Control de Gestión y BSC Unidad 3 Final

 

 

 Alumnos: Catalina Berrocal Berrocal María José Bravo Vanessa Cofre Claudio Sibulca Docente: Elizabeth Sáenz  Asignatura: Control de gestión gestión y BSC Sección: 002V

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Contenido

Introducción

3

Misión

5

Visión

5

Valores

5

 Análisis Vertical Vertical EFE  Análisis horizontal horizontal EFE

6 10

Ratios financieros EFE

14

 Análisis vertical vertical CNDC

19

 Análisis horizontal horizontal CND CNDC C

23

Ratios Financieros CNDC

27

Posición de la empresa

31

PESTA

32

Político

32

Económico

33

Social

33

Tecnológico

34

 Ambiental

34

 Análisis Porter Porter

35

Matriz FODA

36

Estrategia de EFE

37

Infraestructura de EFE

39

Gestión de recursos humanos

39

Desarrollo de tecnología

40

Compras  Áreas críticas:

40 44

Indicadores Claves

45

Mapa estratégico

46

Relación causa- efecto para el Mapa Estratégico EFE.

47

 Análisis de indicadore indicadoress

51

Cuadro de mando integral

55

Conclusión

57

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Introducción En el presente informe analizaremos la empresa de trenes de Chile, implementando mejo me jora rass en la ge gest stió ión n de la co comp mpañ añía ía,, en la cu cual al revi revisa sare remo moss su suss es esta tado doss financieros con la finalidad de crear nuevos indicadores que puedan ser usados para mostrar algún cambio cambio y progreso dentro de la organiza organización, ción, en tanto también debemos determinar la posición general de la empresa Ferrocarriles del estado e investigar su actual estrategia, de esta manera podremos evaluar el cumplimiento de los objet objetivo ivoss plante planteado adoss dentro dentro de la organi organizac zación ión y la partic participa ipació ción n en la sociedad. Realizaremos a su vez un análisis del macro y microentorno para conocer  las fortalezas y debilidades de esta, revisando los posibles puntos críticos para así crear una estrategia correspondiente potenciando los puntos de mayor eficacia de la compañía.

Resumen Ejecutivo

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La empresa de ferrocarriles del estado es la institución estatal más antigua de Chile, construida en 1851, en esos años su misión era unir ciudades, personas y sueños a lo largo del país (memoria (memoria anual 2016). En la actualidad EF EFE E está segmentado segmentado en 3 actitivi ac vida dade des: s: in infr frae aest stru ruct ctur ura a de la ví vía a (E (EFE FE), ), se serv rvic icio ioss de pa pasa saje jero ross (M (Met etro ro Valparaíso, Tren central, Fesur) y el negocio inmobiliario. Sus vías ferroviarias abarcan alrededor de 1800 kilómetros de extensión, 740,9 km se usan usan prin princi cipa palm lmen ente te pa para ra el trans transpo port rte e de pa pasa saje jero ross y 17 1787 87,6 ,6 km pa para ra el transporte de carga, estas cubren las regiones Metropolitana, Valparaíso, Maule, Ñuble, Bio Bio y la Araucanía, contemplando también distintos accesos a puertos. Chile tiene una estación de ferrocarriles que hoy en día transporta más pasajeros que en sus años anteriores, lo que lleva una inversión estatal histórica para financiar  y ejecutar proyectos que tienen como objetivo revertir su déficit operacional. El presente informe se realiza con la misión de gestionar un análisis financiero y reflejar el posicionamiento de la empresa, proponiendo una serie de herramientas que permitan permitan val valida idarr la estrat estrategi egia a de la compa compañía ñía.. En el anális análisis is del ent entorn orno o podemos ver cómo afectan las oportunidades y amenazas y así además de tener  una idea de cómo poder aumentar su participación en el mercado, mejorar su déficit operacional, entre otras. Se determinó de manera integral la posición competitiva de la empresa que permitió identificar a dónde quiere ir según su visión al año 2027. Sus princi principal pales es objeti objetivos vos son son trip triplic licar ar el núm número ero de pas pasaje ajeros ros tra transp nsport ortado ados, s, llegando a 150 millones de usuarios anuales; duplicar las toneladas de carga moviliz movi lizad adas as en la re red d fe ferro rrovi viar aria ia y ob obte tene nerr resu resultltad ados os fifina nanc ncie iero ross po posi sititivo vos, s, terminando con el déficit histórico de la compañía (Reporte integrado 2020).  A Través del análisis se logró abordar los problemas, definir los objetivos estratégicos, para finalmente proponer recomendaciones, para así lograr que el proyecto sea implementado correctamente.

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Misión Proveer a la sociedad de un medio de transporte confiable, eficiente, seguro y responsable con el medioambiente y sus comunidades. Comprometidos con mejorar  la calidad de vida de las personas y aportar al desarrollo del país de modo sostenible financieramente. Visión Ser símbolo del desarrollo del país y su descentralización, entregando la mejor  experiencia de servicio. Valores  Actitud de servicio: Nuestro principal norte es la búsqueda de la excelencia en el servicio, con el objeto de entregar una experiencia óptima a todos nuestros clientes. Compromiso: Nos comprometemos con la excelencia en el servicio, la búsqueda permanente de la eficiencia, la mejora continua y la innovación; con el objeto de proyectarnos como una empresa que contribuye significativamente a mejorar la calidad de vida de las personas. Eficiencia y Eficacia: Trabajamos por ser una de las mejores empresas de servicio del país, para lo cual, buscamos utilizar nuestros recursos de forma óptima y mejorar cada día para generar rentabilidad económica, social y medio ambiental. Innovación: Creemos en la innovación como el motor que nos permitirá seguir evolucionando, mejorando y afrontando nuevos desafíos, desplegando nuestras capacidades desde un ambiente de trabajo positivo, creativo y lleno de entusiasmo. Probidad y Transparencia: Como Co mo em empr pres esa a pú públ blic ica, a, po pone nemo moss es espe peci cial al én énfa fasi siss en tene tenerr un una a co cond nduc ucta ta transparente y basada en la probidad. Esto se traduce en comunicar de forma honesta y veraz, actuando de acuerdo con la normativa vigente y los estándares éticos que hemos definido como Grupo1. 1

EFE trenes de chile,2022 https://www.efe.cl/corporativo/mision-vision-valores/

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 Análisis Vertical EFE EFE Es un méto método do para para anal analiz izar ar el dese desemp mpeñ eño o fifina nanc ncie iero ro y la estr estrat ateg egia ia de un una a empresa. Este análisis nos permite determinar si la distribución de los activos y los pasivos de la empresa es más idónea de cara a sus necesidades tanto operativas como financieras. En esta figura 1 podemos observar la variabilidad del activo corriente observando en primera instancia se puede observar que: Figura 1

 Análisis vertical activo corriente corriente desde 2016 a 2020 2020

En el año 2017 los activos corrientes caen en un 5% pero para los siguientes años de evaluación aumenta casi llegando a un 25% del total de los activos y este aumento se da porque en los años 2019 y 2020 aumentan los instrumentos de inversión, en moneda nacional aumentaron los depósitos a plazo, bono bancario, inversiones en UF también aumentaron y este es el aporte de la tesorería general de la república. Por último, el año 2020 integraron los depósitos a plazo en USD y es la inversión más grande de ese periodo. En la cuenta de efectivo y equivalente al efectivo se puede notar como en el año 2019 20 19 para para el 2020 2020 titien ene e un gr gran an aume aument nto o y es esto to es de debi bido do po porr lo habl hablad ado o anteriormente de los instrumentos de inversión que en este caso son los depósitos a plazo en entidades bancarias específicamente en el banco Santander, el uso de estos recursos se encuentra restringido por el ministerio de hacienda.  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 2, los activos no corrientes por lo que esto se refiere a todo el activo fijo o inversiones en maquinarias o terrenos.

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Figura 2

 Análisis vertical activos no corrientes desde 2016 2016 a 2020

En este gráfico podemos ver como el activo corriente va casi de la mano de la cuenta “propiedades, plantas y equipos” lo que es todo el activo fijo de la empresa y en el periodo 2019 para el 2020 se ve una leve disminución y esto se debe principalmente porque en ese período toma mayor participación el efectivo que se manejan en la cuentas corrientes y mayores inversiones en depósitos.  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 3, los pasivos corrientes de la empresa o sus obligaciones a corto plazo. Figura 3

 Análisis vertical pasivo corriente corriente desde 2016 a 2020.

Podemos observar como el total de pasivos corrientes va aumentando de a poco a lo largo de los 5 años de evaluación partiendo en el 2016 con una importancia total de los pasivos totales de un 6% y terminando en el último periodo con un 8% de

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relevancia respecto al total de los pasivos y esto es debido a que aumentó la cuenta “cue “cuent ntas as co come merc rcia iale less y ot otra rass po porr paga pagar” r”,, para para se serr má máss es espe pecí cífifico coss au aume ment ntó ó considerablemente considerableme nte los servicios de mantención a las infraestructuras. En el año 2020 el ministerio de transporte realiza una transferencia a Fesur una suma total de $7.700.000.000, cuyo objetivo es que EFE apoyara el proyecto llamado “Red regiones”, para así mejorar el transporte público actual en el sur de nuestro país y ese ingreso se ve reflejado también en el aumento de los pasivos corrientes.  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 4, los pasivos no corrientes de la empresa o sus obligaciones a largo plazo.

Figura 4

 Análisis vertical pasivo no no corriente desde 2016 2016 a 2020.

Podemos ver que en el gráfico de los pasivos no corrientes no varió al paso del tiempo excepto en el último periodo 2020, en el que la cuenta de “otros pasivos no financieros” disminuye en aquel periodo y eso paso por que los ingresos diferidos de amortización bajaron en ese año. la siguiente cuenta que varía en el último año fue “otros pasivos financieros” y en esta cuenta debemos tener en consideración el aumento de la deuda bancaria que está en un UF, los bonos que están igual en UF, a esto también se le agregan los bonos en USD que se adquieren en el año 2020.  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 5, el patrimonio de EFE y también poder observar las pérdidas acumuladas arrastradas históricamente.

