO D< Lando de imediato o valor do cr'dito $ue a letra representava.

3." #roduto $%&uido de desconto '#LD(  Co caso do desconto bancário determina-se a diferença entre o valor nominal (5 e encar#os envolvido (A ()atias, 677+, p. *6@.

#LD 7 L @ =

3.) Taxas e*ectivas &ado $ue nas operações de descontos comercial tanto o juro como os encar#os adicionais inerentes a operação são pa#os antecipadamente (isto e, o momento em $ue se reali>a a operação, dai conclui-se a taxa efectiva de juro ' superior de taxa de juro convencionada e isto por$ue, repete-se ()ateus, *+++, p. +@ - 4ara al'm da taxa de juro existente o imposto do selo e outros encar#os2 - Janto o juro como encar#o são pa#os antecipadamente (bastaria a existKncia de, apenas, juros pa#os antecipadamente para $ue a taxa de juro efectiva de juro fosse superior ; taxa de juro convencionada

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 Trabalho individual nº 2 3.+ ,e*or-a de $etra !onsiste na substituição duma letra do seu vencimento, por outra com vencimento  posterior. Esta operação deve-se ao facto de o sacado ou aceitante não poder li$uidar, no todo ou em parte, o valor nominal da letra na data do vencimento ("erreira e 5opes 6778, p. 97.

4. onc$usões 3 presente trabalho centrou a sua devida atenção no desconto bancário de letra, como uma das operações financeiras importantes, $ue se refere com uma operação pela $ual o titular de um efeito comercial recebe antecipadamente de uma terceira entidade (normalmente um banco a import=ncia nela inscrita dedu>ida do pr'mio ou remuneração devido por essa antecipação ou seja ' atrav's dessa operação $ue o credor  recebe da instituição bancaria, antes da data do vencimento, o valor nominal dedu>ido de uma parcela $ue ' composta por aspectos le#ais ou contractuais estipulados para a operação. Entendi $ue desconto comercial ' i#ual a desconto e por sua ve> desconto ' o mesmo $ue actuali>ar, $ue refere a um processo inverso da capitali>ação, consiste numa redução do valor do capital durante um determinado pra>o.  4or fim entendo por letra como, sendo um ttulo de cr'dito pela $ual uma determinada  pessoa ou empresa ordena a outro o pa#amento de uma certa import=ncia, a si ou a uma terceira entidade numa determinada data.

5. Li-itações 4retendia-se com este trabalho, incentivar a compreensão concreta e real do conceitos teórico-prático, relativo ao desconto bancário de letra como mecanismo de saber  ne#ociar a taxa de juros como uma das operações financeiras importantes no sentido de fortalecer a formação e mas tarde usar este m'todo na actividade profissional afim de #erar juros. )as a autora encarou diversas limitações nas biblio#rafias consultadas por  falta de uniformidade em termos de informação relativa ao desconto bancário de letras.

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". ,e*er/ncias 0i0$io!rá*icas *.

!oelho, I. (*+++. )anual J'cnico de !álculo "inanceiro. Editora "AIJ ao EIJM&3. 5isboa. 4a#s. 68  7.

6.

"erreira e 5opes (6778. !onceitos fundamentais de matemática financeira e en#enharia económica. %IE4, 4orto. 4a# 97.

.

5etra comercial. %n 5infop'dia. 4orto 4orto Editora, 677-67*. N!onsultado no dia 7 de )arço de 67*O. &isponvel em 000.linfopediapt.letra-comercial.

P.

)a$ueira, . (67*7. "inanças Empresariais Jeoria e 4rática. Editora Escolar, 5isboa. 4a#s. +  P9.

9.

)ateus, A. (*+++. !álculo "inanceiro. 9Q edição. Edições Ilabo. 5isboa. )arço. 4a#s. ?- 82 +  *7@ e *96.

?.

)atias, B. (677+. !álculo "inanceiro. Jeoria e prática Q edição. Escolar Editora. 5isboa. 4a#s. *6@- *6+.

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