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Figura 5 

 Análisis vertical patrimonio desde desde 2016 a 2020. 2020.

En el gráfico del patrimonio podemos decir que el capital emitido por los 5 años de evaluación es siempre el mismo y también que EFE es una persona jurídica de derecho público, por lo que el capital no está constituido por acciones. El patrimonio neto de la empresa está compuesto principalmente por terrenos, vías férreas, material rodante y otros recursos. Las pérdidas que viene arrastrando EFE lleva más de 15 años y es por la deuda que la empresa va adquiriendo en el paso de los años y no se hacen responsables ya que el estado le cubre gran parte de todos sus costos y obligaciones en el corto plazo. La siguiente figura 6 muestra los resultados de operación y las utilidades netas de la empresa Figura 6

 Análisis vertical estado de resultado desde 2016 2016 a 2020.

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En el último gráfico el cual es el estado de resultado de la empresa se puede decir  que el costo de venta es increíblemente mayor a las ventas y solo en dos periodos se tienen ganancia bruta positiva los cuales con los años 2018-2019 pero los demás periodos los costos son mayores a los ingresos y eso es sin contar con los demás gastos antes de las ganancias antes de operación. El costo de venta está dividido por distintos tipos de gastos, cuales son el personal, energía y combustible, mantenimiento del material rodante y mantenimiento de infraestructura, el costo más alto de los que acabamos de mencionar es el de personal llevando más 1 ⁄ 4 del total de los ingresos. Gran parte de las cuentas disminuyeron su impacto en el ingreso neto de la empresa, aun así, no cuenta con una utilidad neta positiva en ningún periodo evaluado, EFE es dependiente directamente del estado y en el caso que el estado necesitará rentabilidad de la empresa sería imposible ya que actualmente EFE no está generado nada de utilidades. En la siguiente figura 7, comienza una nueva evaluación de la empresa haciendo el análisis horizontal de EFE, lo que comienza con los activos corrientes.

   Análisis Análisis horizontal E EFE FE El análisis horizontal calcula la variación absoluta y relativa que ha sufrido cada una de las partidas del balance o el estado de resultados en dos períodos de tiempo consecutivos. Figura 7

 Análisis horizontal de activos activos corrientes desde 2016 a 2020.

En el gráfico podemos decir que en el periodo 2016-2017 la cuenta “otros activos financieros” crece demasiado y ya para los siguientes años va aumentando y esto

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es debido por lo anterior dicho en el análisis vertical, también podemos ver la cuenta “activ “ac tivos os por imp impues uesto” to” el cual cual hac hace e ref refere erenci ncia a a los impues impuestos tos por rec recupe uperar  rar  clasificados en este negocio corresponden al impuesto al valor agregado (IVA) recuperable por compras de activo fijo. En el periodo 2018-2019 recupera gran parte de este impuesto y es por eso el aumento tan significativo para aquel periodo.  A continuación, podremos ver cómo se comporta el activo no corriente en los 4 periodos de evaluación (ver figura 8) Figura 8

 Análisis horizontal de activos activos no corrientes des desde de 2016 a 2020.

Podemos observar en el siguiente gráfico gran parte de las cuentas tuvieron una recaída y si nos fijamos en una en particular y más notoria en el gráfico sería “act “activ ivos os in inta tang ngib ible less dist distin into toss de la plus plusva valílía” a” el cu cual al repr repres esen enta ta la lass lilice cenc ncia iass computacionales por el uso de software en especial al sistema SAP y el sistema de venta de pasajes de largo recorrido, a estos se les definió una vida útil finita, por lo tanto en la administración decidieron amortizarlas en un plazo de 5 años y así disminuir el valor de estas licencias. Se puede ver como una cuenta también fue afectada en los periodos de evaluación 2018 20 18-2 -201 019 9 la cu cual al fu fue e “i “inv nver ersi sion ones es co cont ntab abili iliza zada dass util utiliz izan ando do el mé méto todo do de la participación” la cual hace referencia a empresas asociadas de EFE como por  ejemplo IPESA la cual cumple con el objetivo de realizar actividades relacionadas con el comercio e ind industria. Eso quiere decir que en el perio iod do 2019 específicamente se dejó de invertir en estas empresas por el estallido social y después comenzó la pandemia que ya ha durado 2 años. En la siguiente figura 9 se puede ver la evolución de la deuda a corto plazo y cuáles son las cuentas más volátiles. Figura 9

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 Análisis horizontal pasivo pasivo corriente desde 2016 2016 a 2020.

El gráfico nos muestra el comportamiento de las cuentas del pasivo corriente y una de las cuentas que más se ve que bajó y subió considerablemente fue el caso de “otros pasivos financieros corrientes” por lo que en el periodo 2018-2019 se vio disminuida por el pago de sus obligaciones de 90 días a 1 año, pero para el siguiente periodo volvió a adquirir más deuda de 90 días a 1 año y es por eso por lo que después vuelve a aumentar. Para el periodo 2017-2018 la cuenta “cuentas comerciales y otras cuentas por  pagar” se ve que aumentó y eso es porque se agregaron algunos proveedores de prestación de servicio como compras de producto como por ejemplo se realizó el pago anticipado de trenes el cual se adquirieron en el siguiente periodo. Y en tercer lugar la siguiente cuenta que aumentó fue la de los “otros pasivos no financieros corriente” y este se refiere al pago de proveedores por la rehabilitación de vías férreas en ese periodo.  A continuación, se podrá observar el comportamiento del pasivo a largo plazo y cuáles son las cuentas relevantes de este (ver figura 10)

Figura 10

 Análisis horizontal pasivo no corriente desde 2016 a 2020.

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En el gráfico podemos ver la cuenta “otras provisiones” como aumenta en los periodos 2017-2018 y esto es debido a que la empresa ha constituido provisiones para responder a posibles contingencias derivado de ciertos juicios relacionados con multas en otras palabras aumentaron el colchón de seguridad en caso de alguna multa, accidente o juicios laborales. El resto de las cuentas son más estables lo cual se mantienen en equilibrio con el paso del tiempo. En la siguiente figura 11 se puede ver cómo está constituido el matrimonio y como va evolucionando al paso de los periodos evaluados. Figura 11

 Análisis horizontal del del patrimonio desde 2016 a 2020. 2020.

En el gráfico podemos identificar claramente como el patrimonio va disminuyendo y eso es debido a que ha estado arrastrando una pérdida histórica para la empresa y eso es por todas las deudas a largo plazo que ha ido adquiriendo en el paso del tiempo y como se ve reflejada la cuenta “pérdida acumulada” que cada vez va aumentando más y más.

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Para finalizar el análisis horizontal pasamos a ver la última figura 12 donde muestra la importancia de la cuenta más relevantes del estado de resultado. Figura 12

 Análisis horizontal del del estado de resultados desde desde 2016 a 2020.

En es este te últi último mo gr gráf áfic ico o pode podemo moss ve verr como como la di dife fere renc ncia ia de ca camb mbio io le afec afecta ta positivamente a la empresa y eso pasa por la conversión que produce el dólar al peso chileno eso lleva a grandes ganancias como se puede reflejar en el último periodo el cual fue un resultado positivo. Observando el comportamiento de la utilidad neta la cual es negativa cada año va aumentando más la pérdida por lo que la empresa sola no se podría sostener, como es una empresa estatal tiene mayores beneficios ya que anualmente recibe un presupuesto el cual puede solventar las obligaciones a corto plazo.  A continuación, veremos los ratios financieros de la empresa de EFE, por lo que se comenzará con la liquidez de esta (ver figura 13 y 14)

Ratios financieros EFE Figura 13

Liquidez/Capital de trabajo desde 2016 a 2020.

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Se puede apreciar un capital de trabajo positivo lo cual es super favorable para la empresa y que eso quiere decir que el activo corriente es mayor al pasivo corriente y es por esto que tiene el suficiente suficiente dinero dinero para cum cumplir plir con sus obl obligac igaciones iones a corto plazo y en este gráfico podemos observar que en el 2018 disminuye este colchón de la empresa, ya para el 2019 comenzó a aumentar exponencialmente llegando a triplicar el del primer periodo y eso se debe por depósitos a plazos que tiene la empresa. Figura 14

Razón circulante/ prueba acida desde 2016 a 2020.

En este gráfico podemos apreciar el ratio de razón circulante el cual nos indica el número núme ro de veces que el activo activo corrie corriente nte puede cubrir su pasiv pasivo o corriente, corriente, en otras palabras si se paga un peso de deuda a corto plazo me debería de quedar uno y si es así mi optimo deriva estar en 2, como se ve en el gráfico la empresa en los años 2016, 2018 y 2019 están bajo el óptimo y aun así es capaz de cumplir con sus obligaciones, observando el último periodo podemos ver que se acerca a 3 lo cual

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es bastante bueno para la empresa y así no tener problemas con sus proveedores directos.  A continuación, seguiremos con los ratios financieros solo que en esta vez se evaluará la evolución de deuda y los indicadores de endeudamiento (ver figura 15 y 16)

Figura 15

Endeudamiento desde 2016 a 2020.

En este caso nos encontramos con el indicador en negativo y eso no es bueno para la empresa porque está en una situación en la que no tiene los recursos necesarios para poder financiar sus necesidades económica económicas. s. Figura 16

Indicadores para corroborar la información desde 2016 a 2020.

En estos ratios podemos ver el nivel de endeudamiento de la empresa y un endeudamiento ideal es hasta un 60%, en este caso EFE está sobre endeudada sobre todo en largo plazo como podemos observar en el gráfico lo que no es conveniente para la empresa porque las entidades dejarían de confiar en esta pero al ser una empresa estatal es el mismo estado la que la ayuda a solventar parte de

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la deuda principalmente en la de corto plazo y en el gráfico se ve que en corto plazo no es tan grande la deuda como en el largo. En la siguiente figura 17 comenzará a ver la rentabilidad de la empresa midiendo la rentabilidad del activo (ROA) y la rentabilidad del patrimonio (ROE). Figura 17

Rentabilidad ROA / ROE desde 2016 a 2020.

En este caso tenemos el ROA y el ROE y cómo podemos observar EFE tiene un ROA negativo lo cual significa que está invirtiendo gran cantidad de capital en su infraestructura, pero esto ocasiona que obtenga menos ingresos. Por otro lado, tenemos el ROE el cual mide la rentabilidad sobre los activos de la empresa y se puede observar cómo va disminuyendo de un 32,70% en el año 2016 y para el 2020 terminando en un 17,68%, sigue siendo positivo, pero al disminuir tanto habla muy mal de la empresa.  A continuación, se presentarán los márgenes de la empresa, margen neto y margen bruto (ver tabla 1)

Tabla 1

Márgenes de la empresa

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En estos indicadores podemos ver la utilidad que se ha generado en los 5 años de evaluación y solo se obtuvieron cifras negativas lo que significa la poca eficacia y eficiencia de la empresa a la hora de la prestación de servicios, también se puede concluir que no ha podido tener utilidades para poder brindar al estado. En la siguiente tabla 2 podemos ver los periodos de pago, cobro y la rotación de inventario. Tabla 2

Gestión de recursos  

En este último indicador muestra los días que tenga a favor o en contra, al realizar el análisis nos dimos cuenta de que en los 5 periodos tuvieron días en contra y eso se debe porque sus clientes pagan después que ellos paguen sus obligaciones y es por ese motivo que no tienen días a favor, en otras palabras, da demasiado crédito a sus clientes.

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 Análisis vertical CNDC CNDC En la siguiente figura 18 podemos observar la evolución que tiene cada cuenta dentro de los 5 periodos evaluados. En este caso nos centraremos en la cuenta de activo circulante de la compañía. Figura 18

 Análisis vertical activo circulante circulante desde 2014 a 2018.

Podemos observar que el total del activo corriente tiene una disminución en el año 2015 para el 2015 y esto es debido a la cuenta “deudores comerciales y otras

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cuentas por cobrar corriente”, lo que podemos decir es que analizando cuya cuenta logramos ver que disminuyeron los deudores por venta de servicio y es por este motivo la disminución en ese año. Las demás cuentas no tienen mayor variación, pero si se logra ver un leve aumento en el efectivo ya al término de la evaluación el cual sería en el año 2018.  A continuación, podemos podemos observar en la siguiente siguiente figura 19, los activos no corrientes por lo que esto se refiere a todo el activo fijo o inversiones en maquinarias o terrenos. corriente desde 2014 a 2 2018. 018. Figura 19 Análisis vertical activo no corriente En

este gráfico podemos observar que no existe mucha variabilidad de un año a otro esto quiere decir que es una empresa equilibrada con el paso del tiempo, también podemos ver que la mayor cantidad de sus activos están concentrados en activo fijo ósea en la cuenta “propiedades, planta y equipos” y estos se concentran más en nuevas construcciones y terrenos.  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 20, los pasivos corrientes de la empresa o sus obligaciones a corto plazo. Figura 20

 Análisis vertical pasivo corriente corriente desde 2014 a 2018.

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Podemos observar que en el análisis del pasivo corriente sus cuentas son super  variables, una de sus cuentas es “pasivos por impuesto corriente” esta es una cuenta relevante dentro de los pasivos ya que se refiere a los impuestos pagados por la empresa y en este caso caso la cuenta que aumenta es el el I.V.A débito fiscal y esto pasa del 2014 hasta el 2016 ya para el 2017 y 2018 cae considerablemente y para que ocurra eso puede ser por una petición administrativa del formulario 2117 del acuerdo al artículo 126 del código tributario. Después tenemos la “cuentas comerciales y otras por pagar” y en el año 2014 al 2015 se puede ver una disminución y esto es debido que las facturas que tenían por  pagar fueron saldadas en 35% y paso lo mismo con los contratos de honorarios de pagaron casi un 40% de la deuda total. Ya para los siguientes años vemos como sube y baja y es porque no son estables con sus pagos de obligaciones. Por este motivo que el pasivo corriente se mueve o varía al paso de los 5 años de evaluación.  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 21, los pasivos no corrientes de la empresa o sus obligaciones a largo plazo. Figura 21

 Análisis vertical pasivo no no corriente desde 2014 2014 a 2018.  

En el gráfico nos presenta el pasivo no corriente el cual solo titiene ene una cuenta la que es “pasivo por impuesto diferido” y este se nota un gran aumento y es por la adquisición de bienes como terrenos y nuevas construcciones construcciones..  A continuación, podemos observar en la siguiente figura 22, el patrimonio de CNDC y también poder ver lo estable de la empresa en los últimos periodos evaluados.

Figura 22

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 Análisis vertical del patrimonio patrimonio

En el anál anális isis is de dell pa patr trim imon onio io pode podemo moss ver ver que que la lass cu cuen enta tass no titien enen en ma mayo yor  r  variabilidad en los 5 años de evaluación, el capital emitido de la empresa es el mism mi smo o en lo loss añ años os ev eval alua uado dos, s, en la lass gana gananc ncia iass ac acum umul ulad adas as ve vemo moss un le leve ve aumento en el 2017 al 2018 y esto quiere decir que guardo más utilidades netas el anterior año. La siguiente figura 23 muestra los resultados de operación y las utilidades netas de la empresa. Figura 23

 Análisis vertical del estado estado de resultado desde 2014 a 2018.

En el último gráfico del análisis vertical podemos observar el estado de resultado el cual la cuenta que más nos llamó la atención fue la ganancia bruta ya que al final de los 5 años de evaluación tuvo un aumento significativo para la empresa y esto es debido que la cuenta de gastos por función disminuir ósea disminuyeron los viáticos a la gran parte de los colaboradores y directorio también disminuyeron los viajes,

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hospedajes y traslados de los mismos y por último se disminuyeron la dieta a los directores. También podemos ver el gasto de administración que se elevó en el 2016 en adel ad elan ante te y au aunq nque ue se ha haya yan n ba baja jado do lo loss vi viát átic icos os de in inte tegr grar ar má máss pe pers rson onal al administrativo a la compañía. En cuanto a las ganancias netas no son estables y esto se debe mayoritariamente por lo anterior dicho del gasto administrativo. En la siguiente figura 24, comienza una nueva evaluación de la empresa haciendo el análisis horizontal de EFE, lo que comienza con los activos corrientes.

CNDC  Análisis horizontal CNDC Figura 24

 Análisis horizontal activo activo corriente desde 201 2014 4 a 2018.

En este gráfico podemos observar una línea en bajada la que corresponde a la cuenta “otros activos no financieros corrientes” y estos corresponden a las garantías de los proyectos que tenía la empresa en ese entonces los cuales los periodos fueron 2016-2015. Ya después se ve el aumento de la caja de la empresa como se dijo en el anterior análisis vertical.  A continuación, podremos ver cómo se comporta el activo no corriente en los 4 periodos de evaluación (ver figura 25) Figura 25

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 Análisis horizontal activo activo no corriente desde 20 2014 14 a 2018.

Podemos observar el gran aumento de la cuenta “otros activos no financieros no corrientes” y esto puede ser debido al aumento de recursos tangibles o intangibles los cuales se pueden convertir en dinero en efectivo en un periodo inferior a un año. Lass de La demá máss cuent uentas as no cuen cuenta tan n con con mayo mayorr va vari riab abililid idad ad,, pe pero ro si hubo hubo un una a disminución en el periodo 2016 en los activos intangibles distintos de la plusvalía y es porque en ese periodo no se contrató el servicio de software para la empresa. En la siguiente figura 26 se puede ver la evolución de la deuda a corto plazo y cuáles son las cuentas con movimientos. Figura 26

 Análisis horizontal pasivo pasivo corriente desde 2014 2014 a 2018.

En este gráfico podemos observar como la cuenta de los “pasivos por impuesto disminuyen hasta llegar a números negativos y esto es debido a los pagos de impuesto y la retención de segunda categoría y estos son a los sueldos, salarios y

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pensiones es un tributo progresivo que se paga mensualmente por todas aquellas personas que perciben rentas del desarrollo de una actividad laboral ejercida en forma dependiente y cuyo monto no exceda mensualmente las 13,5 UTM. (SII)  A continuación, se podrá observar el comportamiento del pasivo a largo plazo  (ver  figura 27) Figura 27

 Análisis horizontal pasivo pasivo no corriente desde 2014 2014 a 2018.

En este gráfico podemos ver que comienza con un bajo impuesto, pero ya en el segundo periodo lo eleva considerablemente y es por ese motivo que se ve una caída caíd a tan fuerte y eso es debido debido por los bienes adquiridos adquiridos en aquel periodo y más adelante se mantiene con los años. En la siguiente figura 28 se puede ver cómo está constituido el matrimonio y como va evolucionando al paso de los periodos evaluados. Figura 28

 Análisis horizontal del del patrimonio desde 2014 a 2018. 2018.

Podemos observar como la cuenta “ganancias acumuladas” tiene una baja para los periodos 2014-2015 ya que para el 2016 en adelante aumenta las utilidades netas y es por este movimiento que el total de pasivos se mueve casi en conjunto que las

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gana ga nanc ncia iass ac acum umul ulad adas as.. El mi mism smo o ef efec ecto to pasa pasa co con n el tota totall de pa pasi sivo voss má máss el patrim pat rimoni onio, o, cuand cuando o se aument aumenta a las ga ganan nancia ciass acu acumul mulada adass tam tambié bién n aum aument enta a levemente. Para finalizar el análisis horizontal pasamos a ver la última figura 29 donde muestra la importancia de la cuenta más relevante del estado de resultado. Figura 29

 Análisis horizontal del del estado de resultados desde desde 2014 a 2018.

En este último gráfico podemos ver una caída tremenda de los gastos por impuesto a las ganancias lo cual solo sucede en este periodo de evaluación 2015-2016 y esto es debido a que los ingresos por impuestos diferidos relativos a la creación y reversión de diferencias temporarias y también le afectó la tasa legal vigente de ese periodo ya que era de un 22,5% en el año 2015 y la del 2014 fue de un 21%. Tam ambi bié én se pued ede e de deccir qu que e en el 201 015 5 su suss in ingr gre eso soss fue fueron ron me men nores res a comparación a los demás años evaluados y eso nos dice la poca producción que se tuvo en aquel periodo.  A continuación, veremos los ratios financieros de la empresa de EFE, por lo que se comenzará con la liquidez de esta (ver figura 30 y 31)

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Ratios Financieros CNDC Los ratios financieros son los indicadores de la situación de la empresa. Establecen una relación entre unidades financieras, con la que es posible realizar un análisis pormenorizado de la situación o balance económico de la compañía. Figura 30

Liquidez desde 2014 a 2018.

Cuando el capital de trabajo es positivo es porque el activo corriente es mayor al pasivo corriente esto nos ayuda a tener un colchón de seguridad para cumplir con las obligaciones de corto plazo. Podemos ver que el capital de trabajo disminuyó del 2014 al 2015 y esto puede ser por ocupar parte de este para hacer el pago de sus obligaciones y así poder continuar con sus operaciones ya que es para ese motivo específicamente. Es por este motivo que es fundamental tener un capital de trabajo positivo. Figura 31

Razón circulante / Prueba ácida desde 2014 a 2018.

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En este gráfico podemos ver dos indicadores y uno es la razón circulante el cual el óptimo sería 2 y claramente se ve que supera lo óptimo y eso es bueno para la empresa porque eso quiere decir que por cada peso de deuda a corto plazo que tiene la empresa, se cuenta un peso más una vez liquidada esa deuda. Por otro lado, tenemos la prueba ácida que determina la capacidad de generar flujo de efectivo en el corto plazo sin depender del inventario y se puede ver que también es mayor a 2,0 lo que permite un buen uso de su activo fijo.  A continuación, seguiremos con los ratios financieros solo que en esta vez se evaluará la evolución de deuda y los indicadores de endeudamiento (ver figura 32 y 33)

Figura 32

Endeudamiento desde 2014 a 2018.

En este gráfico podemos ver el indicador razón deuda y patrimonio, el óptimo de este indicador es de un 0,5 o inferior lo cual se cumple en un solo periodo que es el 2015 y en los demás periodos podemos ver cómo es mayor al óptimo esperado y esto puede ocasionar que la capacidad de la empresa de cubrir las deudas de podrían ver afectadas en el caso de existir un aumento repentino de la tasa de interés.

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En el siguiente gráfico se encuentran tres indicadores más para poder fortalecer la capacidad de la empresa. Figura 33

Endeudamiento desde 2014 a 2018.

Estos indicadores al igual al explicado anteriormente nos dice que si se opta por un índice de deuda alto complicaría el acceso a préstamos con terceros. El óptimo de estos deberían ser inferior al 50% y en este caso el más alto es de un 6,56% de endeudamiento en el año 2018 y esto quiere decir que podría ser un negocio más estable a nivel financiero y que la mayoría de los activos de la empresa son propiedad de los socios, es decir, que están financiados con capital propio y no a través de la deuda. En la siguiente figura 34 comenzará a ver la rentabilidad de la empresa midiendo la rentabilidad del activo (ROA) y la rentabilidad del patrimonio (ROE). Figura 34

Rentabilidad desde 2014 a 2018.

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En es esta ta ocas ocasió ión n po pode demo moss ve verr lo loss dos dos in indi dica cado dore ress má máss im impo port rtan ante tess pa para ra un in invversi ersion onis ista ta ya que uno mide mide la ca cap pac acid ida ad de la emp mpre ressa para ha haccer  remuneraciones para los accionistas o dueños de esta empresa el cual sería el ROE y por otro lado podemos ver al ROA el cual mide la rentabilidad de los activos, es decir, que mide la capacidad de la empresa para generar más utilidades.  Al analizar estos dos indicadores podemos podemos decir que el ROE es superior o casi igual en todo momento que el ROA y eso nos quiere decir que no existe deuda o si la hay, es muy mínima, es decir, esta empresa se ha financiado íntegramente con fondos propios.  A continuación, se presentarán los márgenes de la empresa, margen neto y margen bruto (ver tabla 3) Tabla 3

Margen de la competencia

Como podemos observar el margen bruto se ha mantenido y a la vez ha ido al alza, eso nos indica que la estrategia de precios es eficaz, o que se están administrando correctamente los costos de venta. Y por último tenemos el margen neto que, a diferencia del margen bruto, no toma en cuenta sólo el coste del servicio, si no otros desembolsos en comercialización, promoción, distribución y es por esto por lo que es un indicador más certero sobre el beneficio obtenido a partir de los servicios que presta CNDC. Se puede ver que va disminuyendo este margen neto y esto es debido a que clar claram amen ente te los los ga gast stos os ge gene nera rale les, s, de pe pers rson onal al y ad admi mini nist stra ratitivo voss redu reduce cen n significativamente el margen de ganancias. En la siguiente tabla 4 podemos ver los periodos de pago y cobros.

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Tabla 4

Gestión de la competencia

Este cuadro nos entrega la información de cuantos días en promedio tengo para pagar y cobrar, podemos reflejar que el total nos indica con cuantos días a favor o en contra se encuentra la empresa para poder trabajar. En esta situación podemos ver que tiene días a favor y eso es bueno para la empresa así se puede seguir  operando con normalidad y esto se debe a que los clientes de CNDC pagan antes de que esta empresa les pague a sus proveedores.

Posición de la empresa En este caso hablaremos de la posición que ocupa en el mercado nacional la empr em pres esa a de lo loss fe ferro rroca carr rrile iless de dell esta estado do (E (EFE FE)) y su prin princi cipa pall comp compet etid idor or en transporte de carga sería confederación nacional de dueños de camiones de chile  A.G. (CNDC), por lo anterior visto en los análisis vertical, horizontal y los ratios financieros podemos decir que EFE se lleva casi el 99,5% de la torta de los competidores eso quiere decir que no existe competidor por ende es un monopolio ya que CNDC no logra compararse con los ingresos que obtiene EFE a raíz de esto la empresa lidera a nivel nacional. Pero EFE viene arrastrando una deuda histórica hace más de 16 años y no a tenido utilidades netas positiva, y se debe por todo el gasto que se le genera para poder operar y gran parte de las obligaciones a corto plazo la cubre el estado por ser una empresa estatal, por otra parte, CNDC solo registra sus estados financieros hasta el 2018 pero hasta esa fecha se puede decir  que se mantuvo como una empresa super estable en la evaluación de los 5 años que parte desde el 2014. Unos de los aspectos positivos de EFE es el proyecto el cual están cursando que para el año 2027 dejarían atrás toda la deuda financiera. Si comparamos los activos fijos de ambas empresas EFE por lejos tiene mucho más que CNDC. Otro aspecto positivo de EFE es que un tren de carga equivale a 68 camiones, también emite un 80% menos de contaminantes (CO2) que un camión, los trenes no generan ni se ven afectados por la congestión por lo que presentan mayores niveles

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de confiabilidad en sus itinerarios y presentan una baja tasa de accidentabilidad y robos. En cuanto a la posición del mercado nacional EFE no es superado por nadie debido a que es un monopolio a nivel local y también es subsidiado por el estado. Ofrecen soluciones logísticas al transporte de carga minera, forestal, industrial, agrícola y contenerizada.

María José Bravo Claudio Sibulca

PESTA Político Si bien es cierto en la actualidad Chile mantiene una estabilidad gubernamental debido a la libertad democrática, a través de los años hemos podido observar que

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esta se ha ido desgastando, como muchos saben durante el año 2018 se realizó un estallido social el cual pudo de alguna manera haber afectado a la empresa, esto debido a las concurridas ocasiones en la cual la infraestructura del estado fue dañada, otro de sus principales problemas es el robo de los cables eléctricos que alimentan los ferrocarriles, no hay fuente que indique quienes son los responsables de dicho atraco, pero se cree que uno de los principales sospechosos es su competencia. Paralelo a eso a fines del 2021 Gabriel Boric presidente electo durante el 2022 comento “Chile necesita más trenes y no menos, argumentando que es necesa nec esario rio pa para ra enc encont ontrar rarnos nos,, rec recorr orrer er nue nuestr stro o paí país, s, co comun munica icarno rnoss y mej mejora orarr la conectividad de nuestra larga y angosta tierra” 2. Económico La competencia logística nacional del transporte de carga terrestre es una de las actividades más importante para nuestro país, ya que no sólo impacta al suministro interno, sino también en las operaciones de comercio exterior. Es por este motivo que se debe poner mayor ímpetu en la importancia de las líneas ferroviarias considerando que este puede ser uno de los mayores transportes de abastecimiento nacional e internacional. En la actualidad EFE es una empresa subsidiaria por el estado, por lo tanto, no existe algún tipo de riesgo que pudiera afectar en la empresa, pudimos darnos cuenta de que registra una tasa de interés fija en sus obligaciones financieras y que por otra parte si existirá algún tipo de variación de cambio, esta se encuentra cubierta directamente por el estado. Con respecto a la inflación de país se registró un alza de un 1,2% la l a cual hizo que subiera el valor del transporte.

Social Podemos decir que a lo largo de los años la empresa se ha preocupado por abarcar  más territorio, con el objetivo de poder llegar a más público, uno de sus principales negocios es el transporte de pasajeros, el cual aporta de forma significativa, por eso

2 El

fortalecimiento del sistema ferroviario una de las promesas de Gabriel Boric, 2022 https://interferencia.cl/articulos/ejecutivo-aun-no-define-gobierno-corporativo-para-politica-de-trenesy-activistas

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es necesario siempre tener en cuenta la tasa de mortalidad que se desarrolla en las líneas ferroviarias. Por otra parte, sabemos de la dura crisis que se ha llevado en la Araucanía los últimos años, esto a raíz de los innumerables problemas entre las fuerzas militares y el pueblo Mapuche, debido a esto, la línea ferroviaria se ha visto afectada en innumerables ocasiones, tal es el caso que en noviembre del 2021 desconocidos habrían cortado los pernos de sujeción de la línea férrea provocando de esta manera un descarrilamiento y posterior incendio de la máquina. Debido al COVID-19 la empresa ha tenido que adoptar las medidas necesarias, para seguir funcionando sin inconvenientes. Tecnológico Si bi bien en es cier cierto to qu que e la te tecn cnol olog ogía ía lleg llegó ó pa para ra qu qued edar arsse y qu que e es de su suma ma importancia que esta se vaya innovando a lo largo de los años, la empresa ha demost demo stra rado do qu que e no se qued queda a at atrá rás, s, dura durant nte e el año año 20 2020 20 ge gest stio iono no nu nuev evas as inversiones con el fin de obtener nuevas tecnologías y mejoras en el sistema, llevando a cabo nuevos proyectos tal es así la nueva flota de trenes los cuales son capaces de trasladar a casi 800 pasajeros y circular a una velocidad máxima de 140 kilómetros por hora, también cuentan con dispositivos de seguridad anti crash y sistema anti climber, destinados a la protección de los pasajeros y la tripulación.  Al mismo tiempo, se incorporó tecnología para la limpieza de los servicios, estos están siendo sanitizados con un nuevo producto que incorpora nanopartículas de cobre que higieniza superficies de alto tráfico por al menos 7 días.  Ambiental En los últimos años se sabe que el tema ambiental es algo de suma importancia a nivel mundial, de a poco se han ido implementando nuevos cambios los cuales han hecho que las empresas tomen cartas en el asunto, EFE cuenta que un 93% de sus trenes son eléctricos y, que los equipos que utilizan diésel como combustible, cump cu mple len n con con lo loss más más estr estric icto toss está estánd ndar ares es de la in indu dust stri ria, a, no ob obst stan ante te en la actual act ualida idad d es necesa necesario rio sie siempr mpre e avanz avanzar ar en el desarr desarroll ollo o energé energétic tico o y bus buscar  car  distintas maneras de terminar con los residuos industriales peligrosos. Es de saber  que el transporte ferroviario genera menos de la mitad de las emisiones de C02 que un automóvil.

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35

 

Tabla 5  Análisis Porter 

Rivalidad

 Actualmente EFE no tiene rivalidad al tratarse de un monopolio, pero aun así existe la competencia terrestre de transporte. Uno de sus principales rivales son los camiones, pero, en ciertos tipos de carga de

entre los competidores existentes.

alto volumen ferrocarril es yparticularmente útil y competitivo porque, permite sacarelmayor carga evita la congestión, de esta forma el ferrocarril es mucho más eficiente.  A través del tiempo EFE a buscado la forma de diferenciarse diferenciarse de alguna manera del resto, cambiando continuamente su tecnologías, creando nuevos recorridos asi forma una ventaja competitiva sustentable en el tiempo, obteniendo una mayor demanda de pasajeros.

Poder de negociacio n de negociacio clientes

Los clientes tienen un gran poder de negociación debido a la competencia en productos sustitutos en el mercado del transporte, tales como empresas de buses, taxis, Uber y a eso se suman las líneas aéreas. En el presente el cliente cuenta con mucha más información sobre valores, demora, entre otras variables. Debido a esto es de suma urgencia que Ferrocarriles este siempre innovando en nuevos proyectos que acerquen al público.

Amenaza de productos sustitutos

En los últimos años y a medida que la tecnología sigue avanzando existen nuevos productos terrestres sustitos tal es el caso de Uber, Beat, Cabify entre otros, pero estos no pueden ser comparados con el transporte interregional o interurbano que entrega EFE puesto que el costo de aquellos sustitos es demasiado elevado en comparación con la empresa.

Poder de negociacio n de negociacio proveedores

En la actualidad la empresa se ha encargado de priorizar la contratación de proveedores que habitan en las

Amenaza de nuevos competidores

No existe amenaza de nuevos competidores, ya que la empresa es subsidiada por el estado.  Además, destaca por impulsar el crecimiento a través de inversiones propias, el desempeño operacional que tienen las empresas privadas que operan sobre la misma red, y potenciar nuevos negocios.

regiones se encuentran presentes, de aportardonde al desarrollo económico local. con el objetivo Durante el periodo 2020 mantuvieron un proceso de comunicación constante con las empresas contratistas con las que trabajaron de estas casi el 97,6% de ellas son empresas nacionales.

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Tabla 6

Matriz FODA Factores Interno

Factores Externos

Fortalezas

Debilidades

F1. Tiempo de viaje.

D1. Déficit histórico.

F2. Descongestión en carreteras.

D2. Catástrofes naturales.

F3. Menor riesgo de accidentes.

D3. Mantención de la infraestructura.

F4. Mayor capacidad de pasajeros y carga.

Oportunidades

Estrategia FO

Estrategia DO

O1. Aumento de trenes.

FO1. Al reducir el tiempo de viaje es

DO1. Creemos que, a través de un

O2. Aumento de líneas ferroviarias.

necesario brindar y poder otorgar la

aumento de trenes, la empresa podría

O3. Sistema de gestión ambiental y

creación de nuevas líneas.

disminuir de manera importante su

sustentable.

FO2. Teniendo en cuenta que existe una

déficit.

fuerte brecha en capacidad de pasajeros

DO2. Innovar en nuevas ideas, con el

y carga, es necesario aumentar la

fin de prevenir cualquier tipo de

capacidad de trenes. FO3. Al no tener congestión en sus

catástrofe a través de su sistema de gestión ambiental y sustentable.

recorridos genera mayor impacto en el

DO3. Idear un plan de negocio para la

sistema ambiental.

mantención de infraestructura, brindando así nuevas oportunidades de líneas ferroviarias.

 Amenazas

Estrategia FA

Estrategia DA

 A1. Productos sustitutos.

FA1. La empresa actualmente destaca

DA1. Es necesario mantener siempre

 A2. Robo a la infraestructura.

en seguridad, desde este punto de vista,

de alguna manera la infraestructura

 A3. Repercusión por crisis

deben siempre estar al pendiente del

debido al robo de esta.

sanitaria.

robo de infraestructura.

DA2. Si bien es cierto que la empresa

FA2. Debido a su gran capacidad no existen productos sustitutos que se

mantiene un déficit histórico, no existen productos sustitutos que se le

comparen con la empresa.

comparen.

FA3. Debido al tiempo de viaje, aun en

DA3. En la actualidad poca son las

crisis sanitaria muchos de los pasajeros

empresas que implementan algún tipo

de igual manera optaron por tomar el

de plan en casos de catástrofe, este

tren con las medidas necesarias.

es el caso de la reciente crisis sanitaria la cual tuvo repercusiones a nivel mundial.

María José Bravo Claudio Sibulca

37

 

Estrategia de EFE La estrategia de tren central se encamina a dar prioridad y aumentar el desarrollo de los ser servic vicios ios de pas pasaje ajeros ros de reg region iones es y cercan cercanos os a la Región Región Me Metro tropol polita itana, na, explotando la ventaja en economías de escala relacionadas a la infraestructura ferroviaria, dando valor a largo plazo a los distintos grupos de interés mediante la operación y gestión. Los pil pilare aress est estrat ratégi égicos cos de la compañ compañía ía se sus susten tentan tan en 3 eje ejess est estrat ratégi égicos cos:: clientes, crecimiento y sustentabilidad, los cuales apuntan a mejorar la experiencia de servic rvicio io co con n un tr tran ansspor orte te segu eguro y efic eficie ien nte, te, comp omprom rometid etido o con el medioambiente, aumentando los ingresos y aportando al desarrollo del país de modo sostenible financieramente. Clientes: Entregar una experiencia única de transporte, un óptimo servicio donde pueda contar con un transporte regular, seguro, confiable y puntual, además de que sea sustentable con el medio ambiente que es parte de la propuesta de valor. En este punto EFE ha tenido una buena gestión ya que según la medición anual de satisfacción de usuarios reveló un 86% de satisfacción en promedio de los servicios teniendo un 16 % más en comparación al 2019, en donde los pasajeros destacan calidad de viajes, seguridad, amabilidad del personal, desplazamientos entre los vagones.   Crecimiento: El crecimiento se basa en las necesidades del cliente, EFE apunta a aume au ment ntar ar la po posi sici ción ón en el me merc rcad ado o de tr tran ansp spor orte te y mo movi vililida dad d de pasa pasaje jero ross utilizando los servicios de cercanía enlazados con el transporte público y servicios loccal lo ales es as aspi pira rand ndo o as asíí a tr trip iplilica carr de aquí aquí al 2027 2027 el núme número ro de pa pasa saje jero ross transportados. En este punto creemos que EFE está hoy en día en un desafío de crecimiento, actualmente el país tiene un transporte de ferrocarril más eficiente transportando más pasajeros que en periodos anteriores lo que parece indicar que al terminar el perio eriod do tra traza zad do el dé défifici citt ope opera raci cio ona nall de gru grupo EFE EFE ha hab brá dis ism min inui uid do

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considerablemente. unos de los objetivos a considerar es la intermodalidad que permitirá mejor conectividad Sustentabilidad: La sustentabilidad financiera se basa en la maximización de la rentabilidad social y los ingresos por los servicios de transporte de pasajeros, respetando el medio ambiente y las comunidades donde participan. EFE aporta menores emisiones en la huella de carbono lo que colaborará con el cuid cu idad ado o del del me medi dio o am ambi bien ente te y de la salu salud d de la comu comuni nida dad, d, mini minimi miza zand ndo o lo loss impactos negativos que esto pudiese traer dentro de sus actividades, por otra parte, para el 2027 EFE busca generar mayores ingresos de pasajeros a través de nuevos proyectos debido a la alta demanda de servicio de las cercanías de la región metropolitana. Si bien EFE en este punto cumple con el rol de aportar menores emisiones en la huella de carbono cuidando el medio ambiente y a la comunidad, en el punto de sustentabilidad financiera no se cumple a cabalidad. Una estrategia de oportunidad es que crezca el servicio de pasajeros a corta distan dis tancia cia como como San Santia tiagogo-Ran Rancag cagua ua que entreg entrega a un bie bienes nestar tar soc social ial,, ca calid lidad ad y tiempo de vida mejor ya que esta ruta se redujo en 1 hora.  Además, otros de los cambios que se podrían potenciar es maximizar el uso de las líneas operativas en el cual solo se transporta carga y que se pueda dar el uso del transporte donde exista un alto flujo de pasajeros. Otra de las iniciativas a proponer  es hacer un estudio de demanda de mercado y ejecución de nuevos servicios como potenciar el ingreso que permita un eficaz financiamiento a largo plazo en el cual se implemente una tarifa extraordinaria de viernes a domingo en beneficio del pasajero en la reducción del tiempo de viaje para potenciar el turismo.

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 Análisis de la Cadena Cadena de valor  Infraestructura de EFE La empresa ferroviaria EFE es una entidad autónoma del estado de Chile el cual se enfoca en traslado de pasajeros y cargas cuenta con una extensa red ferroviaria en la cual en conjunto con sus filiales abarca 2.383 kilómetros a lo largo del país. En el tren central existe una gran preocupación en brindar una mejor experiencia de viaje para sus pasajeros llegando a su destino en forma segura y eficaz en el menor  tiempo tie mpo posib posible. le. Efe act actual ualmen mente te cuenta cuenta con co colab labora orador dores es de inf infrae raestr struct uctura ura eléctr elé ctrica ica,, teleco telecomun munica icacio ciones nes y ab abast asteci ecimie miento nto de ag agua ua pot potab able le de est esta a for forma ma mejora la conectividad y calidad de vida de la comunidad. ●

 Actualmente EFE, cuenta con filiales operadoras de la empresa, como lo es Tren Tren Ce Cent ntra ral,l, que act ctu ual alme ment nte e cubr bre e la red red de Sa Sant ntia iag go a ch chililllan, an, Ferrocarriles del Sur que cubre entre la región del Biobío y Puerto Montt y para finalizar Ferrocarril Arica-La Paz, que actualmente está a cargo de las operaciones de las vías del tramo chileno a Visviri que está a cargo del mantenimiento. El transporte de carga de EFE es realizado por compañías excl ex clus usiv ivam amen ente te pr priv ivad adas as co como mo Fepa Fepasa sa y Tran Transa sap. p. Efe Efe cu cuen enta ta co con n el constante const ante apoyo apoyo del estad estado o y con 1.038 empre empresas sas contra contratistas tistas.. (Repo (Reporte rte integrado EFE, 2020).

Gestión de recursos humanos EFE tiene un total de 1.695 trabajadores los cuales cuentan con beneficios de sistema de compensaciones de sueldo base y beneficios asociados, bonos de desempeño anual dentro del sueldo base más gratificación legal, la forma de pago es de 12 renta al año y de 15 días de vacaciones anuales. Dentro de los beneficios el servicio de bienestar el cual contribuye a mejorar la calidad de vida de los trabajadores y sus familias, entrega bonificación por tratamientos médicos ya sea ambu am bula lato tori rios os,, ho hosp spita itala lari rios os o de dent ntal ales es,, co comp mpra ra de le lent ntes es ópti óptico cos, s, bo bono noss po por  r  matrimonio, nacimiento de hijo y defunción, regalos de navidad que son un aporte del 1% de la remuneración de los trabajadores, el bono de desempeño anual tiene 3 variables, por metas corporativas, metas gerenciales, y evaluación del jefe superior, este bono se paga de acuerdo al porcentaje de cumplimiento de los objetivos, además de contar con un departamento de recursos humanos que se mantiene en

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constante interacción con sus colaboradores para el desarrollo de operación, se prioriza la contratación de trabajadores, empresas contratistas y proveedores que habiten en las regiones donde están presentes. Para preparar de manera adecuada a los trabajadores ante las transformaciones organizacionales que se llevan a cabo algunos de estos procesos fueron coaching y contención, planes de comunicación, herramientas para aprender a trabajar en el marco del modelo Matriz-Filial, entre otros. (Reporte integrado EFE, 2020). Desarrollo de tecnología Dentro de la tecnología de EFE se implementó un servicio de transporte de carga el cual realiza trabajos de mejora para la infraestructura de 20 puentes de la red y así aumentar la capacidad y velocidad de los servicios. Para las nuevas construcciones de in infr fra aest stru rucctu tura ra y ampl plia iacció ión n de la ofe fert rta a de carg argas en la lass zo zon nas se reconstruyeron los nuevos puentes con tecnología de punta, quedando operativos desde y hacia las regiones. Se instalaron señaléticas, se desarrollaron proyectos de pasos desnivelados y de automatización de los cruces para evitar errores humanos y se impl implem emen enta taro ron n más más de 64 cr cruc uces es a ni nive vell de si siet ete e regi region ones es con con nu nuev evos os mecanismos modernos de alerta para los automovilistas con una tecnología de punta. Se implementó la tecnología LED en el cual se realizó el cambio en oficinas, talleres de mantenimiento de trenes y estaciones como San Bernardo y Rancagua.  Además, brinda nuevas experiencias digitales a sus clientes como lo es la implementación de “evalúa nuestro servicio”, atención al cliente, planificación de viajes y suscríbet viajes suscríbete e a “nuestro “nuestro Newsletter Newsletter y recibe noticias noticias de tu interé interés”. s”. (Repo (Reporte rte integrado EFE, 2020). ●

Este punto lo podemos catalogar como uno de los más fuertes ya que EFE en la búsqueda constante de modernizar sus procesos en la entrega de servicios y queriendo maximizar el uso operativo de su infraestructura y así tener una mayor rentabilidad a incorporado variables alternativas como es el uso us o de dr dron ones es qu que e les les han han perm permititid ido o ev eval alua uarr si situ tuac acio ione ness de ri ries esgo go obteniendo vista panorámica de lugares de difícil acceso para así definir  soluciones de defectos en las vías que puedan entorpecer el tráfico de los trenes.

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Compras EFE adquirió 4 nuevos trenes para Trenes Metropolitanos, una nueva aplicación móvil que permite el acceso a el catálogo gratuito en el cual se implementan películas y libros para sus pasajeros, específicamente a los que viajan en el servicio de Chillán y también se habilitará en el Metro Tren de Rancagua y el Buscarril Talca-Constitución, esta iniciativa se suma a las series de medidas que busca mejorar la calidad de los servicios de los pasajeros. Se implementa la compra del servicio Tren Bike donde se estacionan bicicletas en la estación de Rancagua, debido al éxito se evaluará ampliar hasta Paine. Además de adquirir bonos en el mercado nacional nacional e internacion internacionales. ales. (Estados integrado integradoss EFE, 2020). Logística de entrada

Dentro de su logística de entrada EFE ofrece trenes de cercanías a las distintas esta es taci cion ones es de tr tren enes es metr metro o tr tren en No Nos, s, me metr tro o tre tren n Ra Ranc ncag agua ua,, bu busc scar arri rill Ta Talc lca a constitución y trenes de largo recorrido como chilla, Santiago y Temuco.  Además, arrienda espacios comerciales, publicidades en las estaciones, filmación y grabaciones. La implementación de su página web donde se puede planificar el viaje y conocer conocer las tarifas. (Estados inte integrados grados EFE, 2020). ●

Este punto de la cadena de valor lo podemos catalogar como uno alto ya que implementa distintas logísticas para que sus pasajeros puedan llegar a las dist distin inta tass est sta acio ione ness y as asíí imp imple lem menta ntand ndo o una pág ágin ina a web web para ara la planificación de viajes.

Operaciones

Sus principales operaciones son de transporte de carga y pasajeros donde se busca cone co nect ctar ar pers person onas as y te terri rrito tori rios os en entr treg egan ando do un se serv rvic icio io segu seguro ro y de ca calilida dad d contribuyendo de manera sustentable y económica al país. Efe gestiona y mide sus operac ope racion iones es por seg segme mento nto de negoc negocios ios están están rep repart artido idoss por sus act activi ividad dades: es: nego ne goci cio o de carg carga, a, serv servic icio io de pasa pasaje jero ross y ne nego goci cios os in inmo mobi bililiar ario ios. s. Ge Gene nera rarr y gestionar el vínculo entre EFE y las comunidades y autoridades que están insertas en las zonas de operación o de influencia, en el caso de la gestión de nuevos proyectos. (Estados integrados EFE, 202 2020). 0).

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●

Este punto de la cadena de valor es alto, ya que EFE está conectando territorios y a lo largo de sus años está incorporando más estaciones de trenes en donde no existía una conectividad territorial.

Logística de salida

Se lo logr gró ó un una a dism dismin inuc ució ión n en el titiem empo po de tray trayec ecto to en la líne línea a de Sa Sant ntia iago go-Rancagua de una hora, con esto se logra una mayor eficiencia en los tiempos de viaje que se traducen en una mejor calidad de vida. Además, se flexibilizan las tarifas con una disminución y flexibilidad de trayectos con reducción de costos, mayor acceso a diferentes puntos y horarios de tránsito más estandarizados y esto contribuye a la capacidad, seguridad del sistema y a la fiabilidad. Implementación con la línea tres e intermodales mediante una mayor ocupación de los trenes, creciendo en sus métodos de ventas. EFE EF E lo logr gró ó un im impo porta rtant nte e avan avance ce te tecn cnol ológ ógic ico o y nu nuev evas as es esta taci cion ones es de líne líneas as ferroviarias,, incor ferroviarias incorpora porando ndo acue acuerdos rdos con sus colaboradores colaboradores.. (Esta (Estados dos integrado integradoss EFE, 2020). ●

Este punto de la cadena de valor es alto, ya que efe está considerando hacer  más rápidos sus viajes para así mejorar la calidad de vida de sus pasajeros y avanzando tecnológicamente tecnológicamente en su línea ferroviaria.

Marketing y ventas

  Dentro de sus principales productos EFE tiene su estrategia de venta en los distin dis tintos tos canale canaless de com comerc ercial ializa izació ción n y public publicida idades des,, ya que que tie tienen nen may mayore oress márgenes, les da énfasis a las ventas de pasajes y reducción de valor de estos, ya que le entrega una mayor rentabilidad financiera. EFE utiliza su publicidad en canales web y de filmación donde logran destacar la industria ferroviaria, enfocándose en el Instagram @efetreneschile donde tienen 4,6 mil seguidores y suben constantemente fotografías de sus clientes, historias e incluso reels para darse a conocer significativamente y dar noticias diariamente sobre sus líneas de trenes así enfocándose en sus pasajeros dando una mayor  información. (Estados integrados EFE, 2020). ●

Este punto de la cadena de valor se encuentra bajo, un plan de mejora sería implementar más recursos a las distintas publicidades que hoy existen, como invitar a influencer a visitar la estación ferroviaria y que creen reels de cómo

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se toma un tren, hacer publicidades en los distintos canales de televisión y dar entrevistas, crear tours a regiones más turísticas y hacerle publicidad a través de tik tok o de las distintas redes sociales. Servicios

Los servicios que EFE brinda son a través de sus distintas estaciones, las cuales han implementado mejoras significativas en sus servicios de trenes para así obtener  una provisión de infraestructuras ferroviaria y generar la incrementación de carga, pasajeros, a las empresas que sean independientes de la compañía y a los filiales de pasajeros. pasajeros. además además de poder acceder acceder a las tarifas desde desde su página web como una solución integral para sus clientes. EFE implementa distintos funcionamientos a sus líneas de trenes, ya que efectúa publicidades, estacionamientos de bicicletas y arrendamiento de negocios para las person per sonas as de las mismas mismas reg region iones es do donde nde est están án sus va vagon gones es de ferroc ferrocarr arrile iles. s. (Estados integrados EFE, 2020). ●

Este punto de la cadena de valor de EFE se encuentra alto, ya que está imple imp leme ment ntan ando do más más serv servic icio ioss de carg carga a y pa pasa saje jero ross y as asíí me mejo jora rand ndo o constantemente sus infraestructuras.

Margen

Si bien sus márgenes se vieron afectados debido al alto endeudamiento de la empresa ya que sus niveles para los últimos 5 años es no tener la capacidad para solventar sus deudas a largo plazo, presentando una liquidez baja, pero si llegando a ser capaz de cumplir sus obligaciones, EFE ha tenido constantes esfuerzos para mejorar la rentabilidad de la ferroviaria. ferr oviaria. Este es uno de los puntos estratégicos donde EFE se encuentra más bajo, ya que no han sabido responder de manera efectiva para diversos factores internos y externos de la empresa. (elaboración propia) Catalina Berrocal Vanessa Cofre

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 Áreas críticas: Costos de ventas

En la actualidad gran parte de sus gastos son de costos de ventas, existe un alto porcentaje de gastos de costos en personal, es por ello por lo que la empresa ha tomado cartas en el asunto, durante el año 2019 realizaron un gran esfuerzo para usar sus recursos de manera eficiente. De esta forma crearon un plan de contención de costos que implementaron. ●

Reducción de remuneraciones de Gerentes, Subgerentes y directores de Proyectos.

●

Reducción de dietas de directores.

●

Renuncia de renta variable, bonos de operación y aguinaldos.

●

Postergaciones de negociaciones colectivas y cierres de negociaciones sin aumentos ni bono por término de conflicto.

Debido a estos cambios la empresa generó en el 2020 una reducción del 9% en sus costos. Gastos administrativos

 Al igual que sus costos, sus gastos también fueron reduciéndolos durante el año 2020 este disminuyó un 11% en relación con el año 2019. ●

Priorización en la mantención de edificios.

●

Reducción de asesorías.

●

Cancelación de gastos en pasajes aéreos, alojamientos y movilización.

●

Reducción en gastos de fletes, transporte de valores y servicios asociados al convenio Transbank.

●

Menor gasto en suscripciones y materiales impresos.

●

Disminución del gasto en artículos de oficina.

Mantención de la infraestructura

EFE posee una infraestructura ferroviaria cuyo desarrollo y mantención supera los ingresos del servicio ferroviario, generando un déficit de recursos financieros. Este déficit, sólo podía ser financiado mediante endeudamiento, pero ya en el año 2011, medi me dian ante te tran transf sfer eren enci cias as del del Esta Estado do,, ha pe perm rmititid ido o so solv lven enta tarr aq aque uellllos os ga gast stos os operacionales de mantenimiento de infraestructura que no pueden ser cubiertos con

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recursos propios. (Reporte integrado 2020).

María José

Bravo Claudio Sibulca

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En la tabla 7 y 8 podemos observar indicadores claves para nuestra estrategia. Tabla 7

Indicadores Claves Objetivo

Indicador

Cálculo

Metas

periodicidad

Calcular el

Indicador de

Porcentual Crecer en el

incremento de

eficiencia por ingreso

número de

pasajeros en las

de pasajeros en

pasajeros de

estaciones.

estaciones

2022 al 2027

Se mide anualmente.

ferroviarias de EFE. El objetivo para crear el indicador de eficiencia es aumentar el ingreso de pasajeros en las distintas estaciones ferroviarias a nivel regional de EFE para así poder dar  cumplimiento de la misión implantada por la compañía en el logro de sus objetivos como ser una empresa “financieramente sustentable” de cara al 2027 con un cálculo de la variación y relevancia porcentual que nos guiara a hacer eficaz. Tabla 8

Objetivo

Indicador

Cálculo

Metas

periodicidad

Calcular el nivel de satisfacción del público de Servicios de transporte de pasajeros.

Indicador de satisfacción de pasajeros en estaciones ferroviarias de EFE.

porcentual

Disminuir el número de reclamos de pasajeros.

Se mide anualmente.

El objetivo para crear el siguiente indicador de eficiencia es disminuir el número de reclamos de pasajeros en las distintas estaciones ferroviarias a nivel regional de EFE para poder medir las áreas que necesitan ser evaluadas y generar nuevos planes estratégicos.  

Catalina Berrocal Vanessa Cofre

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Mapa estratégico Noso No sotr tros os co como mo gr grup upo o qu quer erem emos os me mejo jora rarr la es estra trate tegi gia a ac actu tual al qu que e ma mant ntie iene ne ferrocarriles del estado. “Ser la mejor empresa de transporte de pasajeros, y llegar hasta a cada rincón del territorio nacional” En el mapa estratégico se puede presentar la descripción de la nueva estrategia de la Compañía “EFE”, donde se establecerán los indicadores pertinentes y objetivos en la lass es estr trat ateg egia iass Fi Fina nanc ncie iera ras, s, Clie Client ntes es,, Proc Proces esos os Inte Intern rnos os,, Ap Apre rend ndiz izaj aje e y Crecimiento. El cual podemos observar en la imagen 1. Imagen 1

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Relación causa- efecto para el Mapa Estratégico EFE. Como podemos observar en el mapa estratégico, las flechas que se distribuyen entre los objetivos nos indican la relación causa y efecto. Al seguir estas flechas nos podemos dar cuenta como los objetivos de la perspectiva de aprendizaje impulsan al crecimiento de los objetivos que se encuentran más arriba. Para la perspectiva de sustentabilidad financiera, EFE busca llegar a ser una empresa autosustentable financieramente en el futuro. En el siguiente análisis podremos identificar brevemente la relación de la causa y efecto para cada una de las perspectivas. En la ta tabl bla a 10 podr podrem emos os ob obse serv rvar ar la Re Rela laci ción ón caus causaa-ef efec ecto to Persp erspec ectitiva va sustentabilidad financiera Tabla 10

 

Causa

 Aumentar ventas. ventas.

Efecto

Análisis

Generar un aumento en las ventas tiene un efecto directo en el Incrementar Ma Margen rgen Margen Bruto, siendo esto Bruto fundamental para lograr la rentabilidad financiera.

Estos objetivos están relacionados directamente con los pilares estratégicos de la sustentabilidad financiera y crecimiento que fueron mencionados anteriormente en la estrategia de EFE. Estos apuntan directamente a generar mejores ingresos.

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Podemos ver claramente en la tabla 11 la Relación causa-efecto perspectiva perspectiva cliente. Tabla 11 Causa

Efecto

 Aumentar las ventas

 Aumentar el número de pasajeros transportados

Análisis

 A Través del aumento aumento de pasajeros, incrementamos automáticamente las ventas.

Estos objetivos están relacionados con los pilares estratégicos de sustentabilidad, crecimiento y clientes al lograr que más personas utilicen este medio de transporte. Por otra parte, en la tabla 12 apreciamos la Relación causa-efecto perspectiva Operativa. Tabla 12 Causa

Cumplimiento de frecuencia

Reducción de accidentes laborales.

Efecto

● Dism Dismin inuc ució ión nd de e tie tiemp mpo o entre estaciones.



Análisis

Fortalecer el cumplimiento de frecuencia tiene efecto directo con aumentar el número pasajeros ya que cumpliendo con un estricto itinerario logra cumplir con la reducción de los tiempos de viaje, asegurando la puntualidad logra mejorar de forma efectiva la satisfacción del usuario.

En este punto se debe cumplir las políticas de Mejora Mej orarr la satisf satisfacc acción ión gestión de riesgo respecto a la mantención de las del usuario. vías férreas e infraestructura evitando el retraso e indisponibilidad del servicio esto impacta directamente en la

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satisfacción del usuario ya que entrega un servicio más eficiente y seguro. Marketing

● Po Pote tenc ncia iarr e ell áre área a turística.

 Al generar una estrategia de marketing, podremos

● Au Aume ment ntar ar las las vven enta tas. s.

lograr de alguna manera potenciar el aumento de nuevos clientes, los cuales beneficiaran al aumento de ventas.

 Aumentar dotación de trenes eléctricos

● Te Tene nerr u un n sis siste tema ma 10 100% 0% El obtener nuestra línea eléctrico ferroviaria 100% eléctrica nos ayuda a cumplir con la meta de ser una empresa con sustentable en energías renovables.

Mejorar y aumentar los recursos tecnológicos

● Ge Gene nera rarr el cre creci cimi mien ento to tecnológico digital que se encuentra en esta nueva era.

Generar la amplitud de nuevos recursos digitales los cuales avanzan de manera agigantada a través del tiempo

 

Los objetivos de procesos también están directamente relacionados con los pilares estrat est ratégi égicos cos de clien cliente, te, cre crecim cimien iento to y sus susten tentab tabili ilidad dad,, el for fortal taleci ecimie miento nto de la operación ferroviaria mediante el traslado de los trenes de forma segura y eficiente ayuda al crecimiento del número de pasajeros.

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Para terminar en la tabla 13 nos podemos dar cuenta de la Relación causa- efecto perspectiva aprendizaje y crecimiento. Tabla 13 Causa

Capacitación de técnicos en nuevas tecnologías.

Capacitar personal para el área turística.

Efecto

Análisis

fortalecer el aprendizaje para operarios en todas las líneas ferroviarias. .

El aumento fortalece de personal capacitado directamente la operación ferroviaria logrando una mayor eficiencia.

 Aumentar las ventas a través de nuevos proyectos turísticos.

 Al lograr potenciar el área turística fortalece las ventas logrando aumentar  la rentabilidad financiera.

Para Pa ra fifina naliliza zarr lo loss ob obje jetitivo voss de la pe pers rspe pect ctiv iva a de apre aprend ndiz izaj aje e cump cumple len n un rol rol importante puesto que sustentan los procesos internos y el cumplimiento de los objetivos de las perspectivas siguientes.

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 Análisis de indicadores Perspectiva de sustentabilidad financiera. 1. Increm Increment entar ar margen margen bru bruto. to. 2. Aume Aument nto o de vent ventas as.. En este indicador podemos ver que están relacionados directamente con uno de los objetivos de posicionamiento estratégico, llevando a si a futuro la sustentabilidad financiera. Esto lo podemos lograr a través de un incremento de pasajeros de un 20% anualmente, el cual se puede ver reflejado en la tabla del indicador de ventas netas, este afectaría directamente al margen bruto ya que el costo de venta de EFE es mayor a su ventas. Como podemos apreciar en este indicador el valor real obtiene de una disminución del 7,69% lo cual indicaría que no está recibiendo utilidades positivas. La meta que proponemos es de un 10,26% lo que se lograría con el incremento de 20% anual de pasajeros. Y en la imagen 2 se puede observar. Imagen 2

CLIENTE

Perspectiva satisfacción del cliente 1.- Aumentar la satisfacción del cliente. 2.- Aumentar el número de pasajeros transportados. Este indicador de satisfacción del cliente nos permite conocer y medir el porcentaje de satisfacción del usuario con el servicio entregado por la empresa. EFE ha sido evaluada en un 85% de conformidad en comparación al año anterior que fue de un 89%, esto nos indica que hubo una disminución del 4%.

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Como Co mo prop propue uest sta a qu quer erem emos os elev elevar ar el porc porcen enta taje je de sa satis tisfa facc cció ión n en un 10 10% % centrándose en mejorar la experiencia de viaje asegurando puntualidad, seguridad y ser sustentable con el medio ambiente. en el indicador de aumento de pasajeros nos permitirá lograr un incremento de los ingresos, los que se encuentran con un déficit debidos a las deudas que han mantenido históricamente. EFE transporta 30,03 millones de personas, nuestra meta es incrementar esta cifra en un 20% lo que permitiría transportar 38,44 millones de personas anualmente. Y lo podemos notar en la imagen 3. Imagen 3

OPERATIVO

Perspectiva Operativa interna -Cumplimiento de frecuencia -Tasa de accidentes laborales en su red -Campañas de marketing -Aumentar dotación de trenes eléctricos - Mejorar y aumentar los recursos tecnológicos  Este grupo de indicadores busca mejorar la eficiencia de los procesos internos de la compañía, mejorando el itinerario, trazabilidad de accidentes y crecimiento de la publicidad. En el primer indicador podemos medir y optimizar el tiempo de frecuencia de los trenes, al centrarnos en uno de los tramos más transcurridos como es el de Estación Central-San Bernardo, en general la frecuencia con la cual pasa el tren es de 15 a 20 minutos y la meta que proponemos es que su frecuencia sea cada 7 minutos reduciendo el tiempo logrando ser un servicio más atractivo para los usuarios del servicio.

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En el segundo indicador buscamos medir y disminuir los accidentes laborales, en el caso de EFE tiene un total de 75 accidentes de 75 anual y la meta que tenemos es llegar a 10 por año o si es posible menos ya que así le daría más seguridad a las personas que se quieran integrar a trabajar con EFE. En el tercer indicador queremos potenciar el marketing de la compañía ya que es unos de los puntos que se encuentra más al debe, nuestra propuesta es realizar  estrategias de marketing enfocadas en las redes sociales impulsando campañas publicitarias que permitan ser más visibles para el público objetivo, por otra parte, se propondrá realizar publicidad a través de aplicaciones móviles, YouTube y paneles interactivos, entre otras. para este indicador se propuso un número de 4 campañas anuales. En el cuarto indicador se busca obtener la mayor responsabilidad social de la empresa, creando así trenes 100% eléctricos, los cuales ayuden en ecología y energías sustentables. En el quint quinto o ind indica icador dor par para a aumen aumentar tar los recurs recursos os Tecnol Tecnológi ógico cos, s, lo que querem remos os potenciar específicamente en las demás líneas de trenes ya que actualmente está la Biblioteca Digital que comenzó con la línea de Valparaíso y la extenderemos a las demás líneas a lo largo del país. Para alcanzar la meta se espera incorporar la Biblioteca Digital a 7. De esta manera podemos apreciarlo en la imagen 4. Imagen 4

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APRENDIZAJE

Perspectiva Aprendizaje y crecimiento -Capacitación de técnicos en nuevas tecnologías. -Capacitar a personal para el área turística. En el indicador de capacitación de técnicos en nuevas tecnologías nos permitirá aumentar la cantidad de personas capacitadas en nuevas tecnologías ya que, actualmente EFE cuenta con personal capacitado, pero no al 100%. En el in indi dica cad dor par ara a cap capac acitita ar a per erssonal onal pa para ra el área rea turí turísstitica ca de EF EFE E específicamente nuestra meta poder capacitar a 15 personas en el área turística anualmente de los cuales se especializarán en las líneas de Santiago - Chillán contando con una guía turística que pueda relatar sobre los paisajes durante el trayecto. También potenciaremos el turismo con el denominado tren del recuerdo que abarca su recorrido de Santiago - Limache. Como se puede ver en la imagen 5. Imagen 5

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Cuadro de mando integral  A continuación, podremos observar un cuadro de mando integral, esta herramienta noss en no entr treg ega a ta tant nto o el aspe aspect cto o ge gere renc ncia iall es estra traté tégi gico co,, co como mo la eval evalua uaci ción ón de dell desempeño basándose en diferentes perspectivas básicas. En la siguiente imagen 6 podremos apreciar los porcentajes reales de la compañía. Imagen 6

Indicadores financieros

Podemos notar que en la actualidad la empresa se encuentra con un gran déficit a lo largo de los años. En la imagen 7 podemos observar que la empresa en la actualidad cumple bastante con los estándares de los clientes. Imagen 7

Indicadores de clientes

Pero Per o que querem remos os otorga otorgarle rle may mayor or crecim crecimien iento to a est esta a áre área a aum aument entand ando o dis distin tintos tos niveles de satisfacción. En la imagen 8 nos damos cuenta de que varios de nuestros indicadores mantienen problemas en EFE.

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Imagen 8

Indicadores de procesos internos

Claramente en la siguiente área se debe poner mayor énfasis en algunos de estos aspe as pect ctos os,, pu pues esto to qu que e no noss ay ayud udar aran an de fo form rma a pe perm rman anen ente te a la mejo mejora ra de la compañía. La imagen 9 representa las mejoras de aprendizaje las cuales harán crecer de manera definitiva a la empresa. Imagen 9

Indicador de aprendizaje y crecimiento  

Clar amente amente podemos decir que es esencial y de forma vital la evolución de poder 

aprender a través de los años, esto llevara a la compañía a fortalecer de manera directa su crecimiento a largo del tiempo.

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Conclusión Para terminar y concluir, el siguiente informe busca abordar distintos tipos de análisis tanto internos, como externos, financieros y de carácter estratégico, es de conocimiento que buscamos poder encontrar diferentes tipos de problemas dentro de la compañía y abordar de manera óptima y eficiente estas dificultades, como podemos notar analizamos y otorgamos una nueva estrategia en base a toda la información entregada en nuestro informe, creando de esta manera un nuevo plan el cual otorgue a la empresa poder terminar con el déficit histórico de la empresa y otorgarle así un mayor crecimiento dentro del país.

